Дипломная работа. . Лизинговые операций в Казахстане

План

 

Введение.

 

Глава 1. Сущность и значение лизинга в экономике.

1.1 История возникновения лизинга………………………………………

1.2 Понятие, определение и сущность лизинга………………….

1.3 Субъекты и объекты лизинговых отношений………………………

1.4 Классификация лизинговых отношений……………………..

1.5 Преимущества лизинга для различных  субъектов……..…………

 

Глава 2 Осуществление лизинговых операций в Казахстане

2.1 Общие сведения и перспективы развития

лизинговых услуг в Казахстане……………………………………

2.2 Обзор законодательства о лизинге……………………..…………….

        2.3 Операторы лизингового бизнеса в области транспорта ………..

        2.4 Лизинг авиатехники ………………………………………………………

        2.5 Лизинг автотранспортных средств ………………………………

2.6 Зарубежный опыт лизинга……………………………………..

2.7 Позиция Казахстана на рынке лизинга в Центральной Азии.…….

 

Заключение.

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Преобразование под воздействием научно-технического прогресса сферы производства и обращения, глубокие изменения экономических условий  хозяйствования вызывают необходимость поиска и внедрения нетрадиционных для хозяйства нашей страны методов обновления материально-технической базы и модификации основных фондов субъектов различных форм собственности. Одним из таких методов является лизинг.

До начала 60-х годов лизинг в зарубежных странах в основном затрагивал розничные компании, которые часто арендовали свои помещения. В течение последних трех десятилетий популярность лизинга резко возросла; вместо того, чтобы занимать деньги для покупки компьютера, автомобиля, судна или спутника, компания может взять его в лизинг.

Казахстан вступил в период формирования рыночных отноше­ний в условиях углубляющегося кризиса, обусловленного массо­вым разрывом торгово-экономических связей и спадом производства безудержного роста цен и взлета инфляции которые вызвали резкое снижение инвестиционной активности.

Серьезной проблемой является физический износ основного капитала в экономике Казахстана в целом и в ее базовых и приори­тетных отраслях. Ныне, с одной стороны, предприятия Казахстана остро нуждаются в машинно-техническом импорте из стран ближ­него и дальнего зарубежья, в поставках техники из отечественных заводов-изготовителей, с другой не имеют возможности из-за от­сутствия средств и трудностей в получении кредита самостоятель­но оплачивать полную стоимость этой техники.

Одним из эффективных средств преодоления структурного кризиса и модернизации основных фондов в этих условиях являет­ся лизинг как специфическая форма финансирования капиталовложение инвестиций.

В настоящее время большинство казахстанских предприятий испытывает недостаток оборотных средств. Они не могут обновлять свои основные фонды, внедрять достижения научно-технического прогресса и вынуждены брать кредиты. Существуют различные виды кредитования: ипотечное, под залог ценных бумаг, под залог партий товара, недвижимости. Однако предприятию при необходимости обновления своих основных средств выгоднее брать оборудование в лизинг. При этом экономия средств предприятия по сравнению с обычным кредитом на приобретение основных средств доходит до 10% от стоимости оборудования за весь срок лизинга, который составляет, как правило, от одного года до пяти лет.[1] Нынешняя экономическая ситуация в Казахстане, по мнению экспертов, благоприятствует лизингу. Форма лизинга примиряет противоречия между предприятием, у которого нет средств на модернизацию, и банком, который неохотно предоставит этому предприятию кредит, так как не имеет достаточных гарантий возврата инвестированных средств. Лизинговая операция выгодна всем участвующим: одна сторона получает кредит, который выплачивает поэтапно, и нужное оборудование; другая сторона – гарантию возврата кредита, так как объект лизинга является собственностью лизингодателя или банка, финансирующего лизинговую операцию, до поступления последнего платежа.

Настоятельная потребность в быстром и коренном обновлении физически изношенного и морально устаревшего основного капи­тала во всех отраслях экономики, и в особенности в агропромыш­ленном комплексе Казахстана, необходимость ускорения темпов и масштабов развития малого и среднего бизнеса, и его технико-технологической поддержки, выступают важнейшими предпосыл­ками, вызвавшими пристальное внимание и практический интерес к феномену лизинга. Широкомасштабное развитие лизингового бизнеса может и должно стать для Казахстана одним из наиболее перспективных направлений активизации инвестиционного про­цесса, а также мощным импульсом технического перевооружения производства и структурной перестройки экономики.

Первые работы о лизинге в советской экономической и юри­дической литературе появились к концу 70-х годов. В 1977 и 1979 годах на эту тему были написаны статьи А. Белова, С. Медведкова и Е. Кабатовой; В течение 80-х и особенно интенсивно в 90-х годах в периодической печати были Опубликованы сотни статей о лизин­говом бизнесе, а в коллективные монографии, учебники и учебные пособия, посвященные экономике и организации внешней торгов­ли, финансовым и валютным операциям, кредитам и инвестициям, а также по гражданскому, торговому, предпринимательскому пра­ву, банковскому делу, финансовому менеджменту, маркетингу и коммерческому делу вошли отдельные параграфы и главы о лизин­говых операциях.

В странах СНГ, главным образом в Казахстана, за 1991-1997 гг. были опубликованы порядка 15-20 небольших специальных бро­шюр, пособий и монографий о лизинге и лизинговом бизнесе, где в основном раскрывалась процедура заключения и документальное оформление трехсторонних лизинговых сделок, т.е. юридическая сторона вопроса, и освещался зарубежный опыт.

Обобщению отечественного опыта развития лизинга уделено меньше внимания. Это объясняется тем, что в странах СНГ, в том числе в Казахстане, рынок лизинговых услуг находится еще на ста­дии формирования и становления.

Вопросы развития лизинга стали освещаться в периодической печати Казахстана лишь с середины 90-х годов в статьях отдельных ученых и практиков. Ряд методических рекомендаций по формиро­ванию рынка техники и по ее сервисному обслуживанию, органи­зации территориальных агролизинговых формирований был разра­ботан отделом организации агросервиса КазНИИ ЭО АПК.

В то же время целенаправленных, системных, комплексных исследований, направленных на обобщение зарубежного и отечест­венного опыта развития лизинга и анализ юридических, финансово-коммерческих и экономико-организационных проблем лизингового бизнеса в Казахстане еще не проводилось.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 1. Сущность и значение лизинга в экономике

 

1.1 История возникновения лизинга.

 

Принято считать, что все экономико-правовые отношения, связанные с лизингом, относятся к новому или новейшему периоду истории хозяйственных взаимосвязей. Однако это не так. Документы свидетельствуют, что аренда (лизинг) известна человеку с незапамятных времен.

Действительно, идея лизинга далеко не нова, хотя термина “лизинг” (lease) как такового еще не было. Раскрытие сущности лизинговой сделки восходит к далеким временам Аристотеля (384 / 383 — 322 г. г. до н. э.). Именно ему принадлежит название одного из трактатов в “Риторике”: “Богатство состоит в пользовании, а не в праве собственности”. Иными  словами, не обязательно для получения дохода иметь в собственности какое — либо имущество, достаточно лишь иметь право пользоваться им и в результате этого получать доход.

Арендные (лизинговые) сделки были известны и во времена, много предшествовавшие IV веку до н. э., то есть годам, когда жил Аристотель. Они заключались, как отмечают П. Балтус и Б. Майджер в книге “Школа европейского лизинга”, еще в древнем государстве Шумер и датируются примерно 2000 годом до н. э. Так, глиняные таблички, обнаруженные в шумерском городе Ур, содержат сведения об аренде сельскохозяйственных орудий, земли, водных источников, волов и других животных. Эти глиняные таблички, найденные в 1984 году, рассказывают о храмовых священниках — арендодателях, заключавших договоры с местными фермерами. Однако древние документы не ограничивают сферу арендной практики государством Шумер, и  не исключено, что аренда существовала и в более древние времена, хотя пока до нас не дошло никаких сведений об этом.

Английский историк Т. Кларк обнаружил несколько положений о лизинге в Законах Хаммурапи, принятых между 1775 — 1750 годами до н. э. Группа статей, касающихся собственности, — самая большая в судебнике Хаммурапи. Статьи обстоятельно и скрупулезно рассматривали все случаи аренды и нормы арендной платы, условия залога имущества.

Другие древние цивилизации, включая греков, римлян, египтян, считали аренду привлекательным, доступным и порой единственно возможным способом приобретения оборудования, земли и домашнего скота.

  Древние финикийцы, прослывшие отличными моряками и торговцами, практиковали аренду судов, которая по своей экономико-правовой сути очень схожа с классической формой современного лизинга оборудования. Множество краткосрочных договоров аренды обеспечивали получение судна и экипажа. В современных условиях эти сделки соответствуют операциям так называемого “мокрого” лизинга. Долговременные чартерные соглашения подписывались на срок, покрывавший весь расчетный период экономической жизни судов, и требовали от арендатора принятия на себя большей  части обязательств, вытекающих из монопольного использования арендуемых средств.

  Римскому праву также был известен комплекс имущественных отношений, связанных с владением вещью без права собственности. Эти отношения отражались как в договорном, так и в вещном праве.  Император Юстиниан I (483 — 565 г. г.), осуществивший кодификацию римского права, отразил лизинговые отношения в известных Институциях.

  Лизинг в древности не был ограничен арендой каких-либо конкретных типов собственности. Фактически из истории известно, что арендовались не только различные типы сельскохозяйственной техники и ремесленного оборудования, но даже военная техника.

  Первое документальное упоминание о практически проведенной лизинговой сделке относится к 1066 году, когда Вильгельм Завоеватель арендовал у нормандских судовладельцев корабли для вторжения на Британские острова.

  В Венеции также в XI веке существовали сделки, схожие с лизинговыми операциями: венецианцы сдавали в аренду торговцам и владельцам торговых судов очень дорогие по тем временам якоря. По окончании плавания они возвращались владельцам, которые вновь сдавали их в аренду.

  В средневековье арендная деятельность была несколько ограничена. В аренду сдавались в основном сельскохозяйственные орудия и лошади. Однако время от времени происходили  события, порождавшие уникальные формы и предметы аренды. Так, в 1248 году была зарегистрирована лизинговая сделка, в соответствии с которой рыцарь Бонфис Манганелла Гаэта арендовал доспехи для участия в Седьмом Крестовом походе. Затем он выплачивал за них арендную плату, которая в конечном итоге значительно превысила первоначальную стоимость амуниции.

  В те же времена операции, аналогичные современному лизингу, применялись в Англии. Необходимо иметь в виду, что на протяжении столетий аренда движимого имущества согласно Английскому поземельному закону признавалась неправомочной. Однако долгосрочная аренда реальной собственности допускалась и во многих случаях была единственным доступным, из-за жесткой системы земельного законодательства, средством приобретения прав на использование земли. Поэтому предметом аренды чаще всего становились фермерское оборудование и лошади. В Великобритании одним из первых нормативных актов, регулирующих отношения, схожие с лизинговыми, был Закон (Устав) Уэльса 1284 года (Statute of Wales).

  В 1572 году в Великобритании был принят законодательный акт, разрешающий использовать только действительный, а не мнимый лизинг, то есть законными признавались арендные договоры, подписываемые на разумных основаниях, так как к тому времени участились сделки, имеющие целью сокрытие истинного положения вещей — кто собственник, кто владелец. Использовалось это как средство скрытой передачи собственности, то есть для введения в заблуждение кредиторов.

  Таким образом, оригинальная идея разделения владения и собственности и возможности извлекать выгоду из владения известна праву с древнейших времен.

  В начале XX века в Великобритании в связи с развитием промышленности, увеличением производства различных видов оборудования возросло количество товаров, сдаваемых в лизинг. Особую роль в этом сыграло развитие железнодорожного транспорта и каменноугольной промышленности.

  Собственники каменноугольных копей вначале покупали вагоны для перевозки угля, однако вскоре стала очевидной невыгодность и невозможность такого финансирования. Выработка угля увеличивалась, открывались новые шахты, требовалось все больше вагонов. Вполне резонно, что небольшие предприятия решили воспользоваться этой ситуацией для выгодного вложения капитала. Они покупали вагоны для угля и сдавали их в аренду (лизинг) железнодорожным компаниям. Появились компании, единственной целью которых был лизинг локомотивов и железнодорожных вагонов. При составлении договоров они стали включать в него право на покупку (опцион), предоставлявшееся пользователю по окончании срока лизинга. Одной из причин появления такого условия было то, что пользователи гораздо аккуратнее и бережнее обращались с вагонами, если существовала перспектива их последующего приобретения в собственность. Такие сделки получили название договоров аренды — продажи. Дальнейшее развитие лизинга и аренды — продажи привело к необходимости разграничения договоров лизинга и аренды — продажи.

  В США также обозначился спрос на финансирование аренды различных видов техники и оборудования. Первый зарегистрированный арендный договор персональной собственности  появился в США в начале XIII века, когда члены гильдии получили по нему в аренду лошадей, фургоны и коляски. В дальнейшем рост лизинговой активности определялся, как и в Великобритании, развитием железнодорожного транспорта. При этом проблемы роста были очень схожи с английскими. Железнодорожные компании начали искать возможности для получения вагонов в пользование, а не в собственность, либо выставляли частным грузоотправителям условие о самостоятельном предоставлении вагонов. В результате инвесторы стали обеспечивать необходимую рентабельность вложений, финансируя приобретение локомотивов и железнодорожных вагонов. Управление оборудованием осуществлялось через трасты, за которыми стояли банки или тресты, их  создавшие. При этом сертификаты трастов продавались инвесторам и предоставляли им право на получение доходов в размере определенных процентов на размер инвестиций. Как и при современных лизинговых отношениях, управляющий трастом (он, по сути, являлся главой лизинговой компании) платил изготовителю за полученное от него оборудование, а затем собирал арендную плату с пользователя этого оборудования на протяжении всего срока действия договора. Арендная плата по своему размеру должна была покрывать обязательства, вытекающие из сертификатов, выпущенных для продажи инвесторам.

  Как отмечают П. Балтус и Б. Майджер в книге «Школа европейского лизинга», существовало много разновидностей трастового использования оборудования. Наиболее широко признанным типом финансирования железных дорог был признан план “Филадельфия”, который допускал передачу прав монопольного использования оборудования конечному пользователю по завершении изначально определенного срока арендного договора. План “Филадельфия” стал предшественником сегодняшних условных коммерческих контрактов лизинга по модели “деньги — на деньги”.

  В начале XX века многие железнодорожные лизинговые компании осознали, что возрастающее число грузоотправителей не желает осуществлять долгосрочное управление или монопольное использование вагонов, что  предусматривало предоставление оборудования в трастовое (доверительное) пользование. Вместо этого они требовали лишь краткосрочного его использования. Трасты стали предлагать контракты с более коротким сроком действия. По окончании контракта вагоны должны были возвращаться арендодателю, который сохранял за собой право собственности. Такие арендные договоры заложили начало операционного лизинга.

  Развитие экономических отношений предопределило заинтересованность производителей техники и оборудования в получении необходимого финансирования изготовления своей продукции. Это обстоятельство, в свою очередь, вызвало в США в начале XX века волну нового вида кредитования — кредита, выплачиваемого по частям. Изготовители и продавцы считали, что они смогут продать больше, если наряду с необходимым оборудованием предложат более привлекательный для клиента план — график выплат. Отсюда берет начало практика лизингового финансирования, обеспечиваемого продавцами — данный вид лизинговых отношений остается до настоящего времени важнейшим инструментом поставок по лизингу.

  Первое известное употребление термина “лизинг” (об этом пишет австрийский исследователь В. Хойер в своей книге “Как делать бизнес в Европе”)  относится к 1877 году, когда телефонная компания “Белл” приняла решение не продавать свои телефонные аппараты, а сдавать их в аренду, то есть устанавливать оборудование в доме или офисе клиента только на основе арендной платы. Эта операция оказала сильное воздействие не только на развитие связи. Интересуясь прибылью от предоставления специфических по тому времени финансовых услуг, производители новой техники были также заинтересованы в защите технологии, составляющей предмет их собственности, воплощенной в новых машинах. Поэтому многие высоко оценили аренду оборудования, позволяющую им в отличие от простой продажи защитить  свое монопольное право на использование “ноу-хау”. Аналогично “Белл” компания Hughes, изготовляющая инструменты, сохраняла контроль над ценами, предоставляя свой специализированный 11-ти гранный бур только на условиях аренды. Компания “U. S. Shoe Machenery”, производившая оборудование для изготовления обуви, использовала соглашения, связывавшие клиентов исключительно с ее собственной продукцией. Только принятие федерального антимонопольного законодательства США положило конец этой практике и потребовало от изготовителей выставить оборудование на свободную продажу.

  Во время второй мировой войны правительство США активно использовало так называемые контракты с фиксированной рентабельностью (cost — plus contracts). Это обеспечивало еще один важный стимул для развития арендного бизнеса, так как в большинстве контрактов правительственным подрядчикам позволялось устанавливать определенный уровень доходности по отношению к издержкам. Эти подрядчики понимали, что большая часть их товаров или услуг необходима правительству, лишь пока идет война, и что, по всей вероятности, контракты не будут возобновлены после ее окончания.

  Таким образом, промышленники сталкивались с риском не успеть восстановить свои издержки на оборудование, приобретенное для выполнения конкретного правительственного проекта. Кроме того, специализированные станки и машины вообще могли иметь очень ограниченную рыночную стоимость в мирное время. Правительственные подрядчики осознали, что аренда промышленного оборудования на срок, ограниченный договором подряда (в противоположность покупке), минимизирует риск. В тех случаях, когда требовались большие специализированные машины и инструменты, само правительство должно выступать перед подрядчиками в роли арендодателя.

  В это же время стал быстро наращивать масштабы лизинговый бизнес, связанный с транспортными средствами. В 30-е годы Генри Форд эффективно использовал аренду для расширения сбыта своих  автомобилей. Однако «законным отцом» автомобильного лизингового бизнеса считается Золли Фрэнк — торговый агент из Чикаго, который в начале 40-х годов первым предложил долгосрочную аренду автомобилей.

  В Казахстана с понятием “лизинг” познакомились во время второй мировой войны, когда в 1941 — 1945 годах по leand — lease осуществлялись поставки американской техники.

  Однако настоящая революция в арендных отношениях произошла в Америке в начале 50-х годов нашего столетия. В аренду стали массово сдаваться средства производства: технологическое оборудование, машины и механизмы, суда, самолеты и т.д. Правительство США, оценив это явление, оперативно разработало и реализовало государственную программу его стимулирования.

  Первым акционерным обществом, для которого лизинговые операции стали основным видом деятельности, является созданная в 1952 году в Сан-Франциско известная американская компания “United States Leasing Corporation”.[2] Основал компанию Генри Шонфельд. Первоначально он создал компанию для одной конкретной лизинговой сделки, но затем понял, что лизинговой бизнес может стать очень перспективным, и в результате на свет появилась “United States Leasing Corporation”. Лизинговые операции довольно быстро пересекли границы США и, следовательно, появилось такое важное для развития лизингового бизнеса понятие, как “международный лизинг”. Через несколько лет компания начала открывать свои филиалы в других странах (прежде всего в Канаде в 1959 году). В дальнейшем она стала именоваться “United States Leasing International”.

  Коммерческие банки США начали принимать участие в лизинговых операциях в начале 60-х годов. Расширению лизингового бизнеса способствовало принятое в 1971 году решение Совета управляющих Федеральной резервной системы, позволившее банкам учреждать дочерние фирмы для сдачи в аренду оборудования, а затем и недвижимости.

  1982 год стал знаменательным для лизинга авиационной техники. В этот год корпорация Мак-Доннела Дугласа сумела за счет новой финансовой политики с помощью лизинга завоевать рынок для самолета ДС-9-80 в конкуренции с Боингом-727. Предложенная Дугласом концепция была названа “fly before buy” (“летать, прежде чем покупать»).[3]

  По мнению таких специалистов, как Е.Н. Чекмарева, К.Г. Сусанян, В.А. Перов, в СССР лизинг применялся до начала 90-х годов в сравнительно небольших масштабах и лишь в международной торговле. Однако и раньше напрокат сдавались  легковые машины, а прокат по своей сущности близок к оперативному лизингу.

  Позже, в 70 — 80-е годы лизинг рассматривался советскими внешнеторговыми организациями прежде всего как одна из форм приобретения и реализации такого оборудования, как крупногабаритные универсальные и другие дорогостоящие станки, поточные линии, дорожно-строительное, кузнечно-прессовое, энергетическое оборудование, а также ремонтные мастерские, самолеты, морские суда, автомашины, вычислительная техника на базе ЭВМ и т.д., с использованием специальной формы кредита. Лизинг обычно фиксировался в соглашениях, заключенных между советскими и иностранными партнерами, на определенный срок.

  Разновидностью лизинговой операции, активно применявшейся Минморфлотом СССР, являлся “бербоут — чартер” — наем морского судна без экипажа. Суть этой операции состояла в следующем.  В соответствии с условиями контракта, заключаемого В/О “Совфрахт” Минморфлота СССР с посреднической фирмой, предоставляющей интересующее Минморфлот судно  в аренду, на это судно, прибывшее в какой-либо из портов Западной Европы или Японии под флагом третьей страны, направлялся советский экипаж, поднимался флаг Советского Союза и судно поступало в распоряжение советской стороны для эксплуатации. По окончании или до истечения срока аренды по взаимно заключенному соглашению в качестве обязательного условия предусматривалось приобретение корабля арендатором.

  На условиях “бербоут — чартер” Минфлот СССР приобрел значительный тоннаж — сухогрузы, пассажирские суда, танкеры, находившиеся в эксплуатации в течение 6 — 12 лет.[4]

  Достаточно активно применялся лизинг международных автомобильных перевозок внешнеторговым объединением “Совтрансавто”, которое приобретало за рубежом на условиях аренды с последующей покупкой различные виды грузового автомобильного транспорта: тягачи, рефрижераторные и тентовые полуприцепы, кузова, контейнерные шасси. На условиях аренды в СССР использовались иностранные контейнеры.

  В июне 1991 года была создана, а с декабря того же года приступила к деятельности международная советско-немецкая лизинговая компания “Евролизинг”. Ее учредителями с советской стороны стали Внешэкономбанк СССР, Совморфлот и Госснаб СССР, с французской — один из крупнейших банков Европы “Банк Насиональ де Пари” (Bank National de Paris), а с немецкой — одна из крупнейших лизинговых компаний Западной Германии — “Митфинанц ГмбХ”.

  Вместе с тем в международных операциях лизинг применялся крайне незначительно. До конца 80-х годов развитие международного лизинга сдерживалось главным образом из-за того, что у советских предприятий не было иностранной валюты для оплаты иностранного оборудования. После того как, начиная с апреля 1989 года, предприятия получили право самостоятельного выхода на внешний рынок, у многих из них появился собственный источник валютных поступлений. Кроме того, в отдельных случаях допускалось использование иностранных станков и другой техники предприятиями, не имеющими валютных ресурсов. Такие сделки предусматривали оплату обязательств поставкой продукции, произведенной на этом оборудовании (компенсационный лизинг — buy — back).

  Начало развития лизинговых операций на отечественном внутреннем рынке можно определить серединой 1989 года в связи с переводом предприятий на арендные формы хозяйствования. Заметным явлением в становлении начальных правил применения лизинга стали Основы законодательства Союза ССР и союзных республик об аренде от 23 ноября 1989 года № 810-1 и письмо Госбанка СССР от 16 февраля 1990 года № 270 “О плане счетов бухгалтерского учета”, в котором был представлен порядок отражения лизинга в бухгалтерском учете. Развитие сети коммерческих банков способствовало внедрению лизинговых операций в банковскую практику.

 

1.2  Понятие, определение и сущность  лизинга.

 

Сложность отношений, складывающихся в связи с лизингом, обусловливает существование множества концепций, точек зрения на его сущность и происхождение, а соответственно и определений. Лизинг имеет финансово-коммерческий, правовой и технический аспекты. По приблизительному подсчету, в настоящее время в экономической и юридической литературе имеются, по меньшей мере, свыше ста определений лизинга. Анализ  опре­делений позволяет выделить узкое, промежуточное и широкое тол­кования понятия «лизинг», исходя из следующих признаков: экономическое содержание и правовая форма лизингового договора; срок (период) сделки; круг объектов лизинговой сделки;

количество и состав участников (субъектов) сделки.

Узкое толкование лизинга по одним признакам переплетается с широтой трактовки по другим, и их всевозможные комбинации служат основой существования отмеченного множества определе­ний.

Ныне не унифицирован! и весьма разнообразна также приме­няемая в этой области терминология. Это касается как названий многочисленных форм и разновидностей лизинга, так и обозначе­ний сторон, участников лизинговых отношений. Так, например, только для обозначения участников лизинговых отношений приме­няются такие разные термины, как «арендодатель», «наймодатель», «лизингодатель» и «арендатор», «наниматель», «пользователь», «ли­зингополучатель». Специалисты различных отраслей и сфер дея­тельности (юристы, коммерсанты-предприниматели, маркетологи, банкиры, работники сферы внешнеэкономической деятельности), характеризуя лизинг, относят его либо к финансовым (инвестици­онным и банковским) услугам, либо к арендным услугам, либо к деловым услугам; считают, что он является соответственно формой реализации товаров (сбыта), формой поставки машинно-техничес­кой продукции, формой аренды, долгосрочной аренды, формой финансирования капиталовложений, формой кредитования в ос­новные фонды, формой кредитования экспорта товаров длительно­го пользования, формой внешнеэкономической деятельности (внешней торговли, экспортно-импортных операций) и т.д.

Сложность и относительная новизна рассматриваемых отношений предопределили существование различных точек зрения относительно их юридической природы. В континентальной Ёвропе появилось много теорий о правовой природе лизинга, но, как было отмечено на первой сессии Лизюроп (международная органи­зация, занимающаяся вопросами развития лизинга в Европе), никто не может точно определить, что же такое лизинг.    Так, например, Ё. Кабатова, подробно проанализировав зару­бежные правовые теории в отношении лизинга, выделяет следующие 5 основных концепций:

1. Концепция, согласно которой договор лизинга рассматривается

    как договор аренды со специфическими чертами;

2. Квалификация договора лизинга как договора купли-продажи в рассрочку особого типа из-за наличия в нем опциона на покуп­ку;
3. Концепция, по которой утверждается, что лизинг несет в себе черты института поручения;
4. Теория, согласно которой лизинг рассматривается как договор в пользу третьего лица;
5. Трактовка, в которой некоторыми авторами отмечается сходст­во отношений, возникающих при лизинге и при узуфрукте (вещное право — устанавливаемое по закону или договору право пользования чужим имуществом с присвоением пользователем (узуфруктуарием) приносимых вещью плодов, но под условием сохранения существа данной вещи). При этом необходимо различать два основных подхода к ре­шению проблемы. Одни анализируют лизинг с помощью традици­онных институтов гражданского права: договоров аренды, купли-продажи, займа, поручения и прочее, другие утверждают, что сложность и оригинальность отношений дает основание рассмат­ривать их как особые самостоятельные отношения.

В некоторых случаях предметом изучения является весь ком­плекс отношений лизинга, в других — только договор о передаче имущества во временное пользование.

Ряд юристов во Франции и Германии исходят из того, что лизинговые отношения носят комплексный характер и в них соединяются элементы договоров аренды, купли-продажи и займа.

Лизинг, и в особенности финансовый, существенно отличается /от аренды. В отличие от арендатора лизингополучатель не только получает объект в длительное пользование. На него возлагаются традиционные обязанности покупателя, связанные с правом собст­венности: оплата имущества, возмещение потерь от случайной ги­бели имущества, его страхование и техническое обслуживание, а также ремонт. Однако собственником имущества остается лизинго­датель. Лизингополучатель в отличие от арендатора выплачивает лизингодателю не ежемесячную (ежеквартальную) плату за право пользования объектом, а его полную стоимость. Гибель или невоз­можность использования объекта лизинговой сделки не освобожда­ет от обязанности полностью погасить долг. В Случае выявления дефекта в объекте лизинговой сделки лизингодатель считается сво­бодным от гарантийных обязательств, и все претензии лизингополучатель непосредственно предъявляет поставщику.

Такой подход вполне обоснован, так как лизингодатель приоб­ретает объект по просьбе и в интересах лизингополучателя. Кроме того, подобное распределение обязанностей является гарантией ухода за объектом со стороны последнего.

Также следует учесть, что если аренда является только двусто­ронней сделкой между арендодателем и арендатором, то лизинго­вый контракт носит зачастую двусторонний, трехсторонний и мно­госторонний характер.

В экономическом отношении лизинг рассматривается чаще всего как новая форма финансовой операции, способ осуществле­ния капиталовложений. Если понимать лизинг как передачу имущества во временное пользование на условиях срочности, возврат­ности и платности, то его можно квалифицировать как товарный кредит в основные фонды. С этой точки зрения лизинг относят к одной из форм кредитования приобретения машин и оборудования, альтернативной традиционной банковской ссуде,

Стержнем любой лизинговой сделки является финансовая, а точнее кредитная операция. Собственник имущества (лизингода­тель) оказывает пользователю (лизингополучателю) своего рода финансовую услугу: он приобретает имущество в собственность за полную стоимость и за счет периодических взносов лизингополу­чателя в конечном счете возмещает эту сумму.

Поэтому в экономическом смысле лизинг есть кредит, предос­тавляемый лизингодателем лизингополучателю в форме переда­ваемого в пользование имущества. Субъектами кредитных отноше­ний здесь выступают в лице заимодавца лизингодатель и в лице заемщика — лизингополучатель, а объектом ссуды являются маши­ны, оборудование, транспортные средства и другие элементы основных средств.

Однако лизинг не является «банковской операцией» в узком  смысле слова. Он относится к «близкой к банковской» форме фи­нансирования, которая  может осуществляться, торгово-промышленнными предприятиями как побочная операция.

Так по форме организации ссужаемой стоимости лизинг внешне схож с коммерческим кредитом, однако, между ними имеются и принципиальные  различия.

И коммерческий кредит, и лизинг предполагают взаимосвязь торговой и кредитной сделок. При коммерческом кредите кредит-сделка обусловлена актом купли-продажи, она существует поскольку, поскольку существует торговая сделка. При лизинге нет непосредственной взаимосвязи с куплей-продажей. Лизинг далеко  не всегда начинается покупкой имущества, так как оно уже являться собственностью самой лизинговой компании, и  не всегда лизинговая сделка завершается покупкой имущества лизингаполучателем.

Коммерческий кредит предоставляется в товарной форме, а погашается в денежной.

При лизинге кредит также предоставляется в товарной форме. Лизинговые платежи по своей экономической природе есть не что иное, как плата за пользование кредитом в виде имущества. После окончания договора лизингодателю возвращает­ся объект сделки, как правило, в той же натурально-вещественной форме. Лизинговая сделка может носить компенсационный харак­тер, и тогда платеж будет осуществляться либо в форме поставки продукции, произведенной на арендуемом оборудовании, либо в форме оказания встречной услуги. Коммерческий кредит имеет краткосрочный характер. Классический лизинг, как правило, под­разумевает долгосрочную аренду, хотя и не исключает среднесрочные и краткосрочные сделки.

Лизинг отличается и от банковского кредита, при котором  банк оставляет за собой право собственности на имущество заем­щика как залог ссуды. После ее погашения имущество становится собственностью заемщика. При лизинговых отношениях после окончания срока аренды и выплаты всей суммы арендной платы объект остается собственностью лизингодателя. Конечно лизинго­вым договором могут быть предусмотрены выкуп объекта лизинга по остаточной стоимостной передача его в собственность лизинго­получателя.

Наряду с узкими и однозначными определениями -аренда, ( форма финансирования, форма кредитования, форма реализации товаров, многогранная природа лизинга породила новые сложные парные конструкции типа «лизинг-кредит», «кредит-аренда», «арен­да-продажа», «лизинг-покупка», «наем-покупка», «продажа встреч­ный лизинг», «покупка + лизинг». Поэтому в одних случаях лизинг трактуется как торгово-финансовая или финансово-коммерческая операция, в других — торгово-арендная, а в третьих — как кредитно-арендная сделка.

По мнению таких сторонников промежуточного толкования понятия «лизинг», как Е. Кабатова, Е. Чекмарева, Ю. Свядосц ли­зинг охватывает сложный комплекс договорных отношений и осуществляется на базе двух и более договоров, прежде всего договора  купли продажи и договора имущественного найма.

И в законодательных актах Франции, Бельгии, Италии, посвященных этому вопросу, наряду с «лизингом» используются термины «кредит-аренда», «финансовая аренда», «операции по финансо­вой аренде».

Такая трактовка лизинга начинает закрепляться и в норматив­но-законодательных актах стран СНГ (Гражданские и Налоговые кодексы, Положения о лизинге в Казахстане).

 В положении о лизинге в агропромышленном комплексе, утвержден­ном постановлением Правительства РК от 23 декабря  1995 г. №1851 дается следующее определение: «Лизинг в агропромышленном комплексе (агролизинг) — это долгосрочная аренда машин, оборудования, транспортных средств и сооружений производственного назначения, направленная на повышение уровня технической оснащенности сельскохозяйственных предприятий за счет инвестирования временно свободных или привлеченных финансовых средств.

Другая группа экономистов считает лизинг сложной системой торгово-финансовых или финансово-коммерческих операций, формой международной и внутренней торговли, сбыта машинно-технической продукции, одним из каналов реализации товаров производственно-технического назначения в маркетинге, ставя на первый план в комплексе отношений проблемы реализации про­дукции.

Лизинг является специфической формой финансирования ка­питаловложений, альтернативной банковскому кредитованию и использованию собственных финансовых ресурсов. Он дает воз­можность промышленным компаниям получить необходимые то­вары без значительных единовременных затрат, а также избежать потерь, связанных со старением средств производства»

Лизинговая деятельность в целом регулируется и регламенти­руется во всех странах комплексом договорных и экономических отношений, а именно договорами аренды (имущественного найма), купли-продажи, кредита, поручения, поручительства, подряда, страхования, доверительного управления и финансово-кредитной, налоговой, амортизационной, таможенной и учетной политикой государства. Базовыми в этом комплексе являются отношения куп­ли-продажи, аренды и кредитные отношения.»,

Если в континентальной Европе, в странах романо-германского права, уделяют большое внимание выяснению теоретических снов лизинга, построению различных правовых теорий и концепций лизинга, то в странах общего права (США, Великобритания) усилия направлены на то, чтобы выработать критерии для отграничения на практике лизинга от различных смежных гражданских правоотношений. Содержание этих критериев зависит от того, с каким договором сопоставляется договор лизинга, в каких целях производится ограничение и какой орган выносит решение по данному вопросу.

В США основное значение приобрел вопрос о проведении границы между договором лизинга и договором условной купли-продажи. Под последним подразумевается договор купли-продажи, по которому право собственности переходит к покупателю после выполнения им необходимых условий (как правило, условия о вы­плате покупной цены).

Критерии

1) Отношения считаются договором лизинга в целях налого­обложения (и лизинговая компания рассматривается как собствен­ник имущества), если арендодатель не эксплуатирует имущество в течение практически всего срока его службы. На практике основная часть судебных дел, в которых договор не был признан лизингом, касается тех договоров, где имущество использовалось в течение всего экономического срока его службы. Таким образом, финансо­вый лизинг всегда находится на «подозрении».

2) Договор рассматривается как купля-продажа, если в нем предусмотрен обязательный переход права собственности к арен­датору.

3) Договор не будет рассматриваться как договор лизинга, ес­ли периодические платежи значительно превышают существующие справедливые ставки платежей за временное пользование данным видом имущества. За точку отсчета берутся в этом случае платежи по договору, который без сомнения представляет собой лизинговый договор. Предпосылкой для такого критерия явился тот факт, что при условной продаже продавец, как правило, быстрее возвращает себе стоимость имущества и получает прибыль, нежели лизинговые компании. Поэтому завышенные периодические платежи могут свидетельствовать о том, что заключен договор условной купли-продажи, а не лизинга.

4) Если цена опциона на покупку является низкой по сравне­нию с остальными платежами, то договор квалифицируется как купля-продажа. Для того, чтобы лизинг был «действительным», цена, которую должен уплатить арендатор за имущество, должна равняться цене, по которой арендодатель продал бы это имущество любому другому лицу (должна быть «справедливой рыночной ценой».

Следующим важным признаком, необходимым для решения вопроса о границах лизинга и его отдельных видов, форм, разновидностей является срок (период) сделки. Иногда в определениях лизинга срок  сделки приводится лишь в общем виде без указания конкретных сроков.

 Лизинг характеризуется здесь либо как сделка на долгосрочный период, либо на средне- и долгосрочный период, либо на кратко-, средне- и долгосрочный период. На наш взгляд, |эта градация сроков лизинга во многом связана со сложившейся классификацией сроков кредитных сделок, а именно, с кратко-, средне-, долгосрочным кредитованием и вытекает из нее.

В других случаях срок лизинговой сделки указывается в увязке с полезным нормативным сроком службы имущества, т.е. с амортизационным периодом.

При этом может указываться либо нижний предел либо как нижняя, так и верхняя границы лизинговой сделки установления минимального и максимального сроков в % к амортизационному периоду. Зачастую в определениях может указываться точный минимальный срок лизинговой сделки, который разграничивает ее от других форм аренды — краткосрочной, среднесрочной (хайринга).

Практика и доктрина лизинга за рубежом, как известно выделяют две основные его формы: финансовый лизинг, называемый подлинным лизингом и операционный, или эксплуатационный лизинг.

Как уже указывалось, в различных странах о заключение под­линного лизингового контракта судят по наличию различных признаков.

В Бельгии, например, приняты следующие признаки:

1) имущество должно использоваться арендатором только в профессиональных целях;

2) имущество должно быть приобретено арендодателем в целях последующего лизинга и соответствовать требованиям будущего арендатора;                                           

3) срок лизинга не должен превышать срок эксплуатации  имущества;

4) устанавливается такой размер арендной платы, который позволил бы арендодателю окупить затраты арендованного имущества в течение срока действия контракта;

5) в контракте должно быть предусмотрено право арендатора стать. собственником арендуемого имущества по окончании срока итога за согласованную в договоре цену, соответствующую остаточной стоимости имущества. В Англии контракт считает лизинговым, если:

1) он заключен на срок, составляющий не менее 75% от срока эксплуатации имущества;

2) в нем предусмотрена полная (или существенная) выплата стоимости имущества в течение срока действия контракта;

3) в нем предусмотрена возможность возобновления лизинга на льготных условиях (по сравнению с кредитом в банке).

В Австрии различают 4 признака, исходя из которых можно определить, является ли контракт лизинговым:

1) основной срок контракта составляет 40-80% от экономиче­ского срока службы имущества;

2) стоимость опциона на покупку должна соотноситься со стоимостью имущества на момент реализации опциона;

3) периодические платежи за возобновленный срок Договора лизинга (если такое происходит) должны быть номинальными;

4) если предметом лизингового контракта является специаль­ное имущество, необходимое только пользователю, то «экономиче­ским собственником» такого имущества будет считаться пользова­тель

Подытоживая вышеизложенное, мы считаем, что лизинг – это комплекс экономических и юридических отношений, связанных главным образом с куплей-продажей, арендой и кредитом, когда лизингодатель за счет собственных и привлеченных (заемных) средств приобретает инвестиционные и потребительские товары длительного пользования и предоставляет их за определенную плату во временное владение и пользование лизингополучатели, на срок свыше одного года (с опционом и без опциона но истечении срока контракта).

 

1.3 Субъекты и объекты лизинговых отношений.

 

В лизинговой сделке обычно участвуют несколько субъектов:

— Лизингодатель — физическое или юридическое лицо, которое за  счет привлеченных  или  собственных  денежных  средств  приобретает в   ходе реализации лизинговой сделки в собственность имущество и  предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю за определенную  плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование с  переходом  или  без  перехода  к  лизингополучателю  права собственности на предмет лизинга.

         — Лизингополучатель — физическое  или  юридическое  лицо,  которое  в соответствии с договором  лизинга  обязано  принять  предмет  лизинга  за определенную плату, на определенный срок и на определенных  условиях во временное владение и в пользование в соответствии с договором лизинга.

        — Продавец имущества (поставщик) — физическое или юридическое  лицо,  которое  в соответствии  с  договором  купли-продажи  с  лизингодателем      продает лизингодателю в обусловленный срок производимое (закупаемое)   им имущество, являющееся предметом лизинга. Продавец (поставщик)  обязан передать предмет лизинга лизингодателю или лизингополучателю   в соответствии с условиями  договора  купли-продажи.

— Банк (или другое кредитное учреждение), предоставляющее средства на приобретение предмета договора.

На рынке лизинговых услуг можно выделить и специальные субъекты, такие как:

— страховые компании, осуществляющие страхование всевозможных рисков, возникающих при лизинговой сделке: страхование имущества лизингодателя, кредитов, предоставляемых лизингодателю кредитным учреждением, от возможных рисков неплатежей и многое другое.

          Любой из  субъектов  лизинга  может  быть  резидентом  Республики Казахстан,  нерезидентом  Республики Казахстан,   а   также   субъектом предпринимательской  деятельности  с  участием  иностранного   инвестора, осуществляющим свою деятельность в соответствии с  законодательством Республики Казахстан.

Изучение состояния финансового лизинга в развитых странах позволяет выделить основные группы оборудования, сдаваемого в лизинг:

— Транспортное (транспортные самолеты, автомобили, морские суда, железнодорожные вагоны и т.п.)

— Оборудование связи (радиостанции, спутники, почтовое оборудование и т.п.)

— Сельскохозяйственное оборудование

— Строительное (краны, бетономешалки и т.п.)

• и многое другое.
•  

1.4 Классификация лизинговых отношений

 

Согласно Казахстанского законодательства существуют 2 основные формы лизинга: внутренний и международный.

При осуществлении внутреннего лизинга лизингодатель, лизингополучатель и продавец (поставщик) являются резидентами Республики Казахстан.  Внутренний лизинг регулируется законодательством Республики Казахстан.

          При осуществлении международного лизинга лизингодатель или     лизингополучатель является нерезидентом Республики Казахстан.

          Если лизингодателем является резидент Республики Казахстан, то  есть предмет лизинга находится в собственности резидента Республики Казахстан, договор международного лизинга регулируется законодательством Республики Казахстан.

          Если лизингодателем является нерезидент Республики Казахстан , то есть предмет лизинга находится  в  собственности  нерезидента  Республики Казахстан, то договор  международного  лизинга  регулируется законами в области внешнеэкономической деятельности.

В настоящее время в хозяйственной практике развитых стран применяются различные виды лизинга, каждая из которых характеризуется своими специфическими особенностями. Наиболее распространенными являются :

• оперативный (сервисный) лизинг (operating lease)
• финансовый (капитальный) лизинг (Financial lease)
• возвратный лизинг (sale and lease back)
• долевой лизинг (с участием третьей стороны) (leveraged lease)
• прямой лизинг (direct lease)
• сублизинг (sub-lease)

Все существующие виды подобных соглашений являются разновидностями двух базовых форм лизинга – оперативного либо финансового. В Республике Казахстан закон “О финансовом лизинге” регулирует три основных вида лизинга: оперативный, финансовый и возвратный (по сути, является разновидностью финансового лизинга). Но, тем не менее, я предлагаю рассмотреть наиболее распространенные виды лизинга более подробно.

• оперативный (сервисный) лизинг (схема №1)

Оперативный (сервисный) лизинг – это соглашение о текущей аренде. Как правило, срок такого соглашения меньше периода полной амортизации арендуемого актива. Таким образом, предусмотренная контрактом арендная плата не покрывает полной стоимости актива, что вызывает необходимость сдавать его в лизинг несколько раз.

Важнейшая отличительная черта оперативного лизинга – право лизингополучателя (арендатора) на досрочное прекращение контракта. Подобные соглашения также могут предусматривать указание различных услуг по установке и текущему техническому обслуживанию сдаваемого в аренду оборудования. Отсюда и второе, часто употребляемое название этой формы лизинга – сервисный. При этом стоимость оказываемых услуг включается в арендную плату либо оплачивается отдельно.

К основным объектам оперативного лизинга относятся быстро устаревающие виды оборудования (компьютеры, копировальная и множительная техника, различные виды оргтехники и т.д.) и технически сложные, требующие постоянного сервисного обслуживания (грузовые и легковые автомобили, воздушные авиалайнеры, железнодорожный и морской транспорт).

Нетрудно заметить, что в целом условия оперативного лизинга более выгодны для арендатора. В частности, возможность досрочного прекращения аренды позволяет своевременно избавится от морально устаревшего оборудования и заменить более высокотехнологичным и конкурентоспособным. Кроме того, при возникновении неблагоприятных обстоятельств арендатор может быстро прекратить данный вид деятельности, досрочно возвратив соответствующее оборудование владельцу, и существенно сократить затраты, связанные с ликвидацией или реорганизацией производства.

В случае реализации разовых проектов или заказов оперативный лизинг освобождает от необходимости приобретения и последующего содержания оборудования, которое в дальнейшем не понадобится.

Использование различных сервисных услуг, оказываемых лизингодателем либо производителем оборудования, часто позволяет сократить расходы на текущее техническое обслуживание и содержание соответствующего персонала.

Недостатки оперативного лизинга: более высокая, чем при других формах лизинга, арендная плата; требования о внесении авансов и предоплаты; наличие в контрактах пунктов о выплате неустоек в случае досрочного прекращения аренды; прочие условия, призванные снизить и частично компенсировать риск владельцев имущества.

• финансовый (капитальный) лизинг (схема №2)

Финансовый (капитальный) лизинг долгосрочное соглашение, предусматривающее полную амортизацию арендуемого оборудования за счет платы, вносимой арендатором. Поскольку подобные соглашения не допускают возможности досрочного прекращения аренды, правильное определение величины периодической платы обеспечивает владельцу полное возмещение понесенных затрат на приобретение и содержание оборудования, а также требуемую норму доходности. При этой форме лизинга все расходы по установке и текущему обслуживанию имущества возлагается, как правило, на арендатора. Часто подобные соглашения предусматривают право арендатора на выкуп имущества по истечении срока контракта по льготной или остаточной стоимости (такая стоимость может быть чисто символической, например 1 доллар).

В отличие от оперативного финансовый лизинг существенно снижает риск владельца имущества. По сути, его условия во многом идентичны договорам, заключаемым при получении долгосрочных банковских кредитов, так как предусматривают полное погашение стоимости оборудования (займа); внесение периодической платы, включающей стоимость оборудования и доход владельца (выплата по займу – основная и процентная части); право объявить арендатора банкротом в случае его неспособности выполнить соглашение и т.д.

К объектам финансового лизинга относятся недвижимость (земля, здания и сооружения), а также долгосрочные средства производства.

Финансовый лизинг служит базой для образования двух других форм долгосрочной аренды – возвратной и долевой (с участием третьей стороны).

• возвратный лизинг (схема №3)

Возвратный лизинг представляет собой систему из двух соглашений, при которой владелец продает оборудование в собственность другой стороне с одновременным заключением договора о его долгосрочной аренде у покупателя. В качестве покупателя здесь обычно выступают коммерческие банки, инвестиционные, страховые или лизинговые компании. В результате проведения такой операции меняется лишь собственник оборудования, а его пользователь остается прежним, получив в свое распоряжение дополнительные средства финансирования. Инвестор же, по сути, кредитует бывшего владельца, получая в качестве обеспечения права собственности на его имущество. Подобные операции часто проводятся в условиях делового спада в целях стабилизации финансового положения предприятий.

• долевой лизинг (с участием третьей стороны) (схема №4)

Долевой лизинг – еще одна разновидность финансового лизинга, предусматривающая участие в сделке третьей стороны – инвестора, в качестве которого обычно выступает банк, страховая или инвестиционная компания. В этом случае лизинговая фирма, предварительно заключив контракт на долгосрочную аренду некоторого оборудования, приобретает его в собственность, оплатив часть стоимости за счет заемных средств. В качестве обеспечения полученного займа используются приобретенное имущество (как правило, на него оформляется закладная) и будущие арендные платежи, соответствующая часть которых может выплачиваться арендатором непосредственно инвестору. При этом лизинговая фирма пользуется преимуществами налогового щита, возникающего в процессе амортизации оборудования и погашения долговых обязательств. Основные объекты этой формы лизинга – дорогостоящие активы, такие, как месторождения полезных ископаемых, оборудование для добывающих отраслей и т.д.

• прямой лизинг (схема №5)

При прямом лизинге арендатор заключает с лизинговой фирмой соглашение о покупке требуемого оборудования и последующей сдачей ему в аренду. Часто соглашение об аренде может быть заключено непосредственно с фирмой-производителем (т.е. на прямую) Крупнейшими производителями, предоставляющими свою продукцию на условиях лизинга, являются такие известные фирмы, как IBM, Xerox, GATX, а также многие авиационные, судостроительные и автомобильные компании. Например, лидеры мирового автомобильного рынка – концерны «Даймлер-Крайслер» и BMW состоят учредителями ряда ведущих лизинговых компаний, через которые осуществляют сбыт своей продукции во многих странах мира.

• сублизинг (схема №6)

Сублизинг — особый вид отношений, возникающих в связи с переуступкой прав пользования предметом лизинга третьему лицу, что оформляется договором сублизинга.

При сублизинге лицо, осуществляющее сублизинг, принимает  предмет лизинга у лизингодателя по договору лизинга и передает его во  временное пользование лизингополучателю по договору сублизинга. Согласно Закона Республики Казахстан “О финансовом лизинге” переуступка лизингополучателем третьему лицу своих обязательств по выплате лизинговых платежей третьему лицу не допускается.

При передаче предмета лизинга в сублизинг  обязательным  должно являться согласие лизингодателя в письменной форме.

Международный сублизинг, являющийся разновидностью международного лизинга, также регулируется этим законом. Отличительной особенностью международного сублизинга является перемещение предмета лизинга через таможенную границу Республики Казахстан только на срок действия договора сублизинга.

При сублизинге  основной арендодатель получает преимущественное право на получение арендных платежей. В договоре обычно обуславливается, что в случае банкротства третьего звена арендная плата поступает основному арендодателю.

 

1.5 Преимущества лизинга для различных  субъектов

 

Лизинг интересен всем субъектам лизинговых отношений: потребителю оборудования, инвестору, представителем которого в данном случае является лизинговая компания, государству, которое может использовать лизинг для направления инвестиций в приоритетные отрасли экономики, и, наконец, банку, который в результате лизинга может рассчитывать на уверенную долгосрочную прибыль.

Основные преимущества лизинга, наиболее актуальные с учетом особенностей экономической ситуацией, сложившейся в Казахстане на данном этапе, заключается в следующем:

а) для государства

При сложившейся экономической ситуации и острой необходимости в оживлении инвестиционной активности проблема развития лизинга приобретает для государства особую актуальность.

— Этот финансовый инструмент способствует мобилизации финансовых средств для инвестиционной деятельности.

— Обеспечивает посредством своего механизма гарантированное использование инвестиционных ресурсов на цели переоснащения производства.

— Государство, поощряя лизинговую деятельность и используя для этого, например, налоговые льготы, может существенно уменьшить бюджетные ассигнования на финансирование инвестиций, эффективно управлять процессом совершенствования их отраслевой структуры, содействовать развитию товарного производства и сферы услуг, повышению экспортного потенциала, сокращению оттока частного российского капитала на Запад, созданию дополнительных рабочих мест, особенно в сфере малого предпринимательства, решению других насущных социально-экономических задач.

1. b) для лизингополучателя

— При наличии рентабельного проекта потребитель имеет возможность получить оборудование и начать то или иное производство без крупных единовременных затрат. Это особенно актуально для начинающих мелких и средних предпринимателей.

— Уменьшение размеров налога на имущество предприятий, поскольку стоимость объектов лизинга, хотя это и не обязательно, но в большинстве случаев, отражается в активе баланса лизингодателя. При осуществлении оперативного лизинга предмет лизинга учитывается на балансе лизингодателя.

— Согласно Закона Республики Казахстан “О финансовом лизинге”  ко всем видам движимого имущества, составляющего объект лизинга и относимого к активной части основных фондов разрешено применять механизм ускоренной амортизации с коэффициентом не выше 3.

— У лизингополучателя упрощается бухгалтерский учет, так как по основным средствам, начислению амортизации, выплате части налогов и управлению долгом учет осуществляет лизинговая компания.

— В договоре лизинга можно предусмотреть использование более удобных, гибких схем погашения задолженности.

— Ко всем перечисленным случаям можно добавить и вариант, при котором сам банк становится лизингополучателем. Это весьма выгодно для банка, т. к. при этом облегчается баланс банка, что в свою очередь положительно отражается на экономических показателях, характеризующих банковскую деятельность. Например, при лизинге стоимость незавершенного производства постепенно включается в себестоимость и не будет пагубно влиять на категорию “капитал” и, следовательно, на расчеты обязательных экономических нормативов деятельности кредитных организаций.

с) для лизингодателя

— Для лизинговых компаний как инвесторов лизинг обеспечивает необходимую прибыль на вложенный капитал при более низком риске ( по сравнению с обычным кредитованием) за счет действенной защиты от неплатежеспособности клиента.

— До завершающего платежа лизингодатель остается юридическим собственником оборудования, так что в случае срыва расчетов может востребовать это оборудование и реализовать его для погашения убытков.

— В случае банкротства лизингополучателя оборудование также в обязательном порядке возвращается лизинговой компании.

— Лизингодателем передается лизингополучателю не денежные ресурсы, контроль над использованием которых не всегда возможен, а непосредственно средства производства.

— Освобождение от уплаты налога на прибыль, которая получена от реализации договоров финансового лизинга со сроком действия не менее трех лет.

— Лизингодатель частично освобождается от уплаты таможенных пошлин и налогов в отношении временно ввозимой на территорию Республики Казахстан продукции, являющейся объектом международного лизинга.

1. d) для продавцов лизингового имущества

 В развитии лизинга заинтересованы не только лизингополучатели как потребители оборудования, но и действующие производства, поскольку за счет лизинга расширяется рынок сбыта производимого ими оборудования. Увеличивается доход от реализации запчастей к лизинговому оборудованию, осуществление его сервиса и модернизации.

Понятие лизинга вошло в Казахстанскую официальную финансовую лексику на рубеже 1989 — 1990 годов, когда в лицензиях коммерческих банков на право осуществления банковских операций был введен лизинг как вид банковской деятельности по предоставлению банковских услуг. Лизинг стал находить отражение и в некоторых нормативных документах, регулирующих банковскую деятельность. Банки оценили целесообразность использования в своей практике лизинговых операций по-разному.

На первом этапе для большинства банков были характерны попытки осуществления лизинговых сделок, в которых они непосредственно выступали в роли лизингополучателя. Это вносило изменения в структуру банков — выделялись самостоятельные подразделения либо секторы лизинга в их инвестиционных департаментах и управлениях. Однако широкого развития на этом этапе лизинг не получил.

Анализ полувековой истории развития мирового лизингового рынка позволяет говорить о четырех основных вариантах организации лизинга:

• лизинговые службы, созданные в структуре банков;
• универсальные лизинговые компании, создаваемые банками;
• специализированные лизинговые компании, создаваемые крупными производителями машин и оборудования, и лизингующими часть своей продукции;
• лизинговые компании, создаваемые крупными фирмами, специализирующимися на поставке и обслуживании техники.

В Казахстанских условиях выделяется еще два варианта организации лизинга.

• Лизинговые компании, создаваемые как дочерние предприятия банков второго уровня ((«БТА — лизинг», «Халык — лизинг» и др)
• Лизинговые компании, созданные иностранными инвесторами.

Первые два вариант характерны в основном для финансового лизинга, последний — для оперативного.

В Казахстане организация лизинга, в которой лизингодателем выступает банк, была характерна для этапа становления рынка лизинговых услуг. Однако широкого развития на этом этапе лизинг пока не получил. Этому объясняется рядом причин:

• Для банков (в основном средних и мелких) всегда является обременительным введение нового департамента в свою и без того сложную организационную структуру.
• Специфика лизинговой деятельности трудно “ вписывается ” в деятельность банка. Нужна специальная квалифицированная экспертиза, новые маркетологи, менеджеры.
• Неудобства в бухгалтерском учете, связанные с обобщением информации о лизинговом имуществе, амортизации лизингового имущества, лизинговых платежей.

Тем не менее, привлекательность лизинга как инструмента для осуществления инвестиционной деятельности, снижающего риски, продолжает интересовать финансовые институты, которые начали искать оптимальные пути и формы его применения.

Первоочередная проблема, решаемая любой лизинговой компанией, — поиск стабильных источников финансовых ресурсов для закупки лизингуемого оборудования. Эта проблема автоматически решается в лизинговых компаниях, созданных при участии коммерческих банков.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ГЛАВА 2 Осуществление лизинговых операций в Казахстане

 

2.1 Общие сведения и перспективы развития лизинговых услуг в Казахстане

 

Рынок лизинговых услуг Казахстана активно начал развиваться, начиная с 2000 года. При этом, основная доля лизинговых сделок приходилась на лизинговую компанию «Казагрофинанс» со 100% государственным участием, созданную по инициативе правительства в рамках агропродовольственной программы Казахстана для расширения социальных проблем на селе.

Коммерческие банки РК предпочитают заниматься лизингом через создание отдельных лизинговых компаний. В настоящее время в Казахстане работает порядка 20 лизинговых компаний, причем 8 из них являются дочерними компаниями местных банков, и на их долю приходится более 51% от общего объема лизинга в стране, 26% приходится на лизинговую компанию «Казагрофинанс».

Доля лизинга в общем объеме инвестиций в основной капитал в Казахстане  составляла в 2006году порядка 1%. Необходимо отметить, что это в 4 раза выше аналогичного показателя за 2005год.

       Доля  лизинга в общем объеме инвестиций в основной капитал

Показатели	2005год	2006год
Инвестиции в основной капитал, млн. долл. США	7797,4	8449,7
Объем лизинга, млн. долл. США	21,1	85,2
Доля лизинга, %	0,26	1,00

За истекший год на рынке наблюдается почти четырехкратный рост количества  заключенных договоров лизинга и объема лизинга в суммовом выражении.

Поскольку первые лизинговые компании были созданы государством для поддержки сельского хозяйства, в структуре передаваемого в лизинг имущества основную долю занимает сельхозтехника. Ее доля составляет 47% от общего объема в стоимостном выражении.

Порядка 60% сельхозтехники, передаваемой в лизинг приходится на долю лизинговой компании «Казагрофинанс», около 27%  на долю компании «Астана Финанс».

Кроме того, на передаче в лизинг сельхозтехники специализируется лизинговая компания «Агромашсервис», представляющая в Казахстане интересы российских производителей сельхозтехники. Сельхозтехника представлена, в основном, хлебоуборочными  комбайнами и тракторами, причем доля комбайнов составляет порядка 80%.

Если рассматривать только негосударственные лизинговые компании, то в структуре передаваемого в лизинг имущества основную долю занимает транспорт (более 50%) и дорожно-строительная техника.

Это объясняется тем, что лизинговые компании, в первую очередь, финансируют высоколиквидные средства производства, что вполне объяснимо с точки зрения минимизации рисков лизингодателей.

В общей структуре  имущества, переданного в лизинг, второе место занимает дорожно-строительная техника (17%). Это обусловлено тем, что за последние пять лет в Казахстане наблюдается бум строительства: строительство новой столицы Астана в свободной экономической  зоне «Астана – новый город», строительство новых объектов и восстановление разрушенного в период распада СССР жилищно-коммунального сектора и инфраструктуры во всех областных центрах страны. См схему №1

По срокам лизинговые сделки реализуются, в основном, длительностью до четырех с половиной лет.

Средний размер лизинговых сделок в 2006году составил 168,9 тыс. долл. США. Минимальная стоимость имущества, переданного в лизинг за 2005 год составила 1,4 тыс. долл. США. Максимальная стоимость имущества, переданного в лизинг, за тот же период составила 5,873 тыс. долл. США.

Следует отметить, что за 2005 – 2006оды наблюдается общее снижение процентных ставок на лизинговом рынке. Минимальная процентная ставка в 2002 году составила 13%, но с появлением новых игроков на рынке лизинга в 2003 году этот показатель снизился до 9%. Также можно отметить снижение максимальной процентной ставки, если в 2002 году верхний порог этого показателя составил 22%, то в 2006 году – 20%. Данные приведены без учета лизинговой компании «Казагрофинанс».

Лизинговые компании не устанавливают никаких ограничений в отношении вида бизнеса клиента. На конец 2003 года основную долю (более 95%) клиентской базы занимают предприятия малого и среднего бизнеса.

Основным источником финансирования лизинговых сделок являются ссуды коммерческих банков, которые занимают 87% общего объема финансирования сделок. Остальная часть сделок финансируется за счет собственных средств.

Следует отметить, что коммерческие банки имеют ограничения, установленные Национальным банком в части финансирования своих дочерних компаний в размере не более 10% от собственного капитала.

Это требование является сдерживающим фактором развития лизинга и многие лизинговые компании при наличии спроса на оборудование не имеют возможности финансировать лизинговые сделки.

Решение данной проблемы возможно путем привлечения иностранных инвестиций. В 2003 году уже две лизинговые компании Казахстана получили иностранные кредиты на сумму более 13 млн. долларов США.

С ростом опыта в сфере лизинга, а также переходом на МСФО в 2005 году, другие лизинговые компании также будут иметь потенциальную возможность выхода на рынок внешнего заимствования

Существенная доля лизинговых операций представлена в городе Алматы и алматинской области. Следует отметить, что распределение лизинговых  операций по регионам неравномерно и соответствует экономическому развитию регионов. Данные в диаграмме приведены без учета операций лизинговой компании «Казагрофинанс». См схему №2

Принятие позитивных изменений и дополнений в налоговое и гражданское законодательство Казахстана по вопросам финансового лизинга является одним из эффективных шагов в развитии и расширении рынка лизинговых услуг.

        Основным положительным моментом в принятых поправках в законодательстве является внесение изменений в само определение финансового лизинга.

        Ранее, как в Налоговом кодексе, так и в Законе «О финансовом лизинге» аренда признавалась только в случае соответствия одновременно двум условиям, важнейшим из которых являлся срок финансового лизинга, который должен был превышать 80% срока полезной службы предмета лизинга.

        Ограничение минимального срока лизинга являлось основным из сдерживающих факторов развития лизинга в республике.

        Основные средства, срок  полезной службы которых составлял 10-20 лет, практически невозможно было передать в лизинг, т.к. срок лизинга должен был длиться не менее 8-16 лет и право собственности могло передаваться лизингополучателю только по истечении этого срока.

        Естественно, такие сроки являются рискованными для лизингодателя и невозможными для лизингополучателя, т.к. моральное и физическое старение многих основных средств производства происходит значительно раньше установленных сроков амортизации.

        Снижение ограничения минимального срока лизинга до 3 лет будет способствовать развитию малого и среднего бизнеса в Казахстане, ускорению темпов в обновления основных средств на предприятиях.

        В настоящее время определение  финансового лизинга приближено к международным стандартам финансовой отчетности (МСФО) и системе стандартов и принципов финансового учета, используемых в США (US GAAP).

        По нашим прогнозам, доля лизинговых операций казахстанских лизинговых компаний, в общем объеме инвестиций в основной капитал в ближайшие три года достигнет уровня Казахстана, т.е. 4-5% или в суммовом выражении порядка 500-550 млн. долл. США.

        По предварительным прогнозным данным, предоставленными лизинговыми компаниями, уже в 2007 году намечается рост объемов лизинга с 85,2 млн. долл. США в 2006оду до 174 млн. долл. США, т.е. более чем в два раза.

        Учитывая сырьевую направленность экономики Казахстана, Правительством в Стратегии индустриально-инновационного развития республики поставлена задача развития в стране производственного сектора через обновление основных фондов (как известно, на сегодняшний день в республике составляет 60-80%). Основным доступным механизмом решения указанных задач в сфере малого и среднего бизнеса является лизинг, соответственно, спрос на него в ближайшие годы должен быть достаточно высоким.

        Необходимо отметить, что в стране создана благоприятная почва для развития лизинга, способствующая развитию здоровой конкуренции и, как следствие, повышению качества лизинговых услуг, снижению ставок вознаграждений. Рынок лизинговых услуг становится привлекательным как для инвесторов, так и для производителей.

 

2.2 Обзор законодательства о лизинге

 

Ведение бухгалтерского учета в Казахстане регламентируется Законом от 26 декабря 1995 года «О бухгалтерском учете и финансовой отчетности», а также национальными стандартами бухгалтерского учета и МСФО (для банков).

Ведение учета аренды, в т.ч. финансового лизинга, осуществляется банками в соответствии  с МСФО. Для иных организаций порядок учета определен стандартом бухгалтерского учета №17 (далее СБУ №17), утвержденным Постановлением Национальной комиссии по бухгалтерскому учету от 15 ноября 1996 года №5 «Об утверждении стандартов бухгалтерского учета». Необходимо отметить, что СБУ №17 максимально приближен к МСФО №17, и отличия между стандартами являются несущественными. Поэтому нижеприведенное краткое описание принципов учета лизинга характерно для всех коммерческих организаций, включая банки.

Приобретая основные средства для сдачи в лизинг, лизингодатель приходует их на счета запасов. При передаче в лизинг стоимость предмета лизинга списывается со счета запасов и учитывается как дебиторская задолженность. Признание дохода (вознаграждения) по лизингу (лизинговые платежи за весь срок лизинга минус стоимость предмета лизинга) осуществляется по методу начисления исходя из сроков уплаты.

Предмет лизинга подлежит учету на балансе лизингополучателя. Приходование на баланс актива и признание обязательства производится по наименьшей стоимости, исходя из текущей стоимости лизинговых платежей.

Признание расходов в части равной вознаграждению производится по методу начисления исходя из сроков уплаты.

Стоимость предмета лизинга относится на расходы периода в виде амортизационных отчислений по одному из 4 существующих методов начисления амортизации, выбранных лизингополучателем согласно СБУ №6 «Учет основных средств». Если нет достаточной уверенности в том, что к концу срока лизинга право собственности на активы перейдет к лизингополучателю, стоимость актива должна быть полностью отнесена на расходы через амортизацию в течение более короткого из двух периодов: срока лизинга или срока полезной службы.

Налогообложение лизинговых операций в Казахстане не регламентируется налоговым законодательством, которое состоит из Кодекса Республики Казахстан «О налогах и других обязательных платежах в бюджет (Налоговый кодекс)» (далее – Налоговый кодекс) и нормативно-правовых актов, принятие которых предусмотрено Налоговым кодексом.

Для признания сделки финансовым лизингом в целях налогообложения, необходимо, чтобы:

• договор финансового лизинга был заключен в соответствии с Законом Республики Казахстан «О финансовом лизинге». Таким образом, для определения сделки в качестве финансового лизинга применяются критерии, установленные в Законе «О финансовом лизинге»;
• предметом лизинга являлись основные средства, подлежащие амортизации (для целей налогообложения основные средства – это материальные активы сроком службы более одного года, стоимость которых на момент приобретения составляет более 50 МРП, установленных законом о республиканском бюджете на соответствующий финансовый год (для 2007года – 45 950 тенге).

Лизинговые операции, не отвечающие вышеуказанным  требованиям, не признаются финансовым лизингом в целях налогообложения, установленный Налоговым кодексом для финансового лизинга. Так, например, земля является не подлежащим амортизации основным средством и, следовательно, лизинг земельного участка не признается финансовым лизингом в целях налогообложения. Финансовый лизинг имеет свои особенности налогообложения в виде льгот по корпоративному подоходному налогу и НДС.

Объектом налогообложения являются:

• налогооблагаемый доход;
• доход, облагаемый у источника выплаты;
• чистый доход юридического лица-нерезидента, осуществляющего деятельность в Казахстане через постоянное представительство.

Налогооблагаемый доход определяется как разница между совокупным доходом и вычетами, предусмотренными Налоговым кодексом, с учетом корректировок дохода и вычетов, производимых согласно статьям 91 и 122 Налогового кодекса. Ставка налога установлена в размере 30%

Налогооблагаемый  доход у лизингодателя уменьшается на сумму вознаграждения по финансовому лизингу основных средств, предоставленных на срок более трех лет с последующей передачей их в собственность лизингополучателю. Вознаграждение, выплачиваемое лизингодателем кредитору-резиденту  по кредитам на приобретение предметов лизинга, относится на вычеты в полном объеме. В случае если кредитором является нерезидент Казахстана, сумма вознаграждения, уплаченная этому нерезиденту, относится на вычеты в пределах расчетной суммы (РС), которая определяется как отношение среднегодовой суммы собственного капитала лизингодателя (СК) к среднегодовой сумме обязательств (СО), умноженных на сумму вознаграждения (В), выплачиваемого нерезиденту за налоговый период, и установленного предельного коэффициента (К) (для финансовых организаций коэффициент равен 7, для иных юридических лиц — 4). В виде формулы это можно представить следующим образом:

                        РС = СК/СО*В*К

Порядок отнесения на вычеты лизингополучателем суммы вознаграждения, выплачиваемого лизингодателю по договору финансового лизинга, аналогичен вышеизложенному порядку отнесения на вычеты вознаграждения по кредитам лизинговой компании.

В налоговом учете предмет лизинга учитывается у лизингополучателя (подлежит включению в стоимостной баланс подгруппы фиксированных активов лизингополучателя). Соответственно стоимость предмета лизинга относится на вычеты у лизингополучателя в виде амортизационных  отчислений по нормам, установленным Налоговым кодексом. При этом лизингополучатель вправе по впервые введенным в эксплуатацию на территории Казахстана основным средствам исчислять в первый год по двойным нормам амортизации.

Поскольку в соответствии с Законом от 8 января 2003 года №373-II «Об инвестициях» лизинг является видом инвестиционной деятельности, лизингополучатели – юридические лица  имеют возможность получения инвестиционных налоговых преференций по КПН, земельному налогу и налогу на имущество согласно статьям 138-140 Налогового кодекса. Инвестиционные налоговые преференции не предоставляются в отношении деятельности юридических лиц, к которым применяется специальный режим налогообложения, а также, если эта деятельность не входит в Перечень приоритетных видов деятельности, утверждаемый Правительством. Преференции предоставляются на срок, устанавливаемый в контракте между инвестором и Комитетом по инвестициям Министерства индустрии и торговли Республики Казахстан, но не свыше 5 лет в виде:

• освобождения от налога на имущество по введенным в эксплуатацию фиксированным активам в рамках инвестиционного проекта;
• освобождения от земельного налога – по земельным участкам, приобретенным или используемым для реализации инвестиционного проекта;
• отнесения стоимости введенных в эксплуатацию фиксированных активов в рамках инвестиционного проекта на вычеты равными долями в течение срока действия преференции.

Доходы лизингодателя-нерезидента от передачи имущества в финансовый лизинг на территории Казахстана не подлежат налогообложению у источника выплаты за исключением вознаграждений. Сумма вознаграждения, выплачиваемая по таким договорам, подлежит налогообложению у источника по ставке 15%.

Налоговые агенты (в данном случае это могут быть конечные лизингополучатели или лизинговые компании, передающие оборудование в сублизинг) вправе при выплате доходов (вознаграждения) лизингодателю-нерезиденту применить нормы действующего Международного договора об избежании двойного налогообложения.)

Облагаемым оборотом по НДС является оборот по реализации товаров (работ, услуг), совершаемый плательщиком НДС, за исключением освобожденных от НДС в соответствии с Налоговым кодексом, а также местом реализации которых не является Казахстан. Кроме того, облагаемым оборотом является импорт товаров,

ввозимых или ввезенных на территорию Казахстана (за исключением освобожденных от НДС). Ставка НДС с 1 января 2004 года – 15%.

Налог на добавленную стоимость, подлежащий уплате в бюджет, определяется как разница между суммой начисленного налога по облагаемым поставкам и суммой налога, относимого в зачет. Суммой налога на добавленную стоимость, относимого в зачет, является сумма налога, заложенная в цене фактически поступивших в течение отчетного периода товаров (работ, услуг), в том числе импортированных, которые будут использоваться для облагаемых поставок.

Размер облагаемого оборота при передаче имущества в финансовый лизинг определяется на основе размера лизингового платежа, установленного в соответствии с договором финансового лизинга, без включения в него суммы вознаграждения и НДС. При передаче  имущества по договору возвратного лизинга, размер облагаемого оборота определяется как общая сумма всех лизинговых платежей за исключением сумм вознаграждения.

Размер облагаемого оборота импорта определяется на основе таможенной стоимости импортируемых товаров, а также суммы налогов и других обязательных платежей, подлежащих уплате в бюджет при импорте товаров в Казахстан, за исключением НДС на импорт.

            Импорт основных средств, включенных в перечень, утверждаемый Правительством, для последующей передачи в финансовый лизинг освобожден от НДС. Передача указанных основных средств в финансовый лизинг также освобождена от НДС.

Лизингодатели обычно являются плательщиками НДС и соответственно суммы НДС на поставки, уплаченные поставщикам товаров, подлежащих передаче в лизинг, относится в зачет в полном объеме (раздельный метод). НДС по приобретенным товарам, работам и услугам, не предназначенным для передачи в лизинг, как правило, относится в зачет  по пропорциональному методу, исходя из удельного веса облагаемого оборота в общей сумме оборота. Доля НДС, приходящаяся на необлагаемые обороты, относится на вычеты при определении налогооблагаемого дохода.

Лизингополучатели, если они являются плательщиками НДС в соответствии со ст. 207 Налогового кодекса^[5], относят в зачет НДС по лизинговым сделкам по мере наступления сроков уплаты лизинговых платежей, установленных договором лизинга. При получении имущества по договору возвратного лизинга лизингополучатель имеет право отнесения в зачет суммы НДС в полном размере. В случае, если лизингополучатель не является плательщиком НДС, то сумма НДС относится на удорожание предмета лизинга и подлежит отнесению на вычеты в составе амортизационных отчислений.

Объектом налогообложения является земельный участок. Плательщиками налога являются физические и  юридические лица, имеющие земельные участки на праве:

• собственности;
• постоянного землепользования;
• первичного безвозмездного временного землепользования.

Налоговой базой для определения земельного налога является площадь земельного участка. Ставки налога установлены в расчете на единицу площади земельного участка в зависимости от категории земли,  качества почв, установленных коэффициентов на отдельные категории.

Плательщиком земельного налога при лизинге земельного участка является лизингодатель.

Объектами налогообложения являются транспортные средства, за исключением прицепов,  подлежащие государственной регистрации и (или) состоящие на учете в Казахстане. Не являются объектами налогообложения:

• карьерные автосамосвалы грузоподъемностью 40 тонн и выше;
• специализированные медицинские транспортные средства.

Плательщиками налога на транспортные средства являются физические лица, имеющие объекты обложения на праве собственности, и юридические лица и их структурные подразделения, имеющие объекты обложения на праве собственности, хозяйственного ведения, оперативного управления.

Соответственно,  плательщиком налога при передаче транспортных средств в лизинг является лизингодатель. Ставки налога установлены в месячных расчетных показателях в зависимости от вида транспортного средства, объема двигателя, грузоподъемности, мощности.

Объектом налогообложения для юридических лиц и  предпринимателей является среднегодовая стоимость основных средств и нематериальных активов, определяемая по данным бухгалтерского учета. Плательщиком налога по объекту финансового лизинга является лизингополучатель.

Ставка налога составляет 1%, за исключением отдельных видов деятельности и предприятий некоторых организационно-правовых форм (например, некоммерческие организации, организации, осуществляющие деятельность в социальной сфере), ставка налога для которых составляет 0,1%. Для предприятий, осуществляющих деятельность на территории специальных экономических зон, ставка налога составляет 0%.

Таможенное законодательство Казахстана состоит из Таможенного кодекса, а также других нормативно-правовых актов, принятие которых предусмотрено этим Кодексом.

В Казахстане применяются следующие основные таможенные платежи:

• таможенные пошлины;
• таможенные сборы (сбор за таможенное оформление, сбор за таможенное сопровождение, сбор за хранение товаров);
• НДС на импорт;
• акциз.

Порядок исчисления и уплаты НДС, и акциза по товарам, перемещаемым через таможенную границу Казахстана, установлен Налоговым кодексом (НДС см. в главе Налогообложение лизинговых операций).

Объектом обложения являются подакцизные товары, ввозимые в Казахстан, перечень которых установлен Налоговым кодексом, а ставки акциза устанавливаются Правительством. В число импортируемых подакцизных товаров, которые могут быть предметами лизинга, подпадают легковые автомобили.

Ставки импортных таможенных пошлин устанавливаются Правительством Казахстана в процентах от таможенной стоимости товаров (от 0 до 30%) или в евро за натуральную единицу товара. В отношении товаров, ввозимых из развивающихся стран, применяются ставки в размере 75% от установленных. Товары, ввозимые из наименее развитых стран, освобождены от обложения пошлинами. Перечень товаров и стран, относящихся к развивающимся и наименее развитым, также устанавливаются Правительством Казахстана.

В отношении импортируемых товаров, происходящих из государств, страна происхождения которых не установлена, применяются ставки таможенных пошлин, увеличенные в два раза.

Товары, происходящие и ввозимые на территорию Казахстана из стран СНГ и подпадающие под действие заключенных между Казахстаном и странами СНГ двусторонних соглашений, таможенными пошлинами не облагаются.

Сбор за таможенное оформление товаров и транспортных средств установлен в размере 50 евро за каждый основной лист грузовой таможенной декларации (ГТД) и 20 евро за каждый добавочный лист ГТД.

Таможенное регулирование лизинговых сделок касается таких видов лизинга как:

• международный лизинг, когда или лизингополучатель-резидент получает предмет лизинга от иностранного лизингодателя напрямую, или лизинговая компания-резидент Казахстана получает предмет лизинга у иностранного лизингодателя для дельнейшей передачи в сублизинг, или лизинговая компания-резидент Казахстана передает предмет лизинга иностранному лизингополучателю;
• лизинговая компания-резидент Казахстана закупает предмет лизинга у иностранного поставщика для дальнейшей передачи в лизинг.

В отношении товаров, ввозимых в Казахстан по договорам международного лизинга, возможно применение таможенных режимов выпуска товаров в свободное обращение и временного ввоза.

Выпуск товаров в свободное обращение возможен только при уплате всех предусмотренных таможенных платежей и налогов. В отношении лизинга такой режим применяется в случае, когда договором международного лизинга предусматривается переход права собственности  от лизингодателя лизингополучателю (сублизингодателю), или в случаях, когда лизинговая компания закупает предмет лизинга у иностранного поставщика для дальнейшей передачи в лизинг.

Режим временного ввоза применяется в отношении предметов лизинга, ввозимых по договорам международного лизинга, не предусматривающих переход права собственности лизингополучателю (сублизингодателю). Указанный режим предусматривает полное (по товарам, включенным в перечни,  утвержденные Правительством Казахстана) или частичное (по товарам, не включенным в упомянутые перечни) освобождение от уплаты таможенных пошлин и налогов.

Срок временного ввоза не может превышать 3 лет. По товарам, включенным в «Перечень предметов лизинга, к которым применяется таможенный режим временного ввоза товаров и транспортных средств», срок временного ввоза устанавливается в соответствии со сроками договора лизинга.

В случае  изменения режима временного ввоза на режим выпуска в свободное обращение (например, при внесении изменения в условия договора лизинга, предусматривающего переход права собственности), таможенные платежи и налоги подлежат оплате в полном объеме или с учетом ранее уплаченных сумм при частичном освобождении от уплаты таможенных платежей  и налогов. При этом по предметам лизинга, входящим в Перечень основных средств, освобождаемых от НДС при импорте для последующей передачи в финансовый лизинг, НДС не уплачивается.

 

2.3 Операторы лизингового бизнеса в области транспорта

 

Основываясь на данных, опубликованных в периодической печати, на начало 1996 года в Казахстана насчитывается около 25 наиболее активных лизинговых компаний. Эти компании способны привести в движение высвобождающиеся производственные мощности и значительно удовлетворить потребности промышленных и коммерческих предприятий в использовании оборудования, причем при дефиците финансовых ресурсов эти структуры способны помочь выжить многим предприятиям, обеспечив технологическое оснащение их производства, то есть заложить основы выхода из кризиса и будущего экономического подъема. Мониторинг деятельности крупнейших лизинговых компаний Казахстана в области транспорта провел А. Акиндинов в статье «Лизинг в Казахстана  в самом начале становления», опубликованной в газете «Экономика и жизнь» от 22.03.96, № 12.

Согласно данным, приведенным в вышеуказанной статье, на российском рынке присутствуют следующие  группы лизингодателей:

         — коммерческие лизинговые компании — дочерние компании крупных банков, например: “РГ-Лизинг”, «Промстройлизинг» «Казкомерцбанк», «БТА», «банк Каспийский», «Инкомлизинг». Обычно банки не только финансируют деятельность дочерних компаний, но и поставляют им клиентов из числа тех, кто обращается непосредственно в банк за получением кредита на приобретение основных средств;

         — коммерческие лизинговые компании, созданные по отраслевому или производственному признаку, например: “Аэролизинг”, “Лукойл-лизинг”, ориентирующиеся на обслуживание предприятий определенной отрасли. Во многом отраслевые лизинговые компании ориентируются на поддержку государства;

         — лизинговые компании, созданные при участии государственных или муниципальных органов, например: “Агропромлизинг”, “МЛК”, “Ликострой”, финансируемые за счет соответствующих бюджетов. Эти компании жестко ориентированы на осуществление лизинговых сделок с определенными типами клиентов.

Условия лизинговых сделок, предлагаемые этими компаниями (а они обычно используют льготное бюджетной финансирование) являются более привлекательными для клиентов, по сравнению с условиями, предлагаемыми коммерческими лизинговыми компаниями;

         — лизинговые компании, созданные торговыми компаниями, например, “Крейт-лизинг”, “Петролизинг”;

         — иностранные фирмы — поставщики оборудования, автотранспортных средств и технологий, например, Iveko, Scania, DAF.

         Компания “Каспийский лизинг” (“Касплиз”) была зарегистрирована в июне 1990 года в г. Астана. Уставный капитал составляет 50 млн. тенге. Учредителями компании выступили Промышленно-строительный банк (г. Астана), Казахстанская государственная страховая компания, Научно-исследовательский институт по материально-техническому снабжению (НИИМС при Госснабе СССР) в лице его Астанинского отделения, АО “Научные приборы”.

         Лизинговая компания “Промстройлизинг” создана в сентябре 1992 года Промстройбанком Казахстана с участием его партнеров. Первые сделки были связаны с предоставлением в лизинг на полгода грузовых автомобилей “КамАЗ”.

         В середине 1996 года “Промстройлизинг” привлекает для лизинговой деятельности финансовые ресурсы не только Промстройбанка, но и под его гарантии средства западных инвесторов, кредитные ставки которых значительно ниже ставок российских банков.

         Компания “Аэролизинг” (г. Алматы) была создана в 1993 году как акционерное общество закрытого типа.

         Основными учредителями компании являются: государственное предприятие “Алматынефть” и акционерное общество “Нефтяная компания “ЛУКОЙЛ”. Из-за высокой стоимости современных самолетов и отсутствия возможности использования недорогих государственных кредитных ресурсов в конце 1995 — середине 1996 года компания “Аэролизинг” в большей степени занималась ремонтом авиатехники, нежели сдачей клиентам самолетов в лизинг. Перспектива развития компании состоит в получении государственных кредитов для закупки самолетов и последующей их сдаче в долгосрочный лизинг.

         Компания “РК-лизинг” была создана при коммерческом банке “КазКомерцБанк”. Лизинговыми операциями “РК-лизинг” начала заниматься с конца 1994 года.

         Компания заключает сделки по поставкам практически всех видов оборудования  от пекарни до автомобиля  на условиях отсроченного платежа на срок от одного года до четырех лет. При организации схем финансирования поставки оборудования по международному лизингу используются гарантии Нацбанка.

         Зарубежные производители уже заключили с банком соглашения о поставке в Казахстан машин и оборудования на сумму более 100 млн. долларов США. Портфель заказов содержит около 500 лизинговых проектов. Реализуются договоры о поставке на условиях лизинга машин и комплектующих с крупнейшими автомобильными концернами — германским “Мерседес-Бенц”, итальянским “Ивеко”. В 1996 году было принято решение организовать сделки непосредственно между фирмами-изготовителями оборудования и лизингополучателями на основе гарантий, предоставляемых КБ “Казахстанский кредит”. При этом в качестве обеспечения сделок рассматриваются гарантии Минфина Республики Казахстан, Правительства Алматы (предусматривается специальная строка в городском бюджете) или надежное материальное обеспечение.

         Инвестиционный банк “Альянс” занимается лизингом без создания специальной лизинговой компании. Большинство клиентуры банка в области лизинговых отношений состоит из крупных неторговых организаций по транспортным перевозкам. Учредителями банка являются АО “Автотрактороэкспорт”, ВАО “Автоэкспорт”, ВАО “Трактороэкспорт”,  и компания “Икар Холдинг АГ” (Швейцария).

         В основном, банк предлагает автотранспортным предприятиям, выполняющим международные перевозки, долгосрочный финансовый лизинг грузовых тягачей и полуприцепов ведущих европейских производителей автомобильной техники. Партнерами банка по совместному финансированию лизинговых проектов выступают такие компании, как Mersedes-Benz, Iveko, Volvo, Krone, Trailor и другие.

         При рассмотрении заявок на финансирование лизинговых контрактов инвестиционный банк “Восток-Запад” отдает преимущество в кредитовании проектов:

         — крупным предприятиям, профессионально занимающимся перевозками грузов, обладающим собственным парком автопоездов, ремонтной базой, штатом квалифицированных водителей;

         — крупным предприятиям — действительным членам АСМАП, имеющим опыт международных перевозок и сложившиеся устойчивые связи с грузоотправителями, экспедиторами и зарубежными партнерами;- крупным предприятиям, имеющим устойчивое финансовое положение и регулярные поступления фрахтовых платежей в свободно конвертируемой валюте.

         Важно отметить, что договор лизинга предусматривает  оформление залога в пользу банка в виде собственности на транспортные средства, здания, ценные бумаги, а также вексельное оформление платежей.

 

2.4  Лизинг авиатехники

 

         В настоящее время наглядно виден рост оперативного лизинга на мировом рынке без наличия особых налоговых льгот в авиации.

         Мировой рынок оперативного лизинга самолетов вырос практически о нулевой отметки в 1982 году до 10% всего лизингового рынка на настоящий момент. 1

         Что    касается   Республики Казахстан,   то  70%   казахского     авиапарка

(около  3000   реактивных   самолетов)  находится   в   настоящее  время  на  пределе

эксплутационных   возможностей,   а   новые   Ил-96,   Ил-114,   Ту-204   и    Ту-134

безнадежно отстали от графиков ввода в эксплуатацию.

Из-за того, что авиапромышленность не может дать отечественным авиакомпаниям машины нового поколения, несколько авиакомпаний Казахстана объявили о намерении взять в лизинг лучшие образцы западной авиатехники.1

         Правительство РК в своем распоряжении № 737-р от 24 мая 1994 года поддержало это решение и по согласованию с Государственным таможенным комитетом Казахстана освободило полностью от оплаты таможенных пошлин и налогов самолеты А310-300, запасные части и двигатели к ним, временно ввозимые на территорию Республики Казахстан в соответствии с лизинговым соглашением, заключенным между производственно-коммерческим объединением “Аэрофлот — советские авиалинии» (правоприемник — АО “Аэрофлот  международные авиалинии”) и консорциумом западноевропейских банков.

         Следующим шагом в развитии лизинговых отношений в области авиации было распоряжение Правительства РК № 1445-р от 9 сентября 1994 года, в котором было принято предложение Министерства транспорта Казахстана о полном освобождении сроком на 5 лет от оплаты таможенных пошлин и налогов двух самолетов Боинг 767-300, запасных частей  и двигателей к ним, временно ввозимых на территорию Республики Казахстан в соответствии с лизинговым соглашением, заключенным акционерным обществом “Аэрофлот — российские международные авиалинии” и компанией “Дженерал Электрик Кэпитал Корпорейшн”.

         Лизинг самолетов выгоден и грузовым авиаперевозчикам. Так, компания “Волга-Днепр” взяла в лизинг несколько грузовых самолетов Боинг-747, ведь эксплуатация даже выдающихся по своим характеристикам АН-124 “Руслан” из-за нестандартного способа разгрузки — через кормовую рампу и через опрокидывающийся нос — очень затруднительна в зарубежных аэропортах, которые рассчитаны на систему “бортовой люк — грузовой терминал”.2

         Авиакомпании в вопросе приобретения зарубежных самолетов на условиях лизинга, в первую очередь, руководствуются критерием экономической целесообразности. Эксплуатация даже давно снятых с производства Боингов 737-200 выгоднее использования российских авиалайнеров, так как по расчетам специалистов западные авиалайнеры сжигают на 15 — 20% меньше топлива, а затраты времени на предполетное обслуживание примерно на 30% ниже.

         Как отмечается в статье «Иностранным инвестициям по лизингу не следует чинить препятствия», опубликованной в газете «Финансовые известия» от 12 декабря 1995 года № 102, наиболее распространенным путем получения западных самолетов является лизинг подержанных машин. Их стоимость примерно в семь раз ниже рыночной цены новых, соответственно снижаются и лизинговые ставки. Размер ежемесячных выплат за арендуемый самолет составляет 1% его стоимости плюс проценты по банковскому кредиту (обычно не выше 5%).

В этих условиях единственным способом поддержания конкурентоспособности казахского авиастроения, по мнению экспертов, является оснащение казахских самолетов западными двигателями. “Аэрофлот” запланировал ремортизацию парка Ил-86 американско-французскими двигателями, что позволит на 20% снизить расход топлива и почти вдвое — уровень шума и выхлопа вредных веществ. Последнее очень важно, так как с 1996 года в Европе введены строгие экологические нормы для пассажирских самолетов.

         В целях обновления парка гражданской авиации современными самолетами, обеспечения народного хозяйства воздушными судами специального назначения и содействия экспорту высокотехнологичной продукции авиационной промышленности Правительство РК приняло постановление № 1211 от 3 ноября 1997 года “О селективной поддержке авиационной промышленности и гражданской авиации Казахстана в 1995 — 1996 годах”. В п. 1 вышеуказанного постановления Правительство РК по согласованию с Министерством экономики РК и Министерством финансов РК принимает предложение Министерства транспорта РК и Государственного таможенного комитета РК об организации государственного лизинга воздушных судов и привлечении средств федерального бюджета на возвратной основе для закупки современных самолетов.

         В п. 2 данного постановления Министерству экономики РК и Министерству финансов РК дается  указание “предусмотреть в Республиканской инвестиционной программе на 1995 год выделение средств в размере 670 млрд. рублей для передачи на возвратной основе лизинговым предприятиям для закупки в 1995 году 12 самолетов Ту-204 у Ульяновского акционерного общества “Авиастар” и  3 самолетов Ту-204-200 у Казанского авиационного производственного объединения имени С.П. Горбунова, а также предусмотреть выделение средств для закупки в 1996 году 10 самолетов Ту-204 у Ульяновского акционерного общества “Авиастар” и 5 самолетов Ту-204-200 у Казанского авиационного производственного объединения имени С.П. Горбунова”.

         В целях ускорения оснащения гражданской авиации Республики Казахстан конкурентоспособными магистральными самолетами нового поколения, повышения безопасности полетов и содействия экспорту высокотехнической продукции Президент РК в Указе № 825 от 7 июня 1996 года “О дополнительных мерах по развитию гражданской авиации РК” постановил, что “одним из направлений государственной политики в области развития гражданской авиации Республики Казахстан является создание системы лизинга отечественной авиационной техники нового поколения как основы обновления парка воздушных судов и содействия ускоренному созданию выгодных финансовых условий отечественным и иностранным банкам для вложения средств в приобретение указанной техники в целях последующей передачи ее в лизинг казахским авиакомпаниям”.

         В развитие “Программы развития гражданской авиационной техники Казахстана до 2000 года”, утвержденной Указом Президента РК от 29.01.96 № 112, Правительство РК в постановлении № 783 от 2 июля 1996 года дает распоряжение Министерству финансов РК и Министерству экономики РК «изыскать и привлечь средства по контракту, заключенному акционерным обществом “КЛМ” и египетской фирмой “Като Ароматик” под гарантии Правительства РК, оформленные в соответствующем порядке, для постройки самолетов Ту-204, в объеме 30 млн. долларов США».

В п. 2 вышеуказанного постановления акционерное общество “ КЛМ ” освобождается от уплаты таможенных пошлин, сборов и налогов на временно ввозимые на таможенную территорию РК в соответствии с вышеупомянутым контрактом, авиадвигатели, комплектующие изделия и компоненты для изготовления каждого самолета Ту-204.

Государственному таможенному комитету РК совместно с Министерством финансов РК предлагается рассмотреть предложение акционерного общества “ КЛМ ” о дополнительном привлечении средств для реализации программы производства самолетов Ту-204, имея в виду направление в течение пяти лет половины суммы таможенных пошлин, налога на добавленную стоимость и акцизов, уплачиваемых при растаможивании грузов на территории аэродрома акционерного общества “ КЛМ ”, на развитие лизинга самолетов (30%), на организацию и развитие таможенной зоны этого аэродрома (10%) и на развитие реформ в Ульяновской области (10%), предусматривая эти суммы в установленном порядке в проекте федерального бюджета.

В целях привлечения инвестиций для переоснащения парка самолетов российских авиакомпаний Правительство РК в распоряжении от 27 марта 1997 года № 404-р приняло предложение Министерства экономики РК и Министерства финансов РК о поддержке представленного финансово-промышленной группой “Казахстанский авиационный консорциум” и акционерным обществом “Алматы Авиэйшн Интернешнл” проекта изготовления и передачи в лизинг 20 самолетов Ту-204 с двигателями российского производства ПС-90А за счет привлечения иностранных кредитов. Привлечение кредита зарубежных кредитно-финансовых учреждений Внешэкономбанком в размере до 150 млн. долларов США под платежную гарантию Правительства РК на предусмотренные выше цели признано целесообразным.

В постановлении Правительства РК № 146 от 2 февраля 1998 года «О неотложных мерах по повышению эффективности деятельности авиакомпаний Казахстана», касающемся проблемы повышения эффективности деятельности авиакомпаний Казахстана, отмечается, что данная проблема по-прежнему остается актуальной, так как продолжается уменьшение объемов авиаперевозок и авиационных работ, выполняемых гражданской авиацией, финансово-экономическое состояние большинства авиапредприятий является неудовлетворительным, их инвестиционная активность низка, отсутствуют реальные сдвиги в области повышения безопасности полетов. В пункте 4 вышеуказанного постановления в целях повышения эффективности деятельности авиакомпаний “Министерству  экономики РК с участием Федеральной авиационной службы Казахстана предлагается организовать рассмотрение на конкурсной основе предоставленных авиакомпаниями проектов лизинга воздушных судов отечественного производства. При проведении конкурса предпочтение отдавать проектам, предусматривающим взаимные обязательства производителей и эксплуатантов авиационной техники в соответствии с международными стандартами, и при необходимости вносить в установленном порядке отдельные для каждого случая проекты решений Правительства РК по лизингу воздушных судов отечественного производства”.

 

2.5 Лизинг автотранспортных средств

 

Ряд лизинговых компаний специализируется на поставке казахским предприятиям грузовых автомобилей и автобусов зарубежных производителей на условиях финансовой аренды. Это направление привлекает внимание лизингодателей по следующим причинам:

         — рентабельность автоперевозок, в том числе и в международном сообщении, довольно высока и достигает иногда 50%1 , что делает предприятия, работающие в этой отрасли высококлассными заемщиками, способными гарантированно отвечать по своим обязательствам;

         — казахские автотранспортные предприятия заинтересованы в приобретении автотранспортной техники за рубежом, даже несмотря на ее высокую стоимость. Это связано с тем, что большинство автомобилей указанного класса, производимых в России и странах СНГ, не отвечают по ряду параметров существующим европейским нормам и стандартам, что ограничивает их использование на территории стран Западной Европы.

Таким образом, образуется своеобразный баланс интересов. Лизинговая компания получает возможность заключить сделку с надежным клиентом. Автотранспортные предприятия, занимающиеся доходным бизнесом, но часто не имеющие возможности единовременно выплатить стоимость техники, получают возможность получить технику на условиях лизинга и погашать ее стоимость из выручки от эксплуатации.

Лизинговые компании, специализирующиеся на сдаче в лизинг автотранспортных средств, выделяют следующие существенные моменты, которые затрудняют организацию лизинга импортной автотранспортной техники в Казахстане:

1. При  таможенном  оформлении  автотранспортная    техника   облагается

высокими таможенными пошлинами. Так,  грузовые автомобили грузоподъемностью  более 20 тонн  (код ТН ВЭД 8704) в  соответствии с   Приказом

Государственного таможенного комитета “О ставках ввозных таможенных пошлин” № 258 облагаются пошлиной в размере 20%. С учетом налога на добавленную стоимость, также подлежащего уплате на таможне в размере 20%, затраты на покупку оборудования увеличиваются уже на 44%;

1. В соответствии с п. 48 “Инструкции о порядке исчисления и уплаты налогов, поступающих в дорожные фонды” от 15.05.95 № 30 (с изменениями и дополнениями) налог на приобретение автотранспортной техники, уплачиваемый лизингодателем при приобретении автотранспорта, составляет 20% от ее стоимости без учета налога на добавленную стоимость (для прицепов и полуприцепов ставка налога равна 10%). С учетом этого налога общие затраты на приобретение автотранспортной техники увеличиваются по сравнению с его конкретной ценой на 68%;
2. В соответствии с действующими «Едиными нормами амортизационных отчислений», утвержденными постановлением Совета Министров СССР от 22.10.90 № 1072 импортные автотранспортные средства в основном подпадают под начисление норм в процентах от стоимости машины на 1000 км пробега при фактическом ее использовании. В связи с этим возникают затруднения в определении общей суммы лизинговых платежей, в состав которых должны входить суммы амортизационных отчислений. А ведь именно амортизационные отчисления являются основным источником погашения привлеченных лизингодателем средств, график возврата которых жестко оговаривается.

В целом можно отметить, что стоимость импортных автотранспортных средств при их ввозе в Россию значительно увеличивается из-за высоких таможенных платежей и налога на приобретение автотранспортных средств. Это делает затруднительным их приобретение российскими предприятиями, которые обычно испытывают недостаток в оборотных средствах. В этой ситуации именно лизинговая схема, позволяющая погашать стоимость объекта лизинга в течение нескольких лет, может помочь отечественным предприятиям.

На государственном уровне лизинг автотранспортных средств регулируется, преимущественно, локальными нормативными актами по отношению к конкретной сфере    производственной     деятельности   (строительству,     агропромышленному

комплексу, производственной деятельности и т.д.).

Например, в целях улучшения обеспечения предприятий г. Алматы современными средствами механизации, повышения уровня использования строительной техники, создания условий по проведению единой технической политики и в соответствии с Указом Президента РК от 17 сентября 1998 года № 1929 “О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности” Правительство г. Алматы 4 июля 1999 года приняло постановление № 582, в котором принимается предложение Департамента строительства, Департамента экономической политики и развития г. Алматы, Алматыкомимущества, ряда строительных предприятий, Алматыгорстройэкономбанка об учреждении открытого акционерного общества “Лизинговая компания “Ликострой”. Уставный капитал компании составляет 1,5 млрд. рублей, доля города в уставном капитале – 50%. К основным видам деятельности ОАО “Лизинговая компания “Ликострой” относятся: оценка хозяйственной деятельности лизингополучателя, в том числе его платежеспособности; анализ заявок на получение машин и оборудования в лизинг на их соответствие приоритетным задачам строительного комплекса по выполнению городского заказа; финансовый и оперативный лизинг строительных и дорожных машин, механизмов, опалубки, оснастки, средств малой механизации, транспорта, а также оборудования и механизмов для предприятий промышленности строительных материалов; сервисные услуги, связанные с эксплуатацией предмета лизинга; информационные и консультационные услуги по подбору и использованию предмета лизинга.

В качестве средства государственной поддержки ОАО “Лизинговой компании “Ликострой” в соответствии с постановлением Правительства РК от 19 августа 1994 года № 967 “Об использовании механизма ускоренной амортизации и переоценке основных фондов”  рекомендовано применять механизм ускоренной амортизации основных фондов, сдаваемых в лизинг. Департаменту строительства предписывается ежеквартально не менее 25% средств, аккумулируемых во внебюджетном фонде развития производственной базы строительной индустрии, направлять ОАО “Лизинговая компания “Ликострой” на приобретение машин и механизмов для нужд строительного комплекса города на условиях льготного инвестиционного кредита г. Алматы (до 25% от учетной ставки Центрального Банка Республики Казахстан) на срок не менее трех лет.

Во  исполнение  постановления  Правительства  г. Алматы  от  13  февраля  1996 года № 143 “О предложениях по структурным преобразованиям промышленности города в целях стабилизации товарного производства”, предусматривающего участие государства “в формировании рыночной инфраструктуры промышленного комплекса, составной частью которой являются организация и распространение лизинговых операций как одной из форм товарного обращения, а также с целью ускорения обновления парка оборудования, создания условий по проведению единой технической политики в промышленности города” Правительство г. Алматы в своем постановлении № 404 от 7 июля 1996 года объявило об учреждении еще одной лизинговой компании ОАО “Алматинская лизинговая промышленная компания”, 50% уставного капитала которой принадлежит городу в лице  Казкомимущества.

Учитывая важное социально-экономическое значение для города вывода АМО “ЗИЛ” из кризисного состояния, Правительство г. Алматы приняло 8 октября 1996 года постановление № 845 “О мерах по выводу в 1996 – 1997 годах АМО “Завод им. И.А. Лихачева” из кризисного состояния”. Данным постановлением был утвержден антикризисный бизнес-план, предусматривающий увеличение выпуска современной конкурентоспособной продукции, отвечающей потребностям городского хозяйства, снижение издержек, реструктуризацию производственных мощностей, привлечение дополнительных денежных средств от продажи и сдачи в аренду высвобождаемых объектов недвижимости и земельных участков и позволяющий АМО “ЗИЛ” в середине 1997 года выйти на безубыточную работу. Приложением № 1 к вышеуказанному постановлению утверждена Программа поставок в 1996 – 1997 годах автомобильной техники АМО “ЗИЛ” для нужд городского хозяйства г. Алматы, в которой предписывается  поставить ОАО “Лизинговая компания “Ликострой” автомобили ЗИЛ 5301 в количестве 100 штук. Было принято решение внести предложение в Алматинский городской акимат о включении в перечень категорий плательщиков, освобождаемых от уплаты налога на приобретение автотранспортных средств, юридические лица, расположенные на территории г. Алматы и приобретающие автомобильную технику, выпускаемую АМО “ЗИЛ”.

«Примеру столичных властей последовали Администрация Нижнего Новгорода и Фонд поддержки малого предпринимательства Нижегородской области. Под их руководством был проведен первый лизинговый аукцион по продаже автомобилей АО “ГАЗ”. В ходе торгов было продано 15 лотов. Срок предоставления автомобилей в лизинг составил один или два года. Все лоты были проданы по цене, превышающей стартовую в среднем в два раза. Планируется проводить лизинговые аукционы с периодичностью примерно один раз в три недели. До конца года на конкурс предполагается выставить 200 – 300 машин».1

Проблема таксомоторного обслуживания пассажиров в Алмате ввиду острого дефицита надежных и комфортабельных отечественных и высокой стоимости зарубежных автомобилей вызвала необходимость привлечения промышленного потенциала   города   к  ее   решению.   В   распоряжение   Премьера   Правительства

 г.  Алмата  от  25  ноября  1996  года № 1127-РП предлагалось организовать изготовление в Алматы специальных автомобилей – такси по технологии фирмы “Metrokab (UK) Ltd” “с последующей передачей их в лизинг алматинским таксомоторным паркам, а также других модификаций автомобилей для медицинской помощи, ритуальных услуг и т.д.”. Департаменту поддержки и развития малого предпринимательства совместно с Департаментом экономической политики и развития г. Алматы, Департаментом внешних связей, Алматы лизинговой компанией предписывалось проработать вопрос с российскими и иностранными банками о привлечении кредитных ресурсов для обеспечения производства и передачи в лизинг выпускаемых автомобилей таксомоторным паркам и другим лизинополучателям Алматы.

Во исполнение вышеуказанного распоряжения Премьера Правительства Алматы было принято постановление Правительства г. Алматы от 13 мая 1997 года № 342 “О создании Открытого акционерного общества “Алматыкэб”, учредителями которого являлись: АООТ “Тушинский машиностроительный завод” (30 млн. рублей – 30%); Правительство Алматы (19 млн. рублей – 19%); Алматинская лизинговая компания (11 млн. рублей – 11%);  Metrokab LH Ld (40 млн. рублей – 40%).

 

2.6    Зарубежный опыт лизинга

 

         В большинстве промышленно развитых стран лизинг стал неотъемлемой частью экономической структуры. В 70-х годах темпы прироста объема лизинговых операций в денежном выражении находились на уровне 20%, в 80-х — на уровне 15%, что превышает темпы экономического развития большинства стран.

         За период с 1988 по 1993 год объем лизинговых операций в Италии увеличился в три раза, в ФРГ — 2,7, в Японии — 2,5, в Великобритании и США — примерно в 2,4 раза. К 1993 году доля лизинга машин и оборудования в объеме капиталовложений составила в США — 33%, Австралии — 25%, Великобритании — 18%, ФРГ — 10%.

         В 1992 году мировой объем лизинговых инвестиций в машины и оборудование оценивался в 280 млрд. долларов США, из которых на сами США приходилось долее трети мировых сделок по лизингу в сопоставимых ценах, на Японию — 17,1%, Великобританию и ФРГ — около 4%. В то же время, страны Западной Европы, долгое время скептически относившиеся к лизинговым операциям с конца 70-х годов начинают интенсивно наращивать свою деятельность в этой области. Темпы прироста лизинговых инвестиций в них в настоящее время превышают рост подобных инвестиций в США и Японии.

В настоящее время лизинговый рынок вполне насыщен. Об этом говорят такие факты, как рост сопутствующих лизингу услуг, постепенное снижение арендных ставок и приближение их к ставкам банковским, практика лизинга все более крупных объектов, частичное переключение лизинговых компаний на другие виды услуг, увеличение объемов международной деятельности лизинговых фирм. Лизинг остается одним из эффективных и привлекательных направлений вложения капитала. Судя по статистическим данным национальных объединений, темпа роста лизинговых сделок в 80-х годах превышали в промышленно-развитых странах темпы экономического развития этих стран. Вновь активизируются по линии лизинга сбытовые организации ведущих компаний — производители товаров и услуг, особенно в информационной и сервисной областях.

         Тенденция развития современного лизинга — реализация через него продукции наиболее современных научно-технических отраслей. В 70-х годах лизингу подвергались, главным образом, крупные, дорогостоящие машины и машинные комплексы: суда, самолеты, строительные горнодобывающие машины.  Из товаров, ранее доминировавших в лизинге, в 80-х годах сохранили свои позиции лишь машины и оборудование для обрабатывающей промышленности и транспорт. Эти группы товаров по-прежнему хорошо арендуются, но и здесь произошел сдвиг в сторону новейшей наиболее сложной техники. В структуре лизинга промышленно развитых стран станки с ЧПУ, конвейерные, роботизированные линии и другое промышленное оборудование составляет 15-30%, строительные и транспортные машины — 20-23%.

         Лидерство в 80-е годы захватила вычислительная техника, оборудование для информационных сетей, множительная конторская техника. Ее доля в лизинговом обороте экономически развитых стран выросла с 10 до 30-40%. Обнаруживается общая тенденция к росту в лизинговых сделках товаров сервисной группы.

         Правовое регулирование лизинга в западных странах осуществляется по-разному. Отдельное законодательство по лизингу есть в Бельгии, Франции, Италии, ФРГ. Однако в США и Англии лизинговые операции не специальными законодательными актами, а судебными решениями и лизинговой практикой известных компаний (следует отметить, что законы о лизинге имеют всего по 5-8 статей).

         В США правовой основой лизинга является Кодекс внутренних доходов США и Правила проведения лизинговых операций, которые периодически печатает служба налогообложения.

         В Англии договор лизинга —  это соглашение долгосрочного действия, а настоящий договор лизинга носит название аренды- продажи. При этом включение в текст договоренности опциона на право последующей покупки арендованного оборудования автоматически лишает права называться этому договору договором лизинга.

         Договор лизинга признается таким, если:

он составлен  на срок, не меньший 75% срока амортизации;

в нем предусмотрена полная или практически полная выплата стоимости оборудования.

         Критерии лизинга во Франции:

оборудование должно быть специально купленным для последующей сдачи в аренду;

арендатор имеет право купить собственность по окончании срока действия договора по цене, устанавливаемой на момент составления договора;

опцион на право последующей покупки оборудования является обязательным.

         Критерии лизинга в ФРГ:

 срок контракта — от 40 до 80% срока амортизации;

 стоимость опциона должна соотноситься со стоимостью оборудования.

         В Бельгии лизинг реализуется королевским постановлением от 10 ноября 1967 года. Критерии этого лизинга:

оборудование должно использоваться арендатором только с профессиональной целью;

оборудование должно быть специально купленным по заказу будущего арендатора;

срок аренды должен соотноситься со сроком эксплуатации оборудования;

арендную плату следует устанавливать так, чтобы вернуть стоимость арендуемого имущества в срок действия договора;

опцион на право последующей покупки оборудования по остаточной стоимости является обязательным.

         Лизинг стал эффективным фактором интенсивного развития национальных экономик западных стран, повышения их конкурентоспособности на мировом рынке. В ряде восточноевропейских государств, а также в странах «третьего» мира специалисты видят в лизинге путь к завоеванию международных рынков, к возможности реализации продукции национальных и совместных предприятий за свободно конвертируемую валюту. По оценкам некоторых экспертов, к концу нынешнего тысячелетия уже около трети всей произведенной продукции будет поступать в сферу международного обмена, причем значительная часть будет реализовываться благодаря лизинговым контрактам, содержащим элементы лизинга.

 

2.7 Позиция Казахстана на рынке лизинга в Центральной Азии

 

В настоящее время рынок  лизинговых услуг в Центральной Азии начал активно развиваться и имеет хорошие перспективы для дальнейшего роста.

В ходе реформы лизингового законодательства, реализуемый в течение 2 последних лет, лизинговые сектора Узбекистана и Кыргызстана укрепили свои позиции.

Начался процесс становления лизингового сектора Таджикистана, для дальнейшего роста которого необходимо создание более благоприятного налогового режима.

Наблюдается динамичный рост  лизингового сектора Казахстана: с 1 января 2006 года действует более прогрессивный режим налогообложения лизинговых операций, а в феврале 2006 года внесены изменения в Гражданский кодекс и Закон РК  «О финансовом лизинге», сформировавшее в стране более прозрачное и эффективное законодательство, регулирующее лизинговые услуги. См схему №3

 

Благоприятное законодательство в четырех странах региона и благоприятный налоговый режим в трех странах привели в 2003 году к следующим результатам:

В Казахстане:

• наибольший объем лизинговых операций в регионе (85,2 млн.долл. США);
• 4-х кратный рост по сравнению с 2005 годом;
• 20 лизингодателей, работающих во всех регионах страны.

В Кыргызстане:

• 4 банка начали реализовывать первые лизинговые сделки;
• 3 микролизинговые компании уверенно финансируют проекты в отдаленных регионах страны;
• Финансовая компания по поддержке кредитных союзов профинансировала более чем 120 лизинговых сделок.

В Таджикистане:

• 2 банка финансируют лизинговые операции;
• 2 банка приступили к разработке схем реализации лизинговых операций.

В  Узбекистане:

• наибольшее количество лизинговых сделок в регионе (более 2800);
• 5-и кратный рост банковского лизинга;
• 4-х кратный рост международного лизинга;
• 23 лизингодателя, работающих во всех регионах страны.

Проект по развитию лизинга в Центральной Азии провел ежегодное исследование рынка лизинга в регионе на основе результатов анкетирования основных лизингодателей. В связи с тем, что в странах региона не ведется отдельная статистика по основным средствам, полученным  в финансовую аренду (лизинг), сбор информации о лизинговых операциях предприятий, для которых лизинг не является основным видом деятельности, сильно затруднен. По этим же причинам в анализе использована не полная информация по международному лизингу. См схему №4

 

 

 

Приложение 1

Схема 1. Виды оборудования, переданного в лизинг

 

 

 

Схема 2. Распределение сделок по регионам

 

 

 

 

 

 

Схема 3. Стоимость имущества, переданного в лизинг[6]

 

 

 

 

Схема 4. Количество лизинговых сделок

 

 

Заключение

 

Итак, подводя итоги, можно сделать правомерный и обоснованный вывод о том, что лизинг является новым и перспективным правовым институтом, который нуждается в подробной законодательной регламентации. В связи с этим нужно провести следующие меры:

1. Привести проект Закона Казахстана «О лизинге» в соответствие с международными стандартами, установленными Объединением Европейских лизинговых обществ, в которое входят 17 европейских государств и ввести его в действие.
2. Создать программу поддержки промышленно-финансовых групп в Украине, поскольку такие объединения открывают широкие перспективы для лизинга, имея замкнутый технологический и экономический цикл.
3. Обеспечить равные условия налогообложения при поставках оборудования по импорту и внутри страны путем внесения соответствующих изменений в налоговое законодательство.
4. Создать Национальный фонд содействия развитию лизинга. Это должна быть некоммерческая организация со статусом юридического лица, создаваемая в целях финансирования программ, проектов и мероприятий, направленных на поддержку и развитие лизинговой деятельности, посредствам аккумулирования бюджетных и внебюджетных средств, инвестиционных ресурсов предпринимательских структур (в том числе частных и иностранных), доходов от собственной хозяйственной деятельности, а также добровольных взносо юридических и физических лиц, в том числе иностранных.
5. Принять Закон Казахстана «О лизинге» и ввести его в действие в ближайшее время, поскольку отсутствие такого законодательного акта приводит к восполнению этого пробела нелегальными путями, что, несомненно, наносит ущерб экономике Казахстана.

На сегодняшний день существуют три главные проблемы в становлении лизинговой деятельности:

финансовая поддержка лизинга;

развитие его законодательной базы;

взаимоотношения лизинговых компаний и малого бизнеса.

Лизинг не может существовать без финансовой поддержки, и пока на местах не поймут этой простой истины, не помогут никакие программы по лизингу, сколько бы и как хорошо их не составлялось.

Важный вопрос — создание экономических предпосылок для реального привлечения крупных негосударственных инвестиций в экономику страны на условиях лизинга. Операции финансового лизинга, направленные на техническое перевооружение промышленных предприятий, имеют в зависимости от специфики отрасли долгосрочный кредитный характер и, не смотря на высокую степень защищенности используемых финансово-кредитных ресурсов, экономически крайне невыгодны для банков в связи с высоким уровнем рефинансирования имеющихся на рынке кредитных ресурсов.

Таким образом, единственно реальным путем стимулирования крупных негосударственных инвестиций в экономику является создание для них льготного налогового режима, компенсирующего финансовые затратты, связанные с долгосрочным характером вложений в реализацию операций финансового лизинга.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список литературы

 

1. Газман В.Д. «Лизинг: теория, практика, комментарии», М., 1997 г.
2. Кабатова Е.В «Лизинг: правовое регулирование, практика», М., «Инфра — М», 1996 г.
3. Балтус П., Майджер Б. «Школа европейского бизнеса», «Лизинг-ревю», 1996 г., № 1.
4. Чекмарева Е.Н. «Лизинговый бизнес», М., «Экономика», 1993 г.
5. Сусанян К.Г. «Лизинг, бартер, товарообмен с зарубежными партнерами», М., «Мировой океан», 1992 г.
6. Медведков С.Ю. «Лизинг в экономике США», «США: политика, экономика, идеология», 1980 г., № 5.
7. Материалы Международной конференции по развитию лизинга в РК, М., 1996 г.
8. Комментарии к I части Гражданского кодекса РК под ред. Садикова О.Н. — М., «Инфра-М», 1997 г.
9. Комментарии ко II части Гражданского кодекса РК под ред. Садикова О.Н. — М., «Инфра-М», 1997 г.
10. Комментарии к проекту Налогового кодекса РК (под ред. Шаталова С.Д.), М., «Международный центр финансово-экономического развития», 1996 г.
11. «Экономика и жизнь», № 12 от 22.03.96.
12. «Сегодня» от 02.02.96.
13. «Российская газета» от 12.03.96.
14. «Лизинг-ревю», № 5/6 за 1997 год.
15. «Экономические новости» № 18, сентябрь 1996 года.
16. «Финансовые известия» № 102 от 12.12.95.
17. Гражданский кодекс РК: часть I от 30.11.94 (в ред. изменений и дополнений от 12.08.96), часть II от 26.01.96 (в редакции изменений и дополнений от 24.10.97).
18. Конвенция УНИДРУА «О международном финансовом лизинге» от 28.05.88 (по состоянию на 31.12.94).
19. Федеральный закон «О присоединении РК к конвенции УНИДРУА «О международном финансовом лизинге» № 16-ФЗ от 08.02.98.
20. Закон РК «О налоге на добавленную стоимость» № 1992-1 от 06.12.91 (в ред. изменений и дополнений от 28.04.97).
21. Указ Президента РК «О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности» № 1929 от 17.09.94.
22. Указ Президента РК “О дополнительных мерах по развитию гражданской авиации РК” № 825 от 07.06.96.
23. Указ Президента РК “О федеральной программе “Мировой океан” № 11 от 17.01.97.
24. Постановление Совета Министров СССР «О развитии лизинговых операций в деятельности совместной советско-французской-германской компании «Евролизнг» № 1369 от 29.12.90.
25. Распоряжение Правительства РК «О развитии лизинговых операций с целью приобретения рыболовецких судов, построенных за рубежом» № 534-р от 21.03.92.
26. Распоряжение Правительства РК «О полном освобождении от оплаты таможенных пошлин и налогов самолетов А-310-300»» № 737-р от 24.05.94.
27. Распоряжение Правительства РК «О некоторых таможенных льготах в отношении ввозимой авиационной техники» № 1445-р от 09.09.94.
28. Распоряжение Правительства РК «О мерах по привлечению инвестиций для переоснащения парка самолетов российских авиакомпаний» № 404-р от 27.03.97.
29. Письмо ГТК РК «О таможенном оформлении товаров, временно ввозимых в рамках лизинговых соглашений» № 01-13/10268 от 20.07.95.
30. Письмо Госбанка СССР «О плане счетов бухгалтерского учета» № 270 от 16.02.90.
31. Инструкция ГНС РК «О порядке исчисления и уплаты налогов, поступающих в дорожные фонды” № 30 от 15.05.95 (в ред. изменений и дополнений от 31.03.98).
32. Инструкция ГНС РК “О порядке исчисления и уплаты налога на добавленную стоимость” № 39 от 11.10.95 (в ред. изменений и дополнений от 29.12.97).
33. Письмо Департамента морского транспорта Министерства транспорта Казахстана «Об инструкции по составу и учету затрат, включаемых в себестоимость перевозок (работ, услуг) предприятий основной эксплутационной деятельности морского транспорта» № ДМТ-35/790 от 05.05.94.
34. Распоряжение Премьера Правительства   г.  АЛМАТЫ «Об организации выпуска автомобилей-такси «Метрокэб» на производственных площадях АООТ «Тушинский машиностроительный завод»» № 1127-РП от  25 .11.96.
35. Постановление Правительства г. АЛМАТЫ “О создании Открытого акционерного общества “Алматыкэб” № 342 от 13.05.97.
36. Проект Федерального закона «О лизинге» (принят ГД РК 24.10.96 в первом чтении).

 

 

 

 

 

[1] Сусанян К. «Лизинг, бартер, товарообмен с зарубежными партнерами», Алматы, «Мировой океан», 1992 год.

 

[2] Медведков С.Ю. «Лизинг в экономике США» «США: политика, экономика, идеология», 1980 г., № 5.

[3]  Балтус П., Майджер Б. «Школа европейского бизнеса», «Лизинг-ревю», 1996 г., №1

[4]Чекмарева Е.Н. «Лизинговый бизнес», Алматы, «Экономика», 1993 г., с. 

[5] Лица вправе не подавать заявление о постановке на учет по НДС, если оборот по реализации товаров (работ, услуг) за двенадцатимесячный период не превышает 12 000 кратную величину МРП, установленного законодательством на последний месяц периода

1 Газман В.Д. «Лизинг: теория, практика, комментарии», Алматы, 1998 г., стр. 37

1 «Казахстан  тудэй» от 2 февраля 1999 года, стр. 4

2 Петров В. «Наши самолеты — для наших компаний», «Казахстанская газета» от 12 мая 1996 года

1 Потоцкий М. «О лизинге автотранспортных средств», «Лизинг-ревю» № 5/6, 1997 год

1 “Экономические новости”, № 18, сентябрь 1996 года

[6] Снижение объема операций в долларовом выражении в Узбекистане по сравнению с 2002 годом связано с высокой девальвацией национальной валюты – Сум в течение 2002 г (более 40%). Т.к. большая часть лизинговых проектов  в Узбекистане реализована в национальной валюте