СОДЕРЖАНИЕ

 

ВВЕДЕНИЕ

 

ГЛАВА I. Экономическое содержание банковских рисков

• Причины возникновения и сущность банковских рисков
• Характеристика основных банковских рисков

 

ГЛАВА II. Методы управления банковскими рисками

• Проблемы управление валютным риском
• Основные методы управления процентным риском
• Управление кредитным риском: анализ и оценка

 

ГЛАВА III. Развитие деятельности банков по управлению и

минимизации банковских рисков

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Чтобы преуспеть в той или иной области деятельности , для которой характерен повышенный риск , банкам следует развивать особые механизмы принятия решений . Они должны позволять оценить , какие риски и в каком объеме может принять на себя банк ; определить , оправдывает ли ожидаемая доходность соответствующий риск ? На основе этого должны быть разработаны и претворены в жизнь мероприятия , которые позволяют снизить влияние факторов риска. Методом реализации данной задачи является разработка систем управления риском , которые позволяют руководству банка выявить , локализовать , измерить и проконтролировать тот или иной вид риска и тем самым минимизировать его влияние.

Банковская деятельность по своей природе предполагает возникновение системы рисков, виды которых увеличиваются по мере усложнения банковских продуктов .

Актуальность данной темы подтверждается тем, что риски – это основа банковского дела . Банки имеют успех только тогда , когда принимаемые риски разумны, контролируются и находятся в пределах их финансовых возможностей и компетенции. Активы банка, в основном кредиты , должны быть достаточно ликвидны для того, чтобы покрыть любой отток средств , расходы и убытки при этом обеспечить приемлемый размер прибыли. Достижение этих целей лежит в основе политики банка по принятию рисков и управлению ими.

Управление рисками в банках- сложная проблема, это многоступенчатый процесс идентификации, оценки ( измерения ) и контроля за рисками. Управление рисками при осуществлении коммерческих операций банков приобретает все большее значение .

Цель данной работы — проанализировать причины возникновения и сущность банковских рисков,  а также рассмотреть методы управления банковскими рисками.

Исходя из данной цели нами были поставлены следующие  задачи :

• выявить причины возникновения банковских рисков, определить их сущность;
• охарактеризовать основные банковские риски ;
• определить методы управления банковскими рисками ;
• наметить пути развития банковской деятельности по управлению и минимизации рисков .

Объектом исследований явилась деятельность ОАО » Народный Банк Казахстана » .

Предметом исследования явилась деятельность банка по управлению банковскими рисками.

При подготовке дипломной работы мною были использованы работы известных российский и казахстанских экономистов : Лаврушина И.О., Жукова Е.Ф., Стояновой Е.С.,  Сейткасимова Г.С., Кулмагамбетова А.Р. и др, финансово- экономические журналы и газеты ,  инструкции Национального Банка Республики Казахстан , Постановления Правления ОАО » Народный Банк Казахстана», статистические данные по ОАО » Народный Банк Казахстана »   .

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1 ЭКОНОМИЧЕСКОЕ СОДЕРЖАНИЕ БАНКОВСКИХ РИСКОВ

 

1.1 П р и ч и н ы   в о з н и к н о в е н и я   и  с у щ н о с т ь

б а н к о в с к и х   р и ск о в

 

Риск в банковской практике – это опасность ( возможность ) потерь банка при наступлении определенных событий.

Под риском следует понимать вероятность, а точнее угрозу потери банком части своих ресурсов , недополучение доходов или произведение расходов в результате осуществления определенных финансовых операций .

Риск это также ситуативная характеристика деятельности любого производителя, в том числе банка, отображающая неопределенность ее исхода и возможные неблагоприятные последствия в случае неуспеха. Риск выражается вероятностью получения таких нежелательных результатов , как потеря прибыли и возникновения убытков вследствие неплатежей по выданным кредитам , сокращение ресурсной базы, осуществление выплат по внебалансовым операциям и т.д. Но в то же время чем ниже уровень риска, тем ниже и вероятность получить высокую прибыль.

Сегодня основная часть анализа и оценки риска основана на теории вероятности того, что какое-то будущее событие произойдет. Она находит применение повсюду в области науки и бизнеса, включая банковское дело и финансы. Риску подвержены практически все виды банковских операций.

Существуют общие причины возникновения банковских рисков и тенденции изменения их уровня . Вместе с тем , анализируя риски коммерческих банков Казахстана на современном этапе, надо учитывать :

• кризисное состояние экономики переходного периода , которое выражается не только падением производства, финансовой неустойчивостью многих организаций , но и прекращением ряда хозяйственных связей ;
• неустойчивость политического положения;
• незавершенность формирования банковской системы;
• отсутствие и несовершенство некоторых основных законодательных актов , несоответствие между правовой базой и реально существующей ситуацией .

В настоящее время в Республике Казахстан происходит процесс экономических преобразований во всех сферах деятельности . Естественно , что проблема риска является одной из ключевой концепций в финансовой и производственной деятельности каждой единицы. Риск является сложной, неразрешимой, перманентной и неизбежной частью нашей жизни. Вынужденные признать наличие риска , к которому мы подвержены в результате наших действий . Также мы хотим иметь возможность наиболее рискованной альтернативы. Или мы хотим соотнести риск какого-либо события или рискованность предприятия с возможными выгодами , т.е. мы хотим выбрать оптимальное соотношение риска и выгоды какого-либо предприятия.

Все банки в условиях такой нестабильности вынуждены учитывать всевозможные последствия от действий своих конкурентов , а также предвидеть вероятные изменения законодательства. Именно  такая неопределенность и повышенный уровень риска – это плата за полученную экономическую свободу. Риск присутствует в любой банковской операции.

Следовательно , для банковской деятельности важным является не избежание риска вообще , что нереально , а предвидение и снижение его до минимального уровня.

Существует множество различных классификаций рисков, связанных с банковской деятельностью, выделяющих отдельные наиболее важные в определенные периоды развития банков риски.

 Наиболее интересные и чаще встречаемые в банковской деятельности представлены ниже. 

 

1.2 Х а р а к т е р и  с т и к а   о с н о в н ы х   б а н к о в с к и х

  р и с к о в 

 

Основными банковскими рисками являются : валютные , процентные и кредитные риски.

Валютные риски являются часть коммерческих рисков, которым подвержены участники международных экономических отношений.

Валютный риск — это риск потерь при покупке-продаже иностранной валюты по разным курсам.

Валютный риск, или риск курсовых потерь, связан с интернационализацией рынка банковских операций, созданием транснациональных (совместных) предприятий и банковских учреждений и диверсификацией их деятельности и представляет собой возможность денежных потерь в результате колебаний валютных курсов.

При этом изменение курсов валют по отношению друг к другу происходит в силу многочисленных факторов, например : в связи с изменением внутренней стоимости валют, постоянным переливом денежных потоков из страны в страну, спекуляцией и т.д. Ключевым фактором характеризующим любую валюту является степень доверия к валюте резидентов и нерезидентов. Доверие к валюте  сложный многофакторный критерий состоящий из нескольких показателей, например: показатель доверия к политическому режиму степени открытости страны, либерализации экономики и режима обменного курса, экспортно-импортного баланса страны, базовых макроэкономических показателей и веры инвесторов в стабильность развития страны в будущем.

Однако, на самом деле, данное утверждение относится только к определенному типу режима валютного курса, а именно к свободно — плавающему курсу. На сегодняшний день в мировой практике существует несколько типов режимов валютных курсов в зависимости от специфики каждой конкретной страны.

С известной долей условности тип валютной системы можно условно определить по некоторым характеристикам :

1) Тип страны с закрытым рынком имеет следующие характеристики : тенденцию к закрытости экономики и экономической информации, жесткие ограничения для инвесторов и экспортно-импортных операций, преимущественно государственную форму экономики, директивную форму определения режима валютного курса. Курс валюты такой страны непредсказуем, инвесторы и импортеры обычно стремятся избегать сделок в такой валюте, реальные расчеты по товарообороту производятся в валюте третьих стран. Рынок подобных валют обычно очень узок (или вообще не существует). Макроэкономические показатели напрямую не влияют на курс таких валют на мировом рынке.

2) Страны с приоритетом фиксированного курса при значительном экономическом потенциале. Обычно курсы валют таких стран жестко фиксированы по отношению к «авторитетной» валюте и является подходящими для осуществления экспортно-импортных операций и инвестиций. Макроэкономические показатели обычно не влияют или очень слабо влияют на курс национальной валюты таких стран.

3) Существует также очень многочисленный круг стран со сравнительно свободной но не стабильной экономикой, курс валют таких стран трудно прогнозируем и может зависеть от случайных факторов: политической нестабильности, непредсказуемой экономической политики правительства, международной неконкурентноспособности, сырьевой направленностью экономики, инфляционное финансирование дефицита госбюджета, недостаточности уровня валютных резервов в том числе и от макроэкономических показателей. Инвестирование в подобную валюту обычно рискованное мероприятие и импортеры склонны использовать валюту третьих стран в расчетах по товарообороту с такими странами. Макроэкономические показатели в таких странах влияют на курс национальной валюты, однако могут и искусственно сдерживаться правительством по политическим мотивам.

4) Страны со стабильной экономикой, придерживающийся приоритета свободного плавания национальной валюты. Важнейшая характеристика таких стран: развитая рыночная экономика, экономическое благополучие, предсказуемая политика правительства, жесткий контроль денежной массы, процентных ставок и инфляции в стране. Декларированная свобода плавания такой валюты, однако, в некоторых случаях связана с грязными методами регулирования курса — с интервенциями, межгосударственными правительственными договорами совместного плавания курсов, политическим давлением .

Инвестиции в данные валюты менее рискованны, экспортно-импортные операции обычно совершаются с использованием именно этих валют. Курс валют чутко реагирует на изменение макроэкономических показателей экономик в таких странах.

Макроэкономические и политические факторы обычно очень гибко реагируют только на 3-й и 4-й тип валюты. При этом могут прослеживаться много закономерностей, которые влияют на курс в долгосрочной и краткосрочной перспективе. Например, в долгосрочной перспективе обычно при анализе движения валютных курсов учитывают такие факторы как, уровень ВВП, темпы инфляции, состояние платежного и торгового баланса, уровень безработицы, уровень государственного долга, экономические перспективы развития, уровень политической и социальной стабильности и т.д.

Вместе с тем, из всех факторов, влияющих на курс в долгосрочной перспективе, экономистами выделяется два основных.

Первый из них темп инфляции, наблюдаемой закономерностью которого является то, что в стране с более высокими темпами инфляции понижается курс национальной валюты по отношению к валютам стран с более низким темпом инфляции. Так курсы валют стран с высокими темпами инфляции, таких как, например, Великобритания, Италия, Франция, США и Канада — понижались, в то время как курсы валют стран с низкими темпами инфляции — такие как, например, Япония, Бельгия, Нидерланды, ФРГ и Швейцария — повышались. Такова долгосрочная тенденция в динамике курсов и цен на временном интервале порядка двух десятков лет.

    Резкие колебания курсов валют могут быть связаны причинами, как экономическими и политическими, так и чисто спекулятивными. Рынок чутко реагирует на все изменения экономических показателей, прогнозы экспертов, политические кризисы и политические слухи, используя малейший повод для начала спекулятивной игры, сулящей хороший доход спекулянтам.

    Кроме того, необходимо сказать, что не только страны, где собственно происходят изменения, подвержены риску трудно прогнозируемых колебаний их валют, но это также относится к странам, соседствующим с кризисными странами, или имеющих с ними значительные экономические или политические связи.

    Валютный рынок всегда характеризуется своей неустойчивостью и непредсказуемостью. Это объясняется необычайно быстрой реакцией участников валютного рынка на политические и экономические изменения в мире, а также в значительной мере может быть связано со спекуляциями.

    Валютный риск — это риск потерь, обусловленный неблагоприятным изменением курсов иностранных валют в ходе осуществления сделок по их купле-продаже. Он возникает только при наличии открытой позиции. Валютные операции обычно подразделяют на «кассовые» и «срочные». Рынок кассовых сделок требует оплаты в течении двух рабочих дней со дня заключения контракта, поэтому невыполнение обязательств менее вероятно. К таким сделкам относятся: сделка СВОП, овернайт. К срочным  сделкам относятся : форвард, СВОП, фьючерсы, опционы.

    Риск неуплаты по срочным валютным сделкам зависит от кредитоспособности инвестора и срока контракта. Чем выше этот срок, тем выше вероятность изменения курса и неуплаты.

Срочные инструменты применяются клиентами банка, как основные методы страхования (хеджирования) их валютных (или финансовых ) рисков. Банки вынуждены применять эти инструменты, как услуги клиентам. В то же время риск срочных операций достаточно серьезен и банк, в свою очередь, вынужден сам страховать заключенные с клиентом срочные сделки.

К срочным видам сделок относят форвардные операции; СВОП; опционы; фьючерсы.

1) Форвард.

Форвардной сделкой называется такая сделка при которой курс устанавливается в настоящем, а обмен валютами происходит в будущем .

Характеристики:

• обмен валютами (расчет) произойдет не раньше чем через 2 рабочих дня после заключения контракта,
• будущий   валютный   курс так же фиксируется   при заключении сделки,
• срок платежа фиксируется в контракте
• не встает вопрос о ликвидности до наступления срока платежа .

    Если имеется реальная возможность возникновения валютного риска в будущем, он покрывается форвардной сделкой.

    Банк открывает форвардную позицию в случае, если клиент продает или покупает иностранную валюту по форварду, т.е. с обменом валют на будущую зафиксированную дату, а также, если сам банк продает или покупает иностранную валюту по форварду в целях извлечения прибыли. Однако здесь присутствует риск изменения цен, который может привести к убыткам банка.

    2) СВОП .

    Сделка СВОП означает обмен одной валюты на другую на определенный период времени. Представляет собой комбинацию кассовой операции — СПОТ и срочной — форвард. Обе сделки заключаются в одно и тоже время с одним и тем же партнером.

    СВОП используется как средство исключения риска процентных ставок, а также, как средство исключения риска колебания валютных курсов .

    3) Опционные операции .

     Опцион — это соглашение между покупателем и продавцом, которое представляет покупателю право ( но не обязательство ) покупать валюту у продавца опциона или же продавать ее .

    Опцион является одним из вариантов полного покрытия валютных рисков. Его можно использовать как страховку, используя при неблагоприятных движениях курса. По сравнению с форвардом, опцион дает лучшую защиту от возможных рисков, потому что покупатель опциона оставляет за собой право выбора осуществления или неосуществления сделки.

4) Фьючерсы.

Фьючерсные контракты заключаются на специальных биржах и, в отличие от форвардного контракта, фьючерс не предусматривает реальную покупку/продажу валюты. Позиция по фьючерсу ликвидируется с помощью встречных контрактов. Риск по фьючерсам минимизируется за счет возможности покрыть обязательство по первому фьючерсному контракту путем осуществления встречной обратной сделки.

Сущность основных методов спотового и срочного страхования сводится к тому, чтобы осуществить валютно-обменные операции до того, как произойдет неблагоприятное изменение курса, либо компенсировать убытки от подобного изменения за счет параллельных сделок с валютой, курс которой изменяется в противоположном направлении.

В широком плане кредитный риск означает возможность финансовых потерь вследствие невыполнения обязательств контрагентами в первую очередь заемщиками . Кредитный риск возникает как по балансовым , так и по забалансовым обязательствам контрагентов. Кредитный риск может означать нарушение не только формальных , но и неформальных обязательств партнером, заемщиком или эмитентом. Он может привести и к реальным , и к чисто номинальным потерям.

Важным составляющим кредитного риска являются отраслевой риск, который связана с неопределенностью в отношениях перспектив развития отрасли заемщика , и риск страны – местопребывания заемщика. Последний имеет место при кредитовании иностранных заемщиков и обусловлен действием фактора риска , относящегося к стране , в которой находится заемщик.

Кредитный риск присутствует в явном виде при кредитовании , формирования портфеля ценных бумаг, межбанковских операциях, валютных операциях, работе с гарантиями и поручительствами , производными ценными бумагами и в дилерской деятельности.

Кредитный риск можно рассматривать как один из самых крупных рисков, присущих банковской  деятельности.  Невысокие темпы прироста объемов  и рентабельности кредитования вынуждают банки систематически и планомерно разрабатывать и совершенствовать методологию управления кредитными рисками и создавать организационные структуры для ее реализации в повседневной банковской практике.

Кредитный риск зависит от воздействия множества факторов , которые необходимо учитывать при его оценке и прогнозировании :

• макроэкономические факторы
• факторы , связанные с предприятиями – заемщиками
• факторы , связанные с банком.

 Дадим их краткое описание :

Макроэкономические факторы :

• Кризисное состояние экономики , общий спад производства , сокращение выпуска и реализации продукции в силу общеэкономических предпосылок в стране;
• Вероятность возникновения для банка экономических трудностей в силу экономических проблем на территории , где он функционирует;
• В результате инфляции возникает обесценивание сумм, уплачиваемых заемщиком при погашении основного долга , активы утрачивают реальную первоначальную стоимость ;
• Кризис неплатежей, замена безналичных расчетов оплатой наличностью или бартерными сделками , в результате которых выручка от реализации не поступает на расчетный счет предприятия ;
• Несовершенство или отсутствие законодательной базы , неудовлетворительное правовое регулирование хозяйственных взаимоотношений и имущественной ответственности сторон кредитной сделки , банковской деятельности в целом , резкие изменения в нормативной базе , отсутствие у руководителей достаточного опыта свободного предпринимательства ;
• Незавершенность формирования банковской системы , ее подверженность системным рискам и возникновению ситуаций задержки межбанковских расчетов ;
• Отсутствие согласованной государственной политики и поддержки развития отраслей реального сектора экономики , резкое уменьшение всех видов инвестиций ;
• Отсутствие в стране развитой системы страхования , в том числе и системы страхования рисков стихийных бедствий , кредитных рисков , высокая стоимость страховых услуг;
• Проблемы получения достоверной информации . Отсутствуют специализированные организации в области сбора , оценки и поставки информации для потенциальных ее покупателей ( в том числе и банков ) , не развит информационный обмен между банками о финансовом состоянии клиентов , факторах неплатежеспособности , объемах заложенного имуществ;
• Сокращение реальных доходов и платежеспособного спроса, низкая степень деловой активности.

Факторы , связанные с предприятиями – заемщиками :

• Неопределенность юридического статуса предприятия – заемщика, отсутствие лицензирования и патентования деятельности или истечение срока их действия , что приводит к неправоспособности и недееспособности субъекта сделки и признанию его деятельности на рынке незаконной ;
• Слабое финансовое состояние предприятия – заемщика , его низкая платежеспособность и финансовая устойчивость , потеря собственного капитала вследствие убыточности , неспособность рассчитываться по взятым ранее обязательствам , неустойчивость денежных потоков , превышение оттока денежных средств над их притоком;
• Значительная физическая и моральная изношенность основных производственных фондов , устаревшие технологии ., что создает вероятность остановки производства в результате отказов оборудования , аварий , производственного брака ;
• Отсутствие у предприятия – заемщика прав собственности на имущество , в том числе и передаваемое в залог;
• Низкая конкурентоспособность выпускаемой продукции , наличие на рынке товаров- аналогов , что предопределяет трудности с ее продажей ; слабая коммерческая работа , отсутствие собственной сбытовой сети и устойчивых каналов сбыта;
• Неудовлетворительная организация труда , социальные проблемы в коллективе , накопленная задолженность по заработной плате , высокая текучесть кадров , что создает вероятность остановки производства по причине забастовок и увольнений ;
• Искажение данных учета и отчетности , недостоверность сведений предлагаемой для анализа и оценки отчетности , наличие на балансе реальных ликвидных оборотных средств ;
• Отсутствие заинтересованности руководства предприятия в развитии производства , отсутствие необходимой управленческой квалификации у первых лиц предприятия – заемщика ;
• Возможность злоупотребления со стороны управляющих предприятием;
• Слабые финансовый анализ и планирование , недостаточное экономическое обоснование кредитуемого мероприятия ;
• Недостаток платежеспособных покупателей продукции , неэффективная работа с дебиторами по возврату задолженности ;

Факторы , связанные с банком :

• Недостаточная внутренняя инструктивная база:
• отсутствуют в письменном виде точные стандарты и методическое обеспечение кредитования,
• инструкции ,
• регламенты по проведению кредитной операции ,
• кредитная документация ,
• нормативно- методическое обеспечение проведения анализа финансового состояния предприятия , инвестиционных проектов развития производства ,
• качественной оценки бизнес- планов ,
• отсутствует четко сформулированная кредитная политика ;
• Не проводится тщательная оценка кредитоспособности заемщика:
• занижаются требования к уровню платежеспособности и надежности заемщика
• не достаточна, либо недостоверна информация о заемщике, отсутствует его кредитная история ;
• отсутствует контроль за использованием полученных кредитов , что не позволяет разработать превентивные меры для избежания ситуации непогашения кредита и процентов ;
• отсутствует реальное обеспечение по кредиту или в качестве залога приняты ценности , труднореализуемые на рынке ;
• завышена стоимость залога , отсутствует фактическая проверка его наличия , состояния , правоспособности заемщика ;
• Недостаточная правовая подготовленность сотрудников банка , в результате чего не выполняются нормы гражданского законодательства по оформлению кредитного договора , договора залога и прочих кредитных документов ;
• Злоупотребление должностными лицами банка служебным положением:
• в результате концентрации чрезмерных полномочий одного лица при принятии решения о кредитовании ,
• выдача » дружеских » , необоснованных кредитов,
• утаивание реальных сведений о рисках и потерях;
• ошибочность управленческих решений ;
• несовершенство организационной структуры управления кредитованием ;
• Слабое управление кредитным портфелем :
• выдача кредитов в большом объеме единоличным или взаимосвязанным заемщикам;
• высокая степень концентрации кредитной деятельности банка в какой – либо одной сфере , чувствительной к изменениям в экономике;
• большая доля кредитов низкого качества,
• большая доля кредитов , предоставляемых заемщикам – не являющимися клиентами банка, а также лицам , связанными с банком ;
• Искажение данных учета по выданным кредитам:
• сокрытие от контролирующих органов фактов утраты активов;
• пролонгация безнадежных кредитов вместо их перенесения на счета просроченной задолженности по основному долгу и процентам и своевременного формирования резервов под возможные потери по ссудам ,
• погашение просроченных кредитов и процентов за счет вновь выдаваемых кредитов;
• Недостоверность или отсутствие анализа и прогноза ситуации в производстве , в кредитуемой отрасли, в экономике региона;
• Недостаточность информации о состоянии расчетного счета:
• размере и составе картотеки документов , не погашенных в срок ,
• открытых заемщиком счетов в других банках и суммах оборотов по ним,
• просроченной задолженности по другим кредитам .

  Процентный риск – возможность потерь из-за непредвиденного неблагоприятного для банка изменения процентных ставок , приводящего к сокращению, сведению к нулю или отрицательной величине маржи банка . Процентный риск вызывается несовпадением объема требований и обязательств банка с фиксированной процентной ставкой , имеющих одинаковые сроки исполнения. Как известно, потери, которые может понести банк вследствие неблагоприятного изменения рыночных процентных ставок , проявляются двояко:

 с одной стороны – в виде резкого падения ( и может быть , даже перехода в отрицательную область ) процентной маржи ,

 с другой – в виде неблагоприятного    изменения экономической ситуации , что в конечном счете отрицательно сказывается на степени капитализации банка.   

Процентный риск , как и все другие риски обусловлен неопределенностью.

Формула процентного риска носит название » Модель Фишера » и имеет следующий вид : I= R+P , где 

I – рыночная ставка в процентах, 

R – реальная процентная ставка , 

P – ожидаемые темпы инфляции.                

Следует различать номинальные и реальные процентные ставки .

Номинальная процентная ставка равна : ожидаемая , реальная , без рисковая процентная ставка плюс ожидаемый уровень инфляции плюс риск минус риск несоблюдения срока , риск непогашения.

Реальная процентная ставка – это такой уровень процентной ставки , который необходим , чтобы заинтересовать  потребителя оберегать часть его дохода.

Уровень процентной ставки зависит от :

• Изменений в портфеле ( структуре ) активов , включая соотношение величин кредитов и инвестиций , активов с фиксированной и плавающей ставкой , динамики их цены на рынке ;
• Динамики процентной ставки . Для того, чтобы контролировать и управлять уровнем процентного риска, разрабатываются конкретные стратегии деятельности банка в зависимости от конкретных ситуаций.             

Риск изменения процентных ставок – это риск того, что на прибыль банка отрицательно повлияют непредвиденные изменения в общем уровне процентных ставок. Риск изменения процентных ставок возникает как результат их непостоянства и представляет собой явление,  всегда  присутствующее в рыночной экономике.

Помимо рассмотренных выше основных рисков ,  в банковской деятельности встречаются также рыночный риск – возможные потери, непредвиденные расходы от изменения рыночной стоимости активов и пассивов , изменения степени их ликвидности;  риск по формированию депозитов ( ресурсной базы ); риск структуры капитала; риск несбалансированной ликвидности ; риск банковских злоупотреблений ; технологический и другие риски.

 

 

 

 

 

 

 

2. МЕТОДЫ УПРАВЛЕНИЯ БАНКОВСКИМИ РИСКАМИ

 

2.1  П р о б л е м ы   у п р а в л е н и я   в а л ю т н ы м   р и с к о м 

 

Валютный риск – опасность  валютных ( курсовых потерь ) , связанных с изменением курсов иностранных валют по отношению к национальной валюте.

Валютные риски обычно управляются в банках различными методами.

Первым шагом к управлению валютными рисками внутри структуры банка является установление лимитов на валютные операции. Так, например, очень распространены следующие виды лимитов :

• лимиты на иностранные государства (устанавливается максимально возможные суммы для операций в течении дня с клиентами и контрпартнерами в сумме из каждой конкретной страны)
• лимиты на операции с контрпартнерами и клиентами (устанавливается максимально возможная сумма для операций на каждого контрпартнера, клиента или виды клиентов)
• лимит инструментария (установление ограничений по используемым инструментам и валютам с определением списка возможных к торговле валют и инструментов торговли)
• установление лимитов на каждый день и каждого дилера (обычно устанавливается размер максимально возможной открытой позиции по торгуемым иностранным валютам, возможный для переноса на следующий рабочий день для каждого конкретного дилера и каждого конкретного инструмента)
• лимит убытков (устанавливается максимально возможный размер убытков, после достижения которого все открытые позиции должны быть закрыты с убытками). В некоторых банках такой лимит устанавливается на каждый рабочий день или отдельный период (обычно один месяц), в некоторых банках он подразделяется на отдельные виды инструментов, а в некоторых банках может также устанавливаться на отдельных дилеров .

    Кроме лимитов в мировой практике применяются следующие методы снижения валютных рисков :

• взаимный зачет покупки-продажи валюты по активу и пассиву, так называемый метод «мэтчинг», где с помощью вычета поступления валюты из величины ее оттока банк имеет возможность оказывать влияние на их размер и соответственно на свои риски.
• использование метода «неттинга», который заключается в максимальном сокращении количества валютных сделок с помощью их укрупнения. Для этой цели банки создают подразделения, которые координируют поступления заявок на покупку-продажу иностранной валюты.
• приобретение дополнительной информации путем приобретения информационных продуктов специализированных фирм в режиме реального времени отображающих движение валютных курсов и последнюю информацию.
• тщательное изучение и анализ валютных рынков на ежедневной основе .

Ну и конечно, для ограничения валютных рисков применяется хеджирование.

Хеджирование — это процесс уменьшения риска возможных потерь. Фирма может принять решение хеджировать все риски, не хеджировать ничего или хеджировать что-то выборочно. Она также может спекулировать, будь то осознано или нет.

Отсутствие хеджирования может иметь две причины:

  Во-первых, фирма может не знать о рисках или возможностях уменьшения этих рисков.

  Во-вторых, она может считать, что обменные курсы или процентные ставки будут оставаться неизменными или изменяться в ее пользу. В результате фирма будет спекулировать: если ее ожидания окажутся правильными, она выиграет, если нет — она понесет убытки.

Хеджирование всех рисков — единственный способ их полностью избежать. Однако финансовые директора компаний отдают предпочтения выборочному хеджированию. Если они считают, что курсы валют или процентные ставки изменятся неблагополучно для них, то хеджируют риск, а если движение будет в их пользу — оставляют риск непокрытым. Это и есть, в сущности, спекуляция. Интересно заметить, что прогнозисты-профессионалы обычно ошибаются в своих оценках, однако сотрудники финансовых отделов компаний, являющиеся «любителями», продолжают верить в свой дар предвидения, который позволит им сделать точный прогноз.

Одним из недостатков общего хеджирования (т. е. уменьшения всех рисков) является довольно существенные суммарные затраты на комиссионные и премии опционов. Выборочное хеджирование можно рассматривать как один из способов снижения общих затрат.

Другой способ — страховать риски только после того, как курсы или ставки изменились до определенного уровня. Можно считать, что в какой-то степени компания может выдержать неблагоприятные изменения, но когда они достигнут допустимого предела, позицию следует полностью хеджировать для предотвращения дальнейших убытков. Такой подход позволяет избежать затрат на страхование рисков в ситуациях, когда обменные курсы или процентные ставки остаются стабильными или изменяются в благоприятном направлении.

Риски, связанные со сделками, предполагающие обмен валют, могут управляться с помощью политики цен, включающей определение, как уровня назначаемых цен, так и валют, в которых выражается цена. Также существенное влияние на риск могут оказывать сроки получения и выплаты денег. Кроме вышеописанных действий по снижению операционного валютного риска Фирма также активно использует следующий прием: счет- фактура покупателю товара выписывается в валюте, в которой производилась оплата при импорте.

Однако эти варианты не всегда удобны для покупателя или реально выполнимы.

Выходом из положения является совершение срочных операций:

• форвардные валютные операции
• валютные фьючерсы
• валютные опционы
• операции СВОП

    Рассмотрим подробнее способы валютного хеджирования применительно к практике. Традиционным и наиболее распространенным видом хеджирования валютных операций являются срочные (форвардные) сделка. Форвардная валютная сделка — продажа или покупка определенной суммы валюты с интервалом по времени между заключением и исполнением сделки по курсу дня заключения сделки. При этом курс форвард рассчитывается на основе курса спот плюс чистые доходы или чистые расходы по процентам :

• валюты, купленной по споту и положенной на депозит до наступления срока платежа;
• валюты, проданной по споту и положенной на депозит контрагентом по сделке до наступления срока платежа.

Чистые доходы или чистые расходы выражаются через «пипсы» и соответственно добавляются или вычитаются из курса спот.

В случае использования форвардных операций экспортер, при подписании контракта примерно узнав график поступления платежей, заключает со своим банком сделку, переуступая ему сумму будущих платежей в иностранной валюте по заранее определенному курсу. Преимуществом экспортера является то, что он определяет выручку в национальной валюте до получения платежа и исходя из этого устанавливает цену контракта. Банк, заключивший форвардную сделку обязуется поставить на оговоренную в контракте дату эквивалент национальной валюты по заранее определенному курсу, независимо от реального рыночного изменения курса валюты к национальной валюте на эту дату. Предприятие же обязуется обеспечить поступление валюты в банк или представить поручение на перевод валюты за границу (в зависимости от принадлежности к экспортирующей или импортирующей стороне).

Импортер напротив, заблаговременно покупает у банка с помощью форвардной сделки иностранную валюту, если ожидается повышение курса валюты платежа, зафиксированной в контракте.

Аналогично иностранный инвестор может застраховать риск, связанный с возможным снижением курса валюты — инвестиций, с помощью продажи ее банку на определенный срок с целью предохранения своих активов от потерь.

Таким образом, клиент застраховал свои риски. Риск взял на себя банк. С этого момента принятый риск необходимо захеджировать самому банку. Поэтому банк, обычно, в тот же день на ту же сумму и в той же валюте делает еще одну сделку форвард с другим банком или фьючерсную сделку на специализированной бирже.

Одним из видов срочного контракта являются валютные фьючерсы, которые торгуются на крупнейших специализированных биржах.

Валютные фьючерсы впервые стали применяться в 1972 году на Чикагском валютном рынке. Валютный фьючерс — срочная сделка на бирже, представляющая собой куплю-продажу определенной валюты по фиксируемому на момент заключения сделки курсу с исполнением через определенный срок. Отличие валютных фьючерсов от операций форвард заключается в том, что :

1. Фьючерсы это торговля стандартными контрактами.
2. Обязательным условием фьючерса является гарантированный депозит.
3. Расчеты между контрагентами осуществляется через клиринговую палату при валютной бирже, которая выступает посредником между сторонами и одновременно гарантом сделки .

Преимуществом фьючерса перед форвардным контрактом является его высокая ликвидность и постоянная котировка на валютной бирже. С помощью фьючерсов экспортеры имеют возможность хеджирования своих операций.

Покупка или продажа валютных фьючерсов позволяет избежать возможных потерь, возникающих в результате колебаний курсов валют по сделкам с клиентами.

Сделки спот по фьючерсам на межбанке проходят все 12 месяцев в году. Открытые позиции по операциям с клиентами (форварды, опционы, свопы) банки обычно хеджируют на фьючерсном биржевом рынке.

На рынке валютных фьючерсов хеджер — тот кто покупает фьючерсный контракт — получают гарантию, что в случае повышения курса иностранной валюты на рынке спот он сможет купить ее по более выгодному курсу, зафиксированному фьючерсной сделкой. Таким образом, убытки по сделке спот компенсируются хеджером прибылью на фьючерсном валютном рынке при повышении курса иностранной валюты и наоборот. Нужно отметить также одну неписаную закономерность — валютный курс на рынке спот всегда имеет тенденцию сближения с курсом фьючерсного рынка по мере приближения срока исполнения фьючерсного контракта.

Другой разновидностью срочной сделки является сделка СВОП. Сделка СВОП означает обмен одной валюты на другую на определенный период времени и представляет собой комбинацию наличной сделки спот и срочной форвард. Обе сделки заключаются в одно и то же время с одним и тем же партнером по заранее фиксированным курсам. СВОП используется как средство исключения риска колебания валютных курсов и процентных ставок.

Сделки СВОП удобны для банков, так как не создают непокрытой валютной позиции — объемы требований и обязательств банка в иностранной валюте совпадают. Целями СВОП бывают :

• приобретение необходимой валюты для международных расчетов;
• осуществление политики диверсификации валютных резервов;
• поддержание определенных остатков на текущих счетах;
• удовлетворение потребности клиента в иностранной валюте и др .

К сделкам СВОП особенно активно прибегают центральные банки. Они используют их для временного подкрепления своих валютных резервов в периоды валютных кризисов и для проведения валютных интервенций.

Валютный опцион — сделка между покупателем опциона и продавцом валют, которая дает право покупателю опциона покупать или продавать по определенному курсу сумму валюты в течении обусловленного времени за вознаграждение, уплачиваемое продавцу.

Валютные опционы применяются, если покупатель опциона стремиться застраховать себя от потерь, связанных с изменением курса валюты в определенном направлении.

Особенностью опциона, как страховой сделки, является риск продавца опциона, который возникает вследствие переноса на него валютного риска экспортера или инвестора. Неправильно рассчитав курс опциона, продавец рискует понести убытки, которые превысят полученную им премию. Поэтому продавец опциона всегда стремится занизить его курс и увеличить премию, что может быть неприемлемым для покупателя.

Для страхования валютных, процентных и инвестиционных рисков в последнее время также используется ряд новых финансовых инструментов : финансовые фьючерсы и финансовые опционы (опционы с ценными бумагами), соглашение о будущей процентной ставке, выпуск ценных бумаг с дополнительными страховыми условиями и др. Эти методы страхования позволяют экспортерам и инвесторам, обремененным конкурентной борьбой на рынках, за определенное вознаграждение передать валютные, кредитные и процентные риски банкам, для которых принятие на себя данных видов рисков является одной из форм получения прибыли. Операции с новыми финансовыми инструментами, как правило, сосредоточены в мировых финансовых центрах в силу того, что законодательство ряда стран сдерживает их применение. Эти методы страхования рисков сегодня очень динамично развиваются и имеют устойчивые тенденции роста. Использование срочных сделок для страхования рисков во внешнеэкономической деятельности позволяет клиентам также точнее оценить окончательную стоимость страхования.

В промышленно развитых странах специализированные экспертные фирмы занимаются профессиональным консультированием инвесторов и экспортеров, предлагая свои рекомендации по оптимальному хеджированию инвестиций и требований в иностранной валюте (когда, на какой срок, в каких валютах). Кроме того, сами банки, располагая штатом аналитиков и прогнозами движения курсов валют активно пытаются предлагать услуги по комплексному управлению клиентскими рисками. Процесс хеджирования оказывает значительное влияние на спрос и предложение на рынке срочных сделок, осуществляя давление на курсы определенных видов валют, особенно в периоды труднопрогнозируемой тенденции развития их курсов.

Еще одним методом управления валютным риском является анализ движения курсов валют. Такой анализ бывает фундаментальным и техническим.

Фундаментальный анализ движения курсов валют основан на предположении, что основные изменения курсов происходят под действием макроэкономических факторов развития экономик стран эмитентов валюты. Аналитики, причисляющие себя к фундаменталистам, внимательно отслеживают на регулярной основе базовые показатели макроэкономического развития отдельных стран и прогнозируют движения курсов валют в долгосрочной перспективе.

Макроэкономические факторы могут влиять только на 3 и 4 тип валюты. Для прогноза движения этих курсов валют обычно анализируются изменения базовых показателей и курса иностранных валют.

 

2.2 О с н о в н ы е   м е т о д ы   у п р а в л е н и я

п р о ц е н т н ы м   р и с к о  м

 

Процентный риск – это риск, при котором доходы банка могут оказаться под негативным влиянием изменения уровня процентных ставок. Процентный риск – это потери банка в результате неблагоприятного влияния изменения уровня процентных ставок.

 Таким образом, процентный риск – это снижение прибыли банка вследствие негативного влияния непредвиденного изменения уровня процентных ставок . Внешним проявлением процентного риска является снижение маржи. Управление процентным риском включает управление как активами      ( кредитами и инвестициями ) , так и обязательствами банка.

Для управления процентным  риском применяются следующие методы страхования риска :

• прогнозирование уровня процентных ставок ;
• согласование активов и пассивов по срокам возврата и способам установления процентных ставок :
• проведение процентных свопов;
• создание резервов и провизий ;
• хеджирование посредством фъючерсов и опционов и др.

Кредит с плавающей процентной ставкой подвергает должника риску потерь от увеличения ставки процента . Должник может попытаться избежать этого риска , беря кредит под фиксированный процент. Однако он может обнаружить , что вследствие недостаточного предложения заемных средств на рынке он не может найти кредит под фиксированную процентную ставку или же такой кредит предоставляется под очень высокий процент. Тогда заемщик может попытаться осуществить своп, обменяв обязательства с плавающей процентной ставкой на обязательства с фиксированной процентной ставкой , и тем самым получить ссуду под фиксированные проценты. При этом он должен заплатить премию другому должнику. Своп может быть осуществлен напрямую между двумя держателями обязательств или при посредничестве банка. Банк может принять на себя роль второй стороны , неся риск потерь от неоплаты и устраняя для участников необходимость устанавливать платежеспособность друг друга.

На рисунке 2.1   показана ситуация , в которой банк выступает в роли посредника.

 

                Фиксированная                             Фиксированная

Заемщик А	ставка	БАНК	ставка	Заемщик В
	Плавающая ставка		Плавающая ставка
Плавающая Ставка			Фиксированная ставка
Кредитор А				Кредитор В

 

Рисунок 2.1 Процентный своп при посредничестве банка.

 

Прогнозирование уровня  процентных ставок должно основываться на качественном анализе и прогнозе развития макроэкономической ситуации и учитывать влияние этих изменений на ожидания участников рынка кредитных ресурсов. В Казахстане прогноз темпов инфляции во многом стал определяющим фактором динамики процентных ставок в последние годы.

Для хеджирования процентных рисков необходимость использовать совокупность различных методов . Только в этом случае результаты управления риском будут удовлетворительны.

Существует несколько концепций управления процентным риском :

1. Чем выше процентная маржа банка , тем уровень процентного риска ниже. Иными словами , маржа между процентными доходами от активов и процентными расходами по обязательствам должна быть положительной.

Чистая процентная маржа определяется по формуле , приведенной ниже:

 

 

ЧПМ =  Процентный доход по кредитам и инвестициям –

 

Процентные издержки по депозитам и заемным средствам   =

 

 

                  (стоимость всех приносящих доход активов)

 

=    Чистый процентный доход

       (стоимость всех приносящих доход активов)11

 

 

Рассчитаем  чистую процентную маржу ОАО » Народный Банк Казахстана »  за 1999 и 2000 года  согласно данных балансовых отчетов по состоянию на 01 апреля 1999 года и на 01 июля 2000 года.

 

 

ЧПМ за 9 месяцев 1999 год составила  : 2 566 885   = 50% 

                                                                      48 875 002       

 

ЧПМ за 6 месяцев 2000 года составила : 1 553 2 81 = 20 %

                                                                        70 558 858,

при сохранении данной тенденции чистая процентная маржа банка может достигнуть 50-60 %.

2. Концепция » СПРЭД » ( SPREAD ), при которой анализируется разница между взвешенной средней ставкой и выплаченной по пассивам.

 

Проанализируем применение данной концепции в ОАО » Народный Банк Казахстана »  .

 

Таблица 2.1

Средневзвешенные ставки вознаграждения по кредитам, депозитам и их спрэд 

Показатели	1999	2000	2001
Средневзвешенная ставка вознаграждения по привлеченным срочным депозитам	9,7	7,1	5,7
Средневзвешенная ставка вознаграждения по выданным кредитам	20,5	19,1	18,7
Процентный спрэд	10,8	12,0	13,0

 

Анализируя эти данные можно сделать следующий вывод : чем разница между этими двумя величинами больше, тем уровень процентного риска ниже.

3. Концепция разрыва GAP = RSA- RSL , где RSA – активы, чувствительные к изменению уровня процентных ставок,                                                                                                 RSL – пассивы, чувствительные к изменению уровня процентных ставок  .

Суть концепции состоит в анализе несбалансированности активов и пассивов банка с фиксированной и плавающей процентной ставкой. Берется превышение суммы активов с плавающей процентной ставкой над пассивами с фиксированной ставкой в статике или за определенный период времени. Управление GAP можно определить как управление данными уровнями активов и пассивов, чувствительных к изменению процентной ставки , на балансе банка или как стратегию максимизации процентной маржи в течении цикла изменения ставки.                           Степень процентного риска ,  так как он влияет на процентную маржу и спред, зависит от размеров разрывов и от направления, скорости изменения процентной ставки. Величина разрыва GAP используется либо хеджированием от изменения уровня процентных ставок, либо для спекулятивного изменения размера GAP.                                             Таким образом, управление GAP может быть активным или пассивным. 

Концепция процентных фьючерсов и хеджирование прямо связаны с управлением процентного риска. Они связаны между собой: процесс хеджирования включает использование фьючерсов, хотя фьючерсы не всегда связаны с хеджированием . В то время как фьючерсы являются финансовыми инструментами, которые продают на специальных рынках ( рынках фьючерсов ) везде в развитом мире , хеджирование – это процесс или деятельность , связанная с фьючерсами.

Хеджирование – эта деятельность определяется как процесс, при котором риск изменения в будущем цен на физические или финансовые активы или пассивы может быть полностью или частично ликвидирован путем заключения соглашения с третьей стороной, по которому первоначальная сделка по приобретению активов или пассивов полностью или частично нейтрализуется противоположной сделкой.

Примером хеджирования может служить кредит с потолком процента. Заемщик заключает кредитное соглашение с банком , соглашаясь на плавающую ставку. Заемщик решает сократить процентный риск , получая максимальную ставку, которую банк может  взимать в течении срока действия кредита. Кредитующий банк , соглашаясь на потолок, в действительности переводит часть процентного риска на себя. За это банк берет плату , обычно в форме более высокой процентной ставки , т.е. увеличивая процентный спред над стоимостью ресурсов для банка или другой базовой ставкой.

Одним из недостатков хеджирования ( т.е. уменьшения всех рисков ) являются довольно существенные суммарные затраты на комиссионные брокерам и премии опционов. Выборочное хеджирование можно рассматривать как один из способов снижения общих затрат. Другой способ — страховать риски только после того, как ставки изменились до определенного уровня. Можно считать , что в какой- то степени банк может выдержать неблагоприятные изменения , но когда они достигнут предела, позицию следует полностью хеджировать для предотвращения дальнейших убытков.

Процентные фьючерсы включают обязательство осуществить поставку определенного количества данных финансовых активов на оговоренную дату в будущем. Такие активы могут включать правительственные ценные бумаги с различными сроками или различными депозитами в валюте. С резким ростом нестабильности процентных ставок на Западе увеличилась резко и нестабильность цен на краткосрочные и долгосрочные долговые инструменты. Что касается банков, то растущий спрос на договоры, в которых процентные ставки устанавливались задолго до сроков действительного использования кредита , создал соответствующий спрос на эффективные механизмы хеджирования от риска неожиданных изменений процентной ставки. Среди всех видов рисков , с которыми сталкиваются банки, не найдется другого , анализу и контролю которого уделяется так много внимания в последние годы , как риску процентных ставок, поскольку изменения уровня процентных ставок может негативно воздействовать на доходы и стоимость банковских активов, пассивов и капитала.

На рисунке 2.2 приведена еще одна система принятия решения при управлении процентным риском .

 

 

	Оценка характера риска
Поток денежных средств			Портфель
Кратко- и среднесрочный		Объем не определен	Объем известен
	Долгосрочный
Опционы		Опционы	Фьючерсы
	Сроки не  Определены	Сроки известны	Соглашения  FRA или фьючерсы
	Фьючерсы

 

 

Рисунок 2.2 Схема принятия решений при управлении процентным риском

 

Таким образом , эта система приведена для наглядности и не является предписанием.

Она подсказывает возможные стадии в принятии решений, и указанные процессы – не единственные варианты .

Не так уж важно , в каком направлении меняются ставки, главное , чтобы прибыль оставалась стабильной. Для достижения этой цели менеджеры банка должны концентрировать свое внимание на тех составляющих портфеля, которые наиболее чувствительны к изменению процентных ставок. В рамках активной части портфеля это обычно кредиты и инвестиции в ценные бумаги , а в рамках пассивной части – это депозиты и займы на денежном рынке. Для того чтобы защитить прибыль банка от негативного влияния изменения процентных ставок , его руководство стремится к поддержанию на фиксированном уровне чистой процентной маржи ( ЧПМ ).

Управление риском , связанным с изменением процентной ставки, это всеохватывающий процесс, при котором необходимо рассмотреть и учесть вклад в рискованность позиции всех значительных активов и обязательств. 

Основные способы управления уровнем процентного риска представлены в таблице 2.2.

 

 

Таблица 2.2.

 

                Способы управления уровнем процентного риска .       

1	2
1. Ожидается рост достаточно низких процентных ставок	а) увеличить сроки заемных средств; b)    сократить кредиты с фиксированной процентной ставкой ; с) сократить сроки инвестиций;
	в) продать часть инвестиций ( в виде ценных бумаг); г) получить долгосрочные займы; д) закрыть некоторые рисковые кредитные линии ;
2. Процентные ставки растут , ожидается достижение их суммы	а) начать сокращение сроков заемных средств; б) начать удлинение сроков инвестиций ; в) начать подготовку к увеличению доли кредитов с
1	2
в будущем	фиксированной ставкой ; г) готовиться к увеличению доли инвестиций в ценные бумаги ; д) рассмотреть возможность досрочного погашения задолженности с фиксированной процентной ставкой.
3. Ожидается снижение достаточно высоких процентных ставок	а) сократить срок заемных средств ; б) увеличить долю кредитов с фиксированной ставкой ; в) увеличить сроки и размер портфеля инвестиций ; г) открыть новые кредитные линии ;
4. Процентные ставки снижаются , ближе к минимуму	а) начать удлинение сроков заемных средств; б) начать сокращение сроков инвестиций; в) увеличить удельный вес кредитов с плавающей ставкой ; г) сократить инвестиции в ценных бумагах;

 

Для того , чтобы контролировать и управлять уровнем процентного риска , разрабатываются конкретные стратегии деятельности банка в зависимости от конкретных ситуаций . 

 

2.3  У п р а в л е н  и е   к р е д  и т н ы м     р и с к о м    :

а н  а л и з   и   о ц е н к а

 

Исходя из экономической сути образования и деятельности любого банка , следует , что кредитование – традиционная сердцевина банковского бизнеса. Кредитные операции являются крупнейшими источниками доходов и крупнейшей статьей активов. Но при этом как таковой кредитный портфель представляет и самый большой источник для надежности и безопасности банка. Проблемы ссудного портфеля , возникающие из-за смягчения стандартов кредитования , неэффективной ревизии кредитов , из-за ослабления экономики- это главная причина убытков. Эффективное управление кредитным портфелем способствует минимизации рисков прибыльности ссудных операций.

Из объективного анализа деятельности банков в настоящее время можно сделать вывод, что основной банковский риск , управление которым является ключевым фактором , определяющим эффективность деятельности банка , это кредитный риск. Предоставление кредитов – обычная операция для многих типов предприятий, но в банковском  деле она занимает наиболее важное место. Большинство банков получают существенную часть своих доходов от кредитной и инвестиционной деятельности. Главная задача заключается в том , чтобы  оценить потенциальную прибыль по отношению к вероятности погашения ссуды клиентами.

Кредитный риск в упрощенной форме можно определить как риск того, что партнер по финансовой сделке окажется неспособным выполнить условия контракта и держатель актива понесет финансовые потери. Типичным и наиболее очевидным примером кредитного риска является риск того, что  клиент не сможет погасить заем.

Мировая практика, как правила, кредитный риск подразделяет на две группы :

• риск, связанный с заемщиком, оценивающий вероятность потенциальных убытков;
• внутренний риск кредитного продукта , который оценивает размеры денежных потерь в том случае , если клиент не выполняет условий соглашений, представленные на рисунке 2.3 .

 

 

Риск невыполнения заемщиком своих обязательств
		Риск по заемщику
		Риск страны ( региона )
		Риск ограничения переводов
		Риск концентрации
Кредитный риск
		Риск невыплаты основной суммы долга
Внутренний риск		Риск невыплаты процентов
		Риск замещения заемщика
		Риск завершения операции
		Риск обеспечения кредита

 

Рисунок 2.3 Разделение кредитного риска

 

Перед банками в развивающихся странах стоят серьезные трудности в деле  управления кредитным риском . Контроль со стороны правительства, давление внешних и внутренних обстоятельств политического характера , трудности производства, финансовые ограничения, сбои рынка, частные ситуации нестабильности в сфере бизнеса и производства подрывают финансовое положение заемщиков.

Более того, финансовая информация является ненадежной , правовая структура часто не способствует выполнению обязательств по погашению долга. В нашей республике трудности внешнего характера усиливаются внутренней стабильностью и сопровождаются дальнейшим ухудшением качества активов.

Кредитная политика должна охватывать состав кредитного портфеля и контроль над ним , как единым целым, а также устанавливать стандарты для принятия конкретных кредитных решений.

В структуру ссудного портфеля Карагандинского Областного филиала ОАО » Народный Банк Казахстана»  входят кредитные ресурсы , размещенные по программам кредитования физических лиц на потребительские цели, программа кредитования малого и среднего бизнеса, кредитование по пластиковым карточкам и т.д.

Управление кредитным риском- это процесс и сложная система.

 Процесс начинается с определения рынков кредитования , которые часто называют » целевые рынки » . Он продолжается в форме последовательности стадий погашения долгового обязательства . Отдельные компоненты этого процесса представлены на рисунке 2.4.

 

 

 

 

 

 

Определение рынка и целевые рынки ( т.к. они определены в стратегическом плане)		Создание кредита		Происхождение ·         Запрос клиента ·         Открытие перспективы ·         Клиент направлен снаружи
Одобрение		Переговоры		Оценка
·         Рекомендующего сотрудника ·         Старшего сотрудника		·         Условия и сроки ·         Погашение ·         Оговорки ·         Обеспечение ·         Прочие		·         Назначение ·         Отрасль ·         Управление ·         Показатели
Документация и погашение		Документация		Погашение
		·         Составление юридических проектов ·         Пересмотр документов ·         Проверка залога ·         Проверка защитных оговорок ·         Прочие		·         Документы действительны ·         Документация правильно оформлена
Погашение		Погашается по плану		Управление  портфелем
·         Основной части ·         Процентов		Непредусмотренные обстоятельства
				Администрация
				·         Показатели ·         Оговорки ·         Залог ·         Платежи ·         Обзор кредитов
Убытки		Спасение
·         По основной части долга ·         По процентам		·         Раннее обнаружение ·         Стратегия ·         Управление планом ·         Изменение сроков ·         Усилия по погашению ·         Юридические усилия ·         Реорганизация

 

Рисунок 2.4  Схема управления кредитным риском

 

 

 Т.е. кредиторы ожидают, что им будет выплачена вся сумма кредита или займа, которую они предоставили , плюс, в большинстве случает , они будут периодически получать оговоренный процент, пока кредит не будет погашен. 

Определение категорий кредитного риска

Риск непогашения ссуды : риск того , что банк понесет убытки в случае , если должник не может погасить ссуду или выполнить финансовое обязательство другого характера по каким- либо причинам, должным образом и в оговоренный срок.

Риск замещения : риск того, что банк вынужден нести дополнительные расходы на замену финансового соглашения на преобладающей на рынке ставке, если другая сторона существующего финансового соглашения не выполняет обязательства в соответствии с договором ( к примеру не производит процентные платежи ).

Риск расчетов : риск, который возникает, когда банк осуществляет платеж , прежде чем он убедится в том, что оценка стоимостей согласована с контрагентом.

Кредитный риск измеряется следующими показателями :

1. Коэффициент качества активов :

 

К₁ =                          Убытки по ссудам

              Средний размер задолженности по ссудам

 

 

К₂ =                          Убытки по ссудам

                                Общая сумма ссуд

 

2. Маржа, скорректированная на риск = Чистый процентный доход                                                                                                             по ссудам                                                                                                        Активы

Оптимальное значение этого показателя находятся в пределах 3 –3,5 %.

 

3. Чистая процентная маржа = Чистый процентный доход

  ( НИМ )                                                                 Активы

 

4. Валовая процентная = НИМ + Прочие доходы

             маржа ( СИМ )                                  Активы

 

 5 Процент кредитного риска   =        Проблемный кредит

   Общая сумма кредита

 

6. Процент диверсификации кредита = Ссуды одному заемщику

Собственный капитал банка

 

Международная банковская практика свидетельствует о том, что банки не должны предоставлять кредиты одному заемщику в сумме, превышающей 25 % собственного капитала банка.

В настоящее время Национальным банком Республики Казахстан проводится политика совершенствования банковской системы , в том числе – управление кредитными рисками.

Для управления рисками , возникающими при кредитовании ОАО «Народный Банк Казахстана» придерживается следующих правил  :

• Банк не кредитует клиентов, отнесенных к низшим категориям по надежности ;
• Банк не кредитует вновь образованные компании , если только такая компания не является аффилированной по отношению к корпоративному клиенту Банка или не располагает исчерпывающими гарантиями ;
• Банк не кредитует проекты создания новых бизнесов , без участия клиента в таком проекте собственным капиталом , минимальный вклад клиента должен составлять не менее 30 % от стоимости проекта ;
• Банк как правило не предоставляет кредиты без обеспечения , за исключением овердрафтов. Предоставление бланковых кредитов допускается только корпоративным клиентам Банка ;
• Банк самостоятельно производит стоимостную оценку всех видов обеспечения и определение его ликвидности , при кредитовании учитывается только оценка Банка ;
• Банк не предоставляют кредиты под обеспечение , отнесенное к низким категориям по ликвидности ;
• Банк оставляет за собой право пересмотра цены кредита в случае изменения рыночной конъюнктуры;
• Банк имеет право на изменение условий договора и его досрочное прекращение при несоблюдении клиентом условий договоров.

Несмотря на сложность рыночной конъюктуры, возрасла активность Карагандинского Областного филиала ОАО » Народный Банк Казахстана»  на кредитном рынке. Работа по кредитованию направлена на привлечение новых клиентов и продолжение сотрудничества с ранее кредитующимися предприятиями, переориентацию на реальный сектор экономики.

На сегодняшний день ОАО » Народный Банк Казахстана» осуществляет кредитование по программам кредитования физических лиц на потребительские цели, кредитовании по линии ЕБРР, кредитование по пластиковым карточкам .

Кредитование физических лиц на потребительские цели осуществляется по следующим программам:

— на приобретение автомобиля;

— на потребительские цели;

— под гарантию предприятия;

— на неотложные нужды работникам Банка;

— на улучшение жилищных условий работников Банка и т.д.

За 2000 год Карагандинским Областным филиалом ОАО » Народный Банк Казахстана»  выдано кредитов физическим лицам на потребительские цели в сумме 33 368 тыс. тенге и погашено на сумму 24 443 тыс. тенге. Количество заемщиков по состоянию на 1 января 2001 года составило 655 человек.

Объем выданных и погашенных кредитов, в разрезе программ кредитования физических лиц на потребительские цели за 2000 год представлены в таблице 2.3

Таблица 2.3

 

Объем выданных и погашенных кредитов, в разрезе программ кредитования физических лиц на потребительские цели за 2000 год

 

 (тыс. тенге)

Наименование программы кредитования физических лиц и работников Банка	Ссудный портфель на 01.01.2000 года	Объем выданных кредитов	Объем погашенных кредитов	Ссудный портфель на 01.01.2001 года
На приобретение автомобиля	0	1592	18	1574
На потребительские цели	0	4909	846	4063
Под гарантию предприятия	3819	24851	15728	12942
На неотложные нужды работникам Банка	9689	2016	7710	3995
На улучшение жилищных условий работников Банка	1653	0	99	1554
Итого:	15161	33368	24401	24128

 

 

Проблемных кредитов в ссудном портфеле Карагандинского Областного филиала ОАО » Народный Банк Казахстана»  по состоянию на 01 января 2001 года нет. За данный период получен доход от кредитования физических лиц в размере 4332 тыс. тенге, уровень доходности кредитных операций составляет 22,4%.

В 2000 году значительный объём кредитных ресурсов был направлен на кредитование металлообрабатывающих, пищевых предприятий и предприятий по переработке сельскохозяйственной продукции . Всего за год таким организациям  было выдано кредитов на 523 млн. тенге.

Продолжалось кредитование субъектов малого и среднего бизнеса по программам МСБ, программе кредитования физических лиц на бизнес цели и по линии ЕБРР. Всего по этим программам было выдано кредитов 433,6 млн. тенге.

Общий объём кредитных вложений составил 956,6 млн. тенге, что более чем в 2 раза превышает аналогичный показатель 1999 года. Остаток ссудной задолженности за год вырос в 3.5 раза и сставил 527,6 млн. тенге.

Объемы выданных и погашенных кредитов в разрезе программ кредитования за 2000 год предоставлен в таблице 4 .

 

Таблица 4 Объемы выданных и погашенных кредитов в разрезе программ кредитования за 2000 год

 

(тыс. тенге)

Наименование программы кредитования	Ссудный портфель на 01.01.2000 года	Объем выданных кредитов	Объем погашенных кредитов	Ссудный портфель на 01.01.2001 г.
МСБ	83344	115390	157906	40828
СОФ	1499	493	1570	422
ЕБРР	62556	305787	171310	197033
РПКФЛ	1238	11989	9748	3479
КК	0	522982	237113	285869
Итого:	148637	956641	577647	527631

 

Таким образом , доходы от кредитования выросли более чем в два раза и составили 87.6 млн. тенге.

Стремясь к снижению потерь по ссудам, Карагандинский Областной Филиал ОАО » Народный Банк Казахстана» усилил мониторинг выданных ссуд, это дало возможность на протяжении года поддерживать высокий уровень стандартных кредитов, его среднегодовое значение 98,6 %. По состоянию на 1 января 2001 года стандартная ссудная задолженность составила 99.98 %.

Как уже упоминалось выше в ОАО » Народный Банк Казахстана» управление кредитным риском осуществляется посредством  непрерывного , всеобъемлющего кредитного мониторинга. Важнейшим элементом кредитного мониторинга является сбор достоверной информации и ее регулярный анализ. Ликвидность, финансовая структура , рентабельность считаются предметом постоянного анализа. В особенности непрерывно анализируются слабые места , выявленные в ходе анализа четырех аспектов кредитоспособности : отраслевой аспект, отражает процессы развития отрасли и позицию, которую компания          ( предприятие ) занимает в отрасли ; финансовый аспект, определяет способность заемщика получать достаточно денег , являющихся основным источником погашения кредита , или возможность прибегнуть в случае необходимости к реализации существующего обеспечения ( движимого , недвижимого имущества).

Тремя основными критериями являются :

• рентабельность, ликвидность и финансовый рычаг ( соотношение между заемными и собственными средствами ) ;
• управленческий аспект — качество менеджмента определяется компетентностью, сплоченностью команды менеджеров, управляющих предприятием, и эффективностью их руководства коллективом;
• аспект качества обеспечения кредита – определяет уровень контроля со стороны Банка за предметом залога и возможность получения реальной стоимости обеспечения при его ликвидации.

Управление кредитом предполагает не только мониторинг , отслеживание происходящих событий , но и принятие необходимых мер по преодолению негативных последствий.

Корректирующие действия Банка :

• Проведение переговоров по реструктуризации кредита – изменению условий погашения долга ;
• Снижение уровня задолженности за счет лучшего управления оборотным капиталом;
• Привлечение консультантов ( по техническим , маркетинговым или финансовым вопросам ) ;
• Продажа активов ;
• Рефинансирование активов ;
• Консультации по возможностям получения поддержки со стороны государства;
• Получение дополнительного обеспечения .

Классификация кредитов является ключевым инструментом и в управлении ссудным портфелем, потому что банк классифицирует риск и определяет возможные потери от кредитов , а также подход к их управлению.

К основным методом  управления кредитным риском можно отнести также формирование провизий. 

Провизии представляют собой сумму средств , необходимых для покрытия убытков от невозврата активов или уменьшения их стоимости. Провизии подразделяют на общие и специальные .

Специальные провизии – это провизии , формируемые для покрытия убытков по конкретным классифицированным активам, в отношении которых преобладает вероятность их потери ( невозврата ) или текущая стоимость которых более чем в два раза меньше стоимости их приобретения.

Общие провизии – это провизии на возможные потери по всей совокупности активов банка , кроме тех, по которым необходимо создавать специальные провизии .

Формирование резервов ( провизий ) по убыткам от кредитной деятельности осуществляется в соответствии с нормативными документами Национального банка Республики Казахстан и внутренними документами Банка.

В частности в соответствии с Временным Положением о порядке формирования и учета провизий в ОАО » Народный Банк Казахстана» кредиты , предоставляемые Банком, подразделяются по качеству в зависимости от соблюдения заемщиком сроков платежей по кредиту ( основному долгу и вознаграждению     ( интересу ) , финансового положения заемщика , взаимоотношений Банка с заемщиком, кредитной историей, обеспечения кредита и степени его надежности и ликвидности , на следующие группы:

—  стандартные кредиты

• сомнительные кредиты , подразделяющиеся на субстандартные , неудовлетворительные и сомнительные кредиты с повышенным риском
• безнадежные.

Классификация ссудного портфеля и размер формирования провизий по нему представлены в таблице 5.

 

 

Таблица 5 Классификация ссудного портфеля и размер формирование провизий

 

Кредиты	Размер резервирования от суммы  основного долга
Стандартные	0
Субстандартные	5 – при своевременно оплате процентов 10 – при  задержке оплаты процентов

 

 

Продолжение таблицы 5

 Классификация ссудного портфеля и размер формирование провизий

 

Кредиты	Размер резервирования от суммы  основного долга
Неудовлетворительные	20- при полной оплате процентов 25- при задержке оплаты
Сомнительные с повышенным риском	50 – во всех случаях
Безнадежные	100 – во всех случаях

 

 

Таким образом , классификация активов и соответствующий пересмотр необходимого размера провизий производится банком ежемесячно по состоянию не более чем за 7 рабочих дней до последнего рабочего дня месяца. Изменения в размере провизий отражается в балансе банка на последний день каждого месяца. 

Управление ссудным портфелем подразумевает совершенствование и внедрение системы классификации рисков для ранжирования кредитов по их качеству , системных процедур и программ стандартизирующих порядок и этапы управления кредитом . ОАО » Народный Банк Казахстана» приоритетной задачей в управлении ссудным портфелем ставит повышение банковской рентабельности путем ориентации состава ссудного портфеля в сторону вложений в наиболее привлекательные сегменты кредитного рынка и сокращение вложений, приходящихся на наименее привлекательные направления кредитования .

Таким образом можно сделать вывод , что система управления банковскими рисками должна подкрепляться совокупностью методов их минимизации и ограничения. Основные направления в деятельности банков по управлению и минимизации банковских рисков рассмотрены ниже. 

 

3  РАЗВИТИЕ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ БАНКОВ ПО УПРАВЛЕНИЮ И МИНИМИЗАЦИИ БАНКОВСКИХ РИСКОВ .

 

Система управления риском реализуется через конкретные мероприятия , осуществляемые на уровне стратегического управления , уровне организационных подразделений или в рамках взаимодействия ряда подразделений для контроля риска при той или иной сложной операции .

Рассмотрим несколько способов управлением риска деятельности банка , направленных на минимизацию риска . К ним относятся :

2. предварительная оценка возможных потерь с помощью прогнозных методов анализа имеющейся статистической и динамической достоверности информации о деятельности самих банков, их клиентов , контрагентов, посредников , конкурентов. Для этой цели в банках должны создавать отделы, занимающиеся анализом уровня риска и вырабатывать меры по управлению ими в системе маркетинга;
3. динамика процентных ставок , которые при увеличении степени риска увеличиваются , и наоборот , т.е. ставки по свободно обращающимся инструментам ниже ставок по инструментам с ограниченной обратимостью; ставки по пассивным операциям и операциям на межбанковском рынке обычно ниже ставок по активным операциям и кредитным операциям с клиентурой; чем стабильнее заемщик, тем ниже процентная ставка; долгосрочные меняются более плавно, чем краткосрочные; ставки по кредитам с обеспечением и краткосрочным операциям ниже, чем ставки без обеспечения и по краткосрочным операциям ;
4. страхование кредита как гарантию на случай неблагоприятных обстоятельств ;
5. хеджирование ( страхование риска )
6. отказ от предложений заемщика при слишком большом риске ;
7. расчет условий кредита , применяемый в основном в случаях небольших займов и личного кредитования ;
8. диверсификацию риска, представляющую собой его рассредоточение. Она может проявляться в различных видах:

• а) предоставление кредитов более мелкими суммами большему количеству клиентов при сохранении общего объема кредитования ;
• б) предоставление кредитов на консорциональной основе, когда для выдачи большой суммы кредита объединяются несколько банков , образуя консорциум;
• в) привлечение депозитных вкладов, ценных бумаг более мелкими суммами от большего числа вкладчиков;
• г) получение достаточного обеспечения по выданным кредитам . Важными условиями реализации последнего требования являются наличие залогового права ; умение правильно анализировать и оценивать платежеспособность заемщиков; правильно ориентироваться по оперативному взысканию долга ; применение системы нормативов по активным и пассивным операциям . Они устанавливаются Центральным банком и обязательны для выполнения.

Установление лимитов. Установление лимитов относится к определению предельно допустимого уровня риска , который руководство банка готово принять в соответствии со своей стратегией. Эти лимиты обычно указываются во внутрибанковских положениях, инструкциях и методиках.

После того , как банк миновал начальную стадию своего существования  , необходима разработка стратегического плана , включающего разделы по всем важнейшим направлениям деятельности банка. В свою очередь , стратегический план должен претворяться через оперативный план по отдельным направлениям деятельности банка и другие документы , реализующие функции стратегического и оперативного управления .  Данный набор документов составляет методическую основу деятельности банковских работников , и они закладывают общую систему контроля и лимитов , необходимых для осуществления конкретных операций.

Подобная система хороша в том случае , когда она ориентирует работников на запланированный руководством желаемый уровень риска. К примеру , если лимиты очень жесткие и консервативные , руководители банков стремятся  осуществлять только те операции , риск осуществления которых минимален. Напротив , если лимиты расплывчаты , а ограничения несущественны, банковские работники ориентированы на более рискованные операции.

Нередко встречаются случаи, когда внутрибанковские документы содержат обобщенные лимиты. Они основаны на соотнесении уровня риска по отдельным банковским операциям с такими показателями,  как  объем банковского капитала или прибыли ( характерными примерами подобного подхода являются методики определения процентных ставок по кредитам, на базе кредитных рейтингов заемщиков , планового ориентира по рентабельности банковского капитала и норматива достаточности банковского капитала). Подобные методики совершенствуются и их практическое применение можно встретить в различных по размеру кредитных организациях , однако они наиболее распространены в крупных банках.

Таким образом , разработка системы лимитов на операции банков, является одним из важнейшим методом управления рисками , ведущими к их снижению.

Выявление и измерение риска.  Крайне важной процедурой является количественное определения уровня риска , допустимого для отдельных операций , направлений банковской деятельности , организационных направлений , а также всего финансового учреждения в целом. Важно при этом не ограничиваться измерением уже существующего риска , но оценивать риски освоения новых рынков, операций и направлений банковской деятельности. Данная задача тесно связана с маркетинговыми исследованиями. Системы измерения риска должны определять три его компонента : размер, длительности периода воздействия , вероятность наступления отрицательного события .

Охарактеризуем процесс ценообразования на кредиты с учетом риска.  Процесс выявления риска предполагает установление кредитных рейтингов. Оценивая уровень риска по конкретному кредиту , руководство банка должно быть способно установить процентную ставку, другими словами , получить компенсацию за принятие риска. В плане заемщиков ( потребителей кредитов ) – это индивидуальный подход к определению риска. Метод определения риска в рамках кредитного портфеля можно усовершенствовать путем присвоения рейтингов различным направлениям кредитования или отраслевой принадлежности заемщиков ( например, промышленность , торговля, недвижимость ) .

Степень сложности системы измерения риска должна соответствовать степени рискованности среды , в которой действует банк. С другой стороны , систему следует создавать заранее. Потери от отсутствия системы выявления и измерения риска намного могут превысить на ее создание и внедрение.

Контроль риска. Основным органом осуществляющим контроль за деятельностью банков является Национальный Банк Республики Казахстан .

В целях минимизации  рисков, присущих банковской деятельности им разрабатываются и устанавливаются я пруденциальные нормативы , обязательные к исполнению банками второго уровня , в частности минимальный размер уставного капитала банка,  коэффициенты достаточности собственных средств, максимальный размер риска на одного заемщика коэффициент ликвидности и тд. На основании пруденциальных нормативов Национального Банка Республики Казахстан , банки второго уровня разрабатывают внутренние документы , регулирующие деятельность банка, в том числе и меры по снижению и минимизации рисков.

В целях эффективной реализации стратегии банка в области кредитования и управления кредитными рисками в ОАО » Народный Банк Казахстана» разработано Положение » О внутренней кредитной политики ОАО » Народный Банк Казахстана» для дальнейшего совершенствования кредитного процесса путем достижения максимизации доходности и минимизации рисков » .

В частности в данном Положении даются ограничения по портфелю кредитов ОАО » Народный Банк Казахстана»  :

 

Риск на одного заемщика :
— для лиц, связанных с банком особыми отношениями	не более 15 %
— для прочих заемщиков	не более 25 %
Общая сумм рисков по заемщикам , связанным с банком особыми отношениями	не более 100 %
Одному финансовому институту	не более 25 %
Предприятиям и корпорациям одной отрасли	не более 125 %
Связанным отраслям промышленности к общей сумме портфеля кредитов. По срокам кредитования :
— долгосрочные кредиты ( сроком более 3-х лет)		не более 10 %
— среднесрочные кредиты ( сроком от 1 года до 3-х лет )		не более 50 %
— краткосрочные кредиты ( сроком до 1 года )		не менее 40 %
По качеству кредитного портфеля :
— уровень просроченных кредитов		не более 10 %
— уровень проблемных кредитов		не более 18 %
— отношение суммы сформированных провизии к общему ссудному портфелю		не более 8 %
По кредитным рискам:
— кредитные вложения в одну область		не более 40 %
— кредитные вложения в одну отрасль		не более 25 %
— группе предприятий ( связанных заемщиков )		не более 20 %

Также функция контроля за рисками  относится и к деятельности рядовых банковских работников , руководителей различного уровня и учредителей. В целом реализация функций контроля за риском в банке является итогом использования различных систем управления риском применения ряда методик и результатом каждодневной деятельности конкретных подразделений банка. В конкретном итоге она зависит от степени проработанности организационной структуры , правильности подбора  персонала и, наконец, эффективности оперативного контроля за отдельными операциями непосредственно на рабочих местах. Для правильности контроля за риском необходимы: правильная система распределения полномочий; проработанные должностные инструкции; совершенные каналы передачи информации.

Для точного учета риска большинство операций следует рассмотреть с разных позиций . Каждое структурное подразделение банка обладает одной из частей информации , нужной для всестороннего анализа риска при осуществлении той или иной операции. То же справедливо и в отношении специалистов, способных оценивать риск.

Контроль за риском входит в обязанности как менеджеров , так и акционеров ( прежде всего учредителей банка ) . Если первые ответственны за определенный контроль , то стратегический контроль за деятельностью банка и самого его оперативного руководства может быть реализован только собственниками. Если учредители банка не создают действенных механизмов контроля на уровне совета директоров и при этом не участвуют в каждодневном руководстве банка, существует мало шансов , что их средства , инвестированные в банк , дадут ожидаемую отдачу. При всей важности правильных систем и методик контроля и риском, другим необходимым условием надежности кредитной организации является заинтересованность в системе ее высшего руководства и его деловые качества.

Очевидно, что в первую очередь банковскому руководству высшего звена следует правильно расставить кадры на местах и правильно организовать ресурсное обеспечение деятельности подчиненного им учреждения. Недостаточное кадровое , материально- техническое и финансовое обеспечение конкретных операций  подразделений банка приводит к появлению неоправданного риска.

Например , у банка имеется хороший аналитический отдел и операции с производными финансовыми инструментами ( дериватами ) , осуществляемыми его казначейством , хорошо обоснованы. Однако , если банк не обладает развитой компьютерной системой и высококлассными специалистами в данной области , а соответствующее программное обеспечение  устарело, не следует ожидать положительных результатов от нового вида деятельности.

Эффективный внутренний управленческий контроль также играет ключевую роль для контроля за рисками. Задача – минимум сводится к четкому определению и разграничению должностных полномочий , обеспечению двойного контроля , ротации кадров, а также выделению на эти цели необходимого рабочего времени.

В заключении необходимо отметить , что все перечисленные выше методы уменьшения или ухода от риска имеют множество вариаций , используемых в зависимости от конкретной ситуации .

В частности можно попытаться дать практические рекомендации по уменьшению или уходу от риска неплатежа и не возврата кредита , рассмотрев практически одну из программ кредитования ОАО «Народного Банка Казахстана». Возьмем и расмотрим программу кредитования на потребительские нужды физическим лицам. Программа кредитования предусматривает следующие условия предоставления кредита :

— возможный заемщик должен работать в организации, которая в обязательном порядке участвует в зарплатном проекте ОАО «Народный Сберегательный Банк Казахстана». Другими словами заемщик должен в обязательном порядке перечислять начисленную в организации заработную плату в какое-либо расчетно–кассовое отделение ОАО «Народный Сберегательный Банк Казахстана» на лицевой счет и получать заработную плату через сберегательную книжку или через пластиковую карточку (VIZA, Mаstercard) ОАО «Народный Сберегательный Банк Казахстана» . Это в основном работники предприятий бюджетной сферы и РГП «КазахстанТемиржолы» , а также предприятия заключившие соответствующее соглашение в филиале банка. Реализуя это условие банк получает возможность контролировать получение дохода у своих заемщиков. Тем самым снижается риск возможного неплатежа со стороны заемщика. В случае же задержки в оплате ежемесячного взноса банк , согласно договора между заемщиком и банком , имеет право и возможность безакцептного списания со счета заемщика. А в случае злостного неплательщика имеет возможность и полностью расторгнуть договор в одностороннем порядке и взыскать не только сумму ежемесячного взноса , но и полностью сумму кредита вместе с суммой начисленных штрафных процентов.

      Но реализация этого условия требует от кредитного специалиста более полного анализа работы предприятий . Так как в условиях нестабильности рынка заказов на услуги этих предприятий может возникнуть снижение оборотов внутри предприятия , банкротство и др., что тем самым повлекет снижение доходов работников возможных заемщиков . Такая ситуация может возникнуть по разным причинам : сезонные причины, окончание срока договора с предприятиями-заказчиками, неквалифицированный менеджмент и др. причины. В качестве примера можно привести ситуацию сложившуюся в Темиртауском районном филиале ОАО «Народный Сберегательный Банк Казахстана» . У ряда предприятий занятых в сфере строительства и монтажных работ: ОАО МФ «Уралдомнаремонт-Т», АО «Механомонтаж», «Имсталькон» и др. в связи с уменьшением заказов на их услуги у заказчика  ОАО «Испат-Кармет» произошло снижение дохода , что автоматически повлекло снижение дохода , а в некоторых случаях и полностью отсутствие дохода у заемщиков банка — работников данных организаций. Такая ситуация повлекла в свою очередь рост просрочек по ежемесячным платежам по кредитам выданным банком.

     Кроме этого необходимо учитывать и перспективную политику самого банка . Например закрытие расчетно-кассовых отделений в отдаленных местах и передачи части функций в отделения «Казпочты», что повлекло за собой утерю контроля над заемщиками проживающих и работающих в этих местах. В качестве иллюстрации этого примера можно показать ситуацию в поселке Актау территориально относящаяся к Темиртаускому районному отделению ОАО «НСБК». Закрытие отделения в поселке повлекло рост неплатежей по ежемесячным взносам.

Как мы видим такое условие не гарантирует кредитору уменьшение риска без качественного анализа предприятий обслуживающихся в учреждении банка и без анализа долговременных перспектив как самого банка , так и окружающей среды.

— другое условие получение кредита – это возрастные ограничения. По регламенту ОАО «НСБК» заем может быть выдан гражданам старше 23 лет , но не достигших 63 лет. Тем самым уменьшается риск невозврата по объективным причинам: для лиц младше 23 лет призыв в Вооруженные Силы, изменение семейного положения, отсутствие постоянной работы, отсутствие образование или недостаточная квалификация работника и низкий нестабильный доход заемщика. Для лиц старше 63 лет: отсутствие работы, уход на пенсию, возможные проблемы со здоровьем, и возможная смерть заемщика. Такие ситуации возникали в Темиртауском районном филиале – в связи со смертью заемщика и болезнью гаранта возникали просрочки по платежу. Администрация банка была вынуждена дать письменные уведомления гаранту и наследникам заемщика о возможном передаче искового заявление в Темиртауский городской суд в случае непогашения образовавшейся задолженности. То есть контроль за физическим состоянием заемщика также уменьшает риск.

  — следующее условие – это гарантии возврата кредита. Такие гарантии достигаются путем залога или же заклада имущества обладающего высокой степенью ликвидности, либо залога депозитного вклада находящегося в банке, либо гарантия предприятия (юридического лица), либо гарантия физического лица. Здесь также стоит проанализировать степень возможного  риска в каждом из приведенных выше вариантов гарантии возврата кредита.  

Самой низкой степенью риска конечно же обладает вариант с залогом депозитного вклада находящегося в самом банке. При правильном оформлении документов залога риск практически отсутствует. Другими словами – это самый предпочтительный вариант.

 Следующий по степени риска – это залог (заклад) движимого и недвижимого имущества. Этот вариант достаточно надежная гарантия возврата кредита , но этот вариант требует от кредитного специалиста или залогового инспектора более глубокого анализа перспектив развития своего региона. Наиболее часто кредиты выдаются на срок от полугода до года. Цена имущества может как вырасти, так и наоборот упасть за этот срок. И в случае не возврата кредита цена залога может не обеспечить полностью всех затрат по выданному кредиту. Так в городе Темиртау в связи с банкротством, распадом и реорганизацией ряда предприятий города (трест «Казметаллургстрой», трест «Металлургжилстрой», производственное обьединение «Карбид», станция «КарГрес-1», Сортопрокатное производство ОАО «Испат-Кармет», Асбесто-цементный завод п.Актау  и др.) и падением объемов производства в целом по городу изменилась в сторону уменьшения рыночная стоимость объектов недвижимости. Ряд районов города («Старый город», «Соцгород», некоторые микрорайоны Восточной части города и большая часть п.Актау) оказались полностью покинуты владельцами. Соответственно почти полностью исключена возможность принятия в залог объектов недвижимости. Таким образом вариант с достаточно низкой степенью риска в условиях города Темиртау не может быть реализован. Другое дело вариант с залогом движимого имущества, но часто движимое имущество не покрывает сумму кредита. Поэтому таково рода гарантии не получили развития в городе Темиртау.      

  Следующий вариант уменьшения риска  — это гарантия юридического лица. При стабильной работе предприятия этот вариант достаточно надежен. Однако для полной уверенности в стабильности предприятия необходимо проведение полной аудиторской проверке, либо анализа проведенного работниками банка. Стоимость услуг аудита оплачивается предприятием. Соответственно многие руководители отказываются от предоставления гарантии своим работникам. Кроме этого не каждый руководитель соглашается на ревизию работниками аудита или даже работниками банка, из-за конфедециальности многих документов и проводимых сделок. Поэтому этот вариант уменьшения и управления банковским риском, несмотря на ряд стабильно работающих предприятий, не получил должного развития в условиях города Темиртау. Только два предприятия города дали согласие на гарантию своих работников, и на проверку экономической стабильности этих предприятий независимой комиссией. Это ОАО МФ «Уралдомнаремонт-Т» и ЗАО «Казэлектромонтаж», при этом гарантия предприятия предоставляется не всем желающим.           

Наиболее распространенным вариантом гарантии при получении кредита в Темиртауском районном филиале ОАО «НСБК» стала гарантия физического лица. Это не самый лучший метод уменьшения банковского риска , но применительно к условиям города Темиртау оказался самым распространенным. Этот метод требует более внимательное рассмотрение возможных кандидатур гарантов. Согласно Регламента кредитования ОАО «НСБК» гарантом может быть лицо старше 23-х, но не достигшее 63-х лет, имеющее постоянный доход в виде зарплаты на стабильно работающем предприятии и проработавшем на данном предприятии не менее 3-х месяцев. На мой взгляд срок 3 месяца недостаточен так, как многие предприятие города практикуют трудоустройство на работу через испытательный срок или с помощью заключения трудового соглашения и лишь по истечению срока договора переводят в постоянный состав работников. Срок испытания или срок договора может длиться до полугода, а затем работник может быть уволен, что сводит на нет гарантию физического лица. Мне кажется что более приемлемым должен быть срок работы не менее полугода с соответствующим отражением в справке о заработной плате и месте работы. В настоящий же момент в справке о заработной плате не отражается находиться ли работник на постоянной работе или же временно привлечен. Следующий момент требующий изменений на мой взгляд – это гарантия какого-либо из работающих  членов семьи и вместе проживающих. Такого рода гарантии нередки при получении кредита —  гарантируют друг друга супруги, дети родителей и наоборот. Здесь также кроется возможная предпосылка не возврата кредита. По логике вещей доход супругов есть единый семейный доход. И если в семье требуется дополнительные средства, то общий семейный доход уже не отвечает требованиям по возврату полученных сумм. В случае потери кого- либо из супругов дохода (работы) автоматически увеличивается риск , так как  уменьшение общесемейного дохода лишает выделение суммы на погашение кредита как у заемщика-супруга, так и у гаранта-супруга. Однако на сегодняшний день такое практикуется в Темиртауском районном филиала. Следуещие слабое звено как мне кажется кроется в месте получения заработной платы гарантом. А именно если гарант работает на предприятии которое не участвует в зарплатном проекте ОАО «НСБК», то банк лишен возможности контролировать доход гаранта и в случае необходимости произвести списание со счета гаранта необходимой суммы для погашения возникшей задолженности у заемщика. Такое безакцептное  списание   у гаранта не получающего зарплату через банк возможно только при решении суда по исполнительному листу. Процедура обращения в суд достаточна длительна по времени и трудоемка, что с течением времени увеличивает срок и сумму долга банку. В идеале было желательно требовать у гаранта, также как и у заемщика обязательного перечисления заработной платы в банк и получение зарплаты через лицевые счета или по пластиковым карточкам изготовленными в этом же банке. При соблюдении этого условия мы уменьшим  степень риска.                       

— следующее условие – это ограничение максимально возможной суммы кредита. Расчет максимально возможного кредита проводиться в два этапа:

1. Сначала производиться расчет платежеспособности клиента на основе справок о доходе (заработной плате)

 

Платежеспособность = Чистый доход / 2 * Т

Где «Чистый доход» – это начисленная зарплата минус все удержания . Определяется по справке о заработной плате.

Т – срок планируемого кредита в месяцах. Определяется по заявлению клиента.

2. Максимально возможная сумма кредита

 

Макс.возм.сумма = Платежеспособность / Коэфициент

                             % * Т

Где Коэф  = 1 + ——————     

                            100% * 12мес.     где

       % — процентная ставка кредита

       Т – срок планируемого кредита в месяцах

При этом соблюдается еще такое условие. Сумма планируемых  ежемесячных взносов по возможному кредиту и сумма уже имеющихся удержаний по справке о заработной плате (подоходный налог, пенсионные удержания и др. ) в общей сумме не должны превышать 50% от суммы начисленной заработной платы. Это условие должно соблюдаться как у заемщика , так и у гаранта если таковой имеется.     

Это условие в целом гарантирует, что сумма кредита не будет превышать той суммы которую заемщик может погашать без ущерба для общесемейного дохода.

— Другое условие кредитования – это целевое использование выданных сумм. Достигается это тем, что сумма кредита не выдается наличными средствами, а перечисляется безналичным расчетом в какую-либо организацию согласно заявления клиента. Например:

• а) в учреждения Министерства здравоохранения в случае если цель кредита на лечение;
• б) в учреждения Министерства науки и образования – если цель получения кредита на получение образования;
• в) в различные санатории, туристические агентства – если цель получения кредита на отдых или лечение;
• г) в магазины, в учреждения торговли, на предприятия за какой-либо товар – если цель получения кредита на покупку товаров народного пользования;

При безналичном кредитовании легче произвести мониторинг целевого использования кредита, что также уменьшает банковский риск не возврата кредита.   

— следующие несколько условий можно охарактеризовать так. Это внимательный, правильный подход к проверке личных документов клиента подавшего заявление на получение кредита:  

• а) кредит выдается только по удостоверению личности. Временные удостоверения, вид на жительство для нерезидентов, удостоверение личности с просроченным сроком действия, удостоверения личности на другие фамилии (в связи с замужеством и.т.п.), удостоверения личности с местом жительства в другой области, военные билеты и служебные удостоверения для военнослужащих, заграничные паспорта, паспорта других государств – по этим документам кредиты не оформляются;
• б) кредит оформляются только по предъявлению подлинника справки о регистрации налогоплательщика (РНН). В справке должна быть печать, дата, и соответствующая фамилия, имя отчество;
• в) Справка КСК, администрации поселка или другого органа  о составе семьи и действительном месте жительства заявителя. Справка адресного стола Отдела миграционной полиции не подходит ,так как такая справка отражает место прописки что может не соответствовать месту жительства;  

 — Имеются также лимитные ограничения по суммам и срокам кредитования. Кредиты в тенге выдаются только на срок до одного года. В срок свыше года кредит выдается только в долларах США. Также кредиты в сумме свыше 1000 долларов США выдаются только в долларах США, тем самым уменьшаем возможный риск изменения курса доллара в сторону увеличения по отношению к национальной валюте – тенге.   

Кроме того гарантия физического лица допускается только при суммах кредита до 1000 долларов США или эквивалентной сумме в тенге по курсу Национального Банка Республики Казахстан. В настоящий момент планируется уменьшение возможной суммы под гарантию физического лица до 500 долларов США или эквивалентной суммы в национальной валюте. Кредиты в сумме свыше установленной суммы могут быть получены только под гарантию юридического лица или под гарантию залога или заклада. 

Подытоживая практический опыт выдачи кредитов на потребительские цели в Темиртауском районном  филиале ОАО «Народный Сберегательный банк Казахстана» исходя только из условий кредитования мы видим , нельзя полностью исключить образования риска не возврата выданных сумм. Этот вывод мы сделали только рассматривая сами условия выдачи кредита. Здесь большое значение в уменьшении степени риска имеет квалификация работников службы кредитования. А также возможно в некотором изменении самих правил и условий выдачи кредита населению.

 Следующим условием увеличения или уменьшения вероятности возникновения банковского риска, исходя также из практического опыта работы Темиртауского районного филиала ОАО «Народный Сберегательный банк Казахстана», можно считать сам механизм принятия решений. Структуру механизма можно схематично отобразить таким образом. 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Этап

На уровне РКО

 

Клиент РКО                           Клиент РКО                  Клиент РКО

 

Контролер-кассир                Контролер-кассир               Контролер-кассир

         РКО                                          РКО                                        РКО

 

 

 

                                             Финансовый контролер

                                                     РКО

 

 

 

 

2. Этап

  На уровне РФНБ

 

Финансовый                          Финансовый                            Финансовый

 контролер                                контролер                               контролер

       РКО                                         РКО                                        РКО

 

 

 

 

Кредитный специалист

РФНБ

 

 

 

 

Юрист-консульт

РФНБ

 

 

 

Управляющий

РФНБ

 

 

 

 

 

 

3. Этап

  На уровне ОФНБ

 

 

 

 

 

РФНБ                                                        РФНБ

 

 

 

Кредитный комитет

ОФНБ

 

 

 

 

4. Этап

  На уровне РФНБ

 

 

Кредитный комитет

ОФНБ

 

 

 

 

 

 

 

Кредитный специалист                                 Кредитный специалист

 

РФНБ                                                        РФНБ

 

 

 

 

 

 

 

Ссудозаемщик                                                    Ссудозаемщик

 

       На первом этапе клиент желающий получить кредит на потребительские цели обращается к контролеру-кассиру расчетно-кассового отделения (РКО). Контролер-кассир, проверив документы клиента на соответствия условиям кредитования проводить ряд действий:

• предлагает заполнить заявление на получение кредита с указанием срока, суммы, типа валюты, цели получение кредита и каким образом гарантируется возврат кредита (залог, гарантия физического лица или юридического лица);
• предлагает заполнить специальную анкету, где указываются полные данные клиента (Ф.И.О., данные удостоверения личности, РНН, адрес место прописки и адрес действительного место проживания, семейное положение, состав семьи, размер ежемесячного личного дохода и ежемесячного совокупного дохода семьи, место получения зарплаты, размер ежемесячных расходов);
• сверяет с подлинниками ксерокопии удостоверения личности и РНН заверяет печатью РКО и собственной подписью;
• проверяет наличие справки о составе семьи, справки о заработной плате за последние 12 месяцев;
• в случае залога, проверяет документы на залоговое имущество;
• проверяет наличие всех документов, сверяет их с заявлением и анкетой;
• в случае гарантии физического лица также предлагает заполнить анкету, предоставить удостоверение личности и РНН (копии и подлинники), справку о заработной плате за последние 12 месяцев;

     На первом этапе кредитный специалист не контактирует с потенциальным заемщиком. Тем самым он лишен возможности проанализировать предоставленные документы и в личной беседе оценить клиента. Кроме того за привлечение клиентов работник РКО в ОАО «НСБК» премируется и в дальнейшем выданные кредиты улучшают общие показатели работы РКО. Отсюда, в случае недобросовестного отношения, возможны варианты с подтасовкой документов и попытки «проталкивания» даже сомнительного кредита работниками РКО. Также не всегда квалифицированная оценка клиента на первом этапе работником РКО может привести, в случае дальнейшего отказа в выдаче кредита по тем или иным причинам, к не нужным конфликтам между кредитным специалистом и клиентом. Все эти причины могут существенно повлиять на степень риска при выдаче кредита. Есть другой вариант, когда клиент минуя работников РКО напрямую может обратиться к кредитному специалисту. В этом случае есть риск, что кредитный работник завязнет в разъяснительных беседах клиентами и не будет иметь возможности заниматься текущей работой.

                На втором этапе проводится анализ и формируется «кредитное досье»:

• кредитный специалист дает оценку предоставляемым документам, делает «заключение кредитного специалиста» на основе предоставленных документов с указанием запрашиваемой и возможной суммы кредита, срока предоставляемого кредита, цели кредита, типа валюты кредита, места работы и места жительства заемщика, возраста заемщика, состава семьи и оценка совокупного семейного дохода, проводится оценка гарантии возврата кредита (гарантия физического или юридического лица, залог (заклад)),анкетных данных заемщика;
• следующий шаг – это оценка документов специалистом-юристом и составление «Юридического заключение» с точки зрения соответствия обшенормативным положениям и административному гражданскому законодательству;

          Работа ведется только с документами, что на мой взгляд является недостатком системы. После проверки и подписи управляющим кредитного досье, документы передаются в Областной филиал ОАО «НСБК» (ОФНБ) для рассмотрения на кредитном комитете. Документы отправляются в документарной и электронной форме.

      Третий этап включает в себя рассмотрение кредитного досье на заседании кредитного комитета для вынесения решения о выдаче или отказе в выдаче кредита. И возврат документов из ОФНБ в РФНБ для дальнейшей работы.

      Четвертый этап включает в себя два возможных варианта – это, в случае решения об отказе в выдаче кредита, уведомление клиента с указанием и разъяснением причин отказа в выдаче кредита или же выдача кредита с соответствующим оформлением необходимых документов. Практически только на четвертом этапе происходит непосредственный контакт между кредитным специалистом и клиентом получающим кредит. Личностная оценка клиента происходит уже после проведения всех необходимых регламентом работ, что в случае отказа сводит на нет всю проведенную описанную выше работу . К сожалению такая ситуация возникала в Темиртауском районном филиале на четвертом этапе принятия решения по выдаче кредита например клиент банка оказывался болен менингитом, то есть клиент был ограниченно дееспособен. Была также ситуация с отсутствием у клиента личных документов, но при наличие ксерокопий что также недопустимо.

      Таким образом анализируя систему принятия решения по выдаче кредитов на потребительские нужды в Темиртауском районном филиале можно отметить что в некоторых случаях, возможно это происходит из-за недостатка квалификации или же по каким- то другим причинам, степень риска по не возврату кредита достаточна высока. То есть возможности по уменьшению и управлению рисками в Темиртауском районном филиале далеко не исчерпаны.

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

 В заключении хотелось бы еще раз подчеркнуть большое практическое значение темы данной работы.

В условиях рыночных отношений возникает необходимость соизмерения прибыли и риска. Оптимальное соотношение уровней риска и ожидаемой прибыли различно и зависит от ряда объективных и субъективных факторов. Особенно важно измерить или частично определить уровень какого-то конкретного вида риска или совокупности риска. В настоящее время анализ и оценка уровня риска  производится с помощью инструментов теории вероятности и методов математической статистики.

Необходимо отметить , что в процессе своей деятельности банки сталкиваются с совокупностью различных видов рисков, отличающихся между собой  по месту и времени возникновения; совокупностью внешних и внутренних факторов, влияющих на их уровень; и, следовательно по способу их анализа и методам описания .

Кроме того все виды рисков взаимосвязаны и оказывают влияние  на деятельность банка. Изменение одного вида риска вызывает изменения почти всех остальных видов. Естественно, все это затрудняет выбор метода анализа уровня конкретного риска и принятия решения по его оптимизации, ведет к углубленному анализу множества других рисковых факторов.

Поэтому выбор конкретного метода их уровня, подбор оптимальных факторов очень важны. 

Продуманная внутрибанковская система лимитов и правил позволит не только ограничивать общие рискованные обязательства банков, но и устанавливать соответствующие лимиты для отдельных подразделений банка. О любом превышении установленных лимитов следует сообщать руководству банка, разрешать подобное увеличение может только специально уполномоченный на это персонал.

Эффективность управления рисками во многом зависит от качества информационной системы, призванной минимум один раз в день предоставлять руководству банка информацию о рисках , прибылях и убытках. В свою очередь руководство банка должно следить за тем, чтобы различные элементы системы управления рисками регулярно проверялись и оценивались.

В банке должны быть  организованы различные потоки информации для управления рисками и внутреннего контроля с одной стороны , и для коммерческих служб – с другой. 

На основе вышеизложенного можно сделать вывод, что залогом успеха устойчивого развития банка является четко продуманная система управления рисками, которая включает политику, соответствующую ей организационную структуру , информационное обеспечение , систему мер ограничения , страхования и контроля за рисками , присущими банковской деятельности.

Серьезный подход к проблеме банковских рисков и экономический анализ определенных видов риска позволить снижать потери банка и постоянно расширять сферу предоставляемых услуг.

В условиях усиливающейся межбанковской конкуренции успех предпринимательской деятельности будет сопутствовать тем банкирам, которые лучше овладеют методами управления банковскими рисками.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ :

 

1. Анализ экономической деятельности клиентов банка : Учеб. Пособие / Под.ред. О.И. Лаврушина .- М.: Инфра- М, 1996.- 456с.                                                                                                            
2. Банковское дело/ Под ред. доктора экономических наук Г.С. Сейткасимова. — Алматы: ±аржы-²аражат, 1998.                                                                                              
3. Банковское дело : Стратегическое руководство / Рук. Проекта У. Гулд; Под. Ред. В.В. Платонова , М.Д. Хиггинса- М.: Изд-во АО » Консалтбанкир», 1998.- 431 с.                                                                                                                                                                  
4. Гаджиев Ф.Р. Управление валютными рисками .// Деньги и кредит.- 1999.- № 9.- с.66-69                                                      
5. Ильясов С.М. Управление активами и пассивами банков. // Деньги и кредит. 2000. № 5. С 20-26.                                                                   
6. Кулмагамбетов А.Р. Управление финансовыми рисками. // Рынок ценных бумаг Казахстана . 1998. № 9. С 18-24.                                                                                              
7. Методология рейтингового анализа коммерческих банков // Рынок ценных бумаг. 1999. № 20. С. 44-50                                                                                
8. Осипенко Т.В. О системе рисков банковской деятельности .

 // Деньги и кредит. 2000. № 4. С 28-30.

9. Положение о пруденциальных нормативах                                                                                                            

10.Роуз П.С. Банковский менеджмент: предоставление финансовых услуг: Пер. с англ.- М.: Дело, 1997.- 743 с.                                                                                                                                                                                                                                                                                                                          

11. Севрук В.Т. Анализ кредитоспособности СП в системе банковского маркетинга // Деньги и кредит. 1991.№ 7. С. 32-37.                                                                                                            
12. Севрук В.Т. Банковские риски .- М., 1995.                                                                                                                         
13. Тюрина А.В. О кредитных рисках и возможностях кредитования. // Финансы и кредит. 1999. № 12. С 146-148.                                                                                              
14. Указа Президента Республики Казахстан от 31 августа 1995 г. № 2444 ( имеющий силу Закона » О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан                                                                                                                                                                               
15. Филин С.А. Основные направления государственного регулирования кредитных рисков банковской системы при и инвестировании реального сектора экономики в России . // Финансы и кредит . 2000. № 4. С. 14-31.                                                                                                                                       
16. Филин С.А. Основные направления государственного регулирования кредитных рисков банковской системы при и инвестировании реального сектора экономики в России . // Финансы и кредит . 2000. № 6. С. 54-59.                                                                                                                                       
17. Шабаева В. Организация управления рисками в инвестиционных банках. // Финансовый бизнес . 1997. № 1. С 6-9.                                                                                                            

18. Якоб Х.Р. и др. Управление кредитными рисками : необходимость целостного видения // Бизнес и банки. — 1999.- № 29-30 .- ( Зарубежный опыт)

19. Инструкции и положения по кредитованию населения ОАО «Народный Сберегательный банк Казахстана»